--- title: "IJT 在小盘成长股投资中设置了保护措施，而 ISCG 则全力投入" type: "News" locale: "zh-CN" url: "https://longbridge.com/zh-CN/news/278939844.md" description: "iShares Morningstar 小盘成长 ETF (ISCG) 提供了比 iShares 标普 600 小盘成长 ETF (IJT) 更低的费用比率和更广泛的投资组合，后者则提供更高的股息收益率和较温和的回撤。ISCG 持有近 1,000 只股票，偏重于工业类股票，而 IJT 则约有 355 只股票，并设有盈利能力筛选。寻求广泛投资的投资者可能更倾向于 ISCG，而重视质量的投资者则可能选择 IJT。这两只基金都以美国小盘成长股为目标，但在风险和投资组合构建上存在差异" datetime: "2026-03-12T20:35:26.000Z" locales: - [zh-CN](https://longbridge.com/zh-CN/news/278939844.md) - [en](https://longbridge.com/en/news/278939844.md) - [zh-HK](https://longbridge.com/zh-HK/news/278939844.md) --- # IJT 在小盘成长股投资中设置了保护措施，而 ISCG 则全力投入 ## 关键点 - ISCG 的费用比率较低，但 IJT 规模更大，且支付更高的股息收益率。 - IJT 的最大回撤较小，且五年内 $1,000 的增长略强。 - ISCG 持有的股票数量几乎是 IJT 的三倍，且更倾向于工业类股票。 - 我们更喜欢的 10 只股票，胜过 iShares Trust - iShares S&P 小盘 600 成长 ETF › **iShares Morningstar 小盘成长 ETF**(NYSEMKT:ISCG) 费用较低且投资组合更广泛，而 **iShares S&P 小盘 600 成长 ETF**(NASDAQ:IJT) 提供更高的收益率、更温和的回撤和更大的管理资产。 ISCG 和 IJT 都旨在提供对美国小盘成长股票的投资机会，但在投资组合构建、成本和风险特征上采取了不同的方法。此比较考察了它们的费用、表现、风险和持股，以帮助投资者确定哪种可能更符合他们的目标。 ## 快照（成本和规模） 指标 ISCG IJT 发行人 IShares IShares 费用比率 0.06% 0.18% 1 年回报（截至 2026-03-11） 24.7% 18.3% 股息收益率 0.6% 0.8% 贝塔值 1.3 1.2 管理资产 9.238 亿美元 68 亿美元 _贝塔值衡量相对于 S&P 500 的价格波动性；贝塔值是根据五年的月度回报计算的。1 年回报代表过去 12 个月的总回报。_ ISCG 的费用比率为 0.06%，更具性价比，而 IJT 收取 0.18%，但通过更高的 0.8% 股息收益率来补偿，相较于 ISCG 的 0.6%——这对以收入为导向的投资者来说是一个潜在的吸引点。 ## 表现与风险比较 指标 ISCG IJT 最大回撤（5 年） \-41.5% \-29.2% 5 年内 $1,000 的增长 $1,072 $1,091 ## 内部构成 IJT 跟踪 355 家美国小盘成长公司的投资组合，行业曝光主要集中在工业（19%）、科技（19%）和医疗保健（14%）。其最大持股——**Interdigital**(NASDAQ:IDCC)、**Moog Inc Class A**(MOG-A) 和 **CareTrust REIT**(NYSE:CTRE)——各自占资产的略超过 1%，该基金 25.6 年的历史突显了其持久性和流动性。IJT 的投资组合比一些同行更集中，但在小盘成长领域内仍然保持广泛的多样化。 相比之下，ISCG 持有 963 只股票，在小盘成长领域内创造了更广泛的分布。其配置更倾向于工业（25%）、科技（21%）和医疗保健（16%），最大持股如 **Lumentum**(NASDAQ:LITE)、**ATI**(NYSE:ATI) 和 RBC Bearings (NYSE:RBC) 各自占资产的不到 2%。两个基金都避免使用杠杆、货币对冲和 ESG 叠加，但 ISCG 更广泛的多样化可能吸引那些寻求更全面覆盖的投资者。 有关 ETF 投资的更多指导，请查看 此链接。 ## 这对投资者意味着什么 小盘成长股票往往是市场上最大赢家和最痛苦损失的地方。这些较小、增长较快的公司可以为耐心的投资者带来超额回报，但它们需要真正的耐受力来应对剧烈的波动。IJT 和 ISCG 都在这一领域扎根，目标是美国小盘股票，具有高于平均水平的增长特征。 区别在于它们的投资范围有多广。IJT 持有约 335 只股票，来自 S&P 小盘 600，该指数在入选前筛选盈利能力——这是一个排除财务脆弱公司的质量门槛。ISCG 则使用 Morningstar 更广泛的方法，持有近 1,000 只股票，接受更多投机性名称。这种广度带来了成本：ISCG 在市场下跌期间历史上经历了更深的回撤。 对于希望在质量筛选下获得 小盘 成长的投资者，IJT 是更强的选择——其盈利能力筛选历史上缓冲了最糟糕的抛售，其 10 年年化回报超过 ISCG。ISCG 更适合那些希望获得尽可能广泛的小盘成长曝光，并能承受更剧烈短期痛苦的投资者，以便有机会拥有市场上几乎所有以增长为导向的小公司。ISCG 的费用更低，但历史表明 IJT 的质量筛选是值得支付的。 ## 你现在应该购买 iShares Trust - iShares S&P 小盘 600 成长 ETF 的股票吗？ 在你购买 iShares Trust - iShares S&P 小盘 600 成长 ETF 的股票之前，请考虑以下几点： _Motley Fool Stock Advisor_ 分析团队刚刚识别出他们认为是 **10 只最佳股票**，供投资者现在购买……而 iShares Trust - iShares S&P 小盘 600 成长 ETF 并不在其中。入选的 10 只股票在未来几年可能会产生巨额回报