--- title: "通过收割亏损来抵消收益：战略指南" description: "税收损失收割是一种投资者用来抵消资本收益和减少税务负担的策略，方法是出售表现不佳的投资。这涉及识别亏损证券，出售它们以实现损失，并利用这些损失来抵消其他投资的收益。关键考虑因素包括避免洗售规则、关注应税账户以及理解抵消收益的限制。通过将税收损失收割纳入投资策略，投资者可以提升投资组合表现并有效管理税务影响" type: "news" locale: "zh-CN" url: "https://longbridge.com/zh-CN/news/231988798.md" published_at: "2025-03-16T18:15:41.000Z" --- # 通过收割亏损来抵消收益：战略指南 > 税收损失收割是一种投资者用来抵消资本收益和减少税务负担的策略，方法是出售表现不佳的投资。这涉及识别亏损证券，出售它们以实现损失，并利用这些损失来抵消其他投资的收益。关键考虑因素包括避免洗售规则、关注应税账户以及理解抵消收益的限制。通过将税收损失收割纳入投资策略，投资者可以提升投资组合表现并有效管理税务影响 在不断发展的投资世界中，税损收割作为一种强有力的策略，能够抵消资本收益并减少税务负担。这一技术涉及出售贬值的投资，以抵消其他投资的收益，从而降低应税收入。让我们深入探讨如何有效利用税损收割为自己带来优势。 理解税损收割 税损收割是指以亏损出售证券，以抵消其他投资的资本收益。这一策略在年底特别有用，投资者会审查他们的投资组合并评估税务负担。通过出售表现不佳的投资，您可以产生亏损，用于抵消收益，从而减少应税收入。 运作方式 1\. 确定亏损投资：首先识别您投资组合中贬值的投资。这些可能是股票、债券或其他当前表现不佳的证券。 2\. 出售亏损投资：出售这些表现不佳的投资以实现亏损。这一步至关重要，因为它允许您在报税时申报亏损。 3\. 抵消资本收益：利用实现的亏损抵消其他投资的资本收益。例如，如果您通过出售一只股票获得了 20,000 美元的收益，而通过出售另一只股票产生了 25,000 美元的亏损，您可以用 25,000 美元的亏损抵消 20,000 美元的收益，剩下的 5,000 美元亏损可以用于抵消最多 3,000 美元的普通收入。 4\. 重新投资收益：将出售亏损投资的收益再投资于类似但不完全相同的证券。这一步很重要，以避免违反洗售规则，如果您在 30 天内回购相同或实质上相同的证券，则不允许申报税损。 潜在的陷阱和限制 虽然税损收割是一种强有力的策略，但它也伴随着几个潜在的陷阱和限制，投资者必须谨慎应对。 1\. 洗售规则：主要的陷阱之一是洗售规则，如果投资者以亏损出售证券并在出售前后 30 天内购买相同或 “实质上相同” 的证券，则不允许申报税损。为了避免这种情况，投资者应用类似但不完全相同的投资替代已售出的证券。 2\. 退休账户：税损收割在 401(k) 或 IRA 等退休账户中没有用处，因为在这些税延账户中产生的亏损无法扣除。投资者应关注应税账户以寻找税损收割的机会。 3\. 抵消收益和收入：在使用特定类型的亏损抵消某些收益时存在限制。长期亏损必须首先用于抵消长期收益，短期亏损用于抵消短期收益。一个类别中的超额亏损可以用于抵消任一类型的收益。此外，投资者可以使用最多 3,000 美元的净亏损抵消普通收入，任何剩余的亏损将结转到未来的税年。 4\. 亏损的时机：在某些情况下，税损收割的有效性可能会降低，例如当收入减少、税率下降或违反洗售规则时。投资者应战略性地规划他们的税损收割，考虑当前和未来的税率以及潜在的税法变化。 将税损收割整合到您的投资策略中 税损收割可以有效地整合到长期投资策略中，以增强整体投资组合表现并减少税务负担。以下是一些方法： 1\. 重新平衡投资组合配置：利用税损收割重新调整您的投资组合，以符合您期望的资产配置。例如，如果您的科技持股大幅上涨，而一些工业股票贬值，出售工业股票以利用这些亏损抵消出售科技股票的资本收益。 2\. 用资本亏损抵消资本收益：利用实现的亏损抵消实现的收益。例如，如果您有 20,000 美元的短期资本收益和 25,000 美元的短期资本亏损，25,000 美元的亏损可以抵消 20,000 美元的收益，从而消除该收益的税务负担。剩余的 5,000 美元亏损可以用于抵消最多 3,000 美元的普通收入，剩余的 2,000 美元将结转到未来的税年。 3\. 维持投资组合平衡：在出售表现不佳的投资后，将收益再投资于类似但不完全相同的证券，以维持投资组合的平衡并与您的长期目标保持一致。 4\. 避免洗售规则：为了避免违反洗售规则，出售表现不佳的 ETF 并购买跟踪类似指数的不同 ETF。这使您能够在不在 30 天内购买实质上相同的证券的情况下收割资本亏损。 5\. 长期税务规划：通过系统地进行税损收割，投资者可以创建一个 “税收储蓄账户”，可以在数年内保护他们的应税收益。这一策略在波动市场中特别有用，在这些市场中，可以收割显著的亏损并用于抵消未来的收益。 结论 税收损失收割是一种强有力的策略，可以帮助投资者减少税负并提升投资组合表现。通过战略性地识别和选择表现不佳的投资，利用资本损失抵消资本收益，并保持投资组合的平衡，投资者可以有效应对税收损失收割的挑战，优化税收节省。然而，重要的是要意识到潜在的陷阱和限制，例如洗售规则以及使用特定类型损失抵消某些收益的限制。通过理解这些挑战并进行战略规划，投资者可以充分利用税收损失收割，实现财务目标。 ### Related Stocks - [ING.US - 荷兰国际](https://longbridge.com/zh-CN/quote/ING.US.md) - [KEY.US - 科凯国际](https://longbridge.com/zh-CN/quote/KEY.US.md) ## Related News & Research | Title | Description | URL | |-------|-------------|-----| | KeyBank 通過家族辦公室銀行團隊加強對中端市場的承諾 \| KEY 股票新聞 | KeyBank 通過增加一個由 Ward Nixon 領導的五人家庭辦公室和私人資本團隊，擴大了其中型市場能力。這一戰略舉措旨在增強銀行為家庭辦公室和私募股權客户提供的綜合平台。該團隊將專注於直接投資、贊助商關係、投資組合公司銀行業務和財富 | [Link](https://longbridge.com/zh-CN/news/275322940.md) | | 荷蘭國際集團 NV 迄今為止以平均價格€23.36 回購了 27,077,073 股 | ING Groep NV 已回購總計 27,077,073 股股票，平均價格為每股 23.36 歐元，作為其持續回購計劃的一部分，總金額約為 632,457,091 歐元 | [Link](https://longbridge.com/zh-CN/news/275414222.md) | | REG - 荷蘭國際集團 N.V.倫敦 - 穩定化後公告 - ING DiBa | ING Bank N.V. 發佈了關於 ING-DiBa AG 發行 7.5 億歐元 Pfandbrief 證券的後穩定通知。通知指出，穩定經理 ING Groep 並未進行任何穩定操作。此公告僅供參考，並不構成在任何司法管轄區（包括美國） | [Link](https://longbridge.com/zh-CN/news/276067141.md) | | 荷蘭國際集團以平均價格每股 25.42 歐元回購了 1,556,401 股，總金額為 39.56 百萬歐元 | 荷蘭國際集團（ING Groep NV）已回購 1,556,401 股，平均價格為 25.42 歐元，總計約為 3956 萬歐元，作為其 11 億歐元股票回購計劃的一部分。截至 2026 年 2 月 6 日，總共回購了 27,077,073 | [Link](https://longbridge.com/zh-CN/news/275414224.md) | | 由科凱國際贊助的第 15 屆百萬餐馬拉松活動中，2,000 名志願者攜手合作，共同應對糧食不安全問題 | 在 2026 年 2 月 10 日，超過 2000 名志願者參加了在 Gainbridge Fieldhouse 舉行的第十五屆百萬餐馬拉松，為面臨食品不安全的印第安納州家庭打包了 330,000 份餐食。此次活動由 KeyBank 贊助， | [Link](https://longbridge.com/zh-CN/news/275915198.md) | --- > **免责声明**：本文内容仅供参考，不构成任何投资建议。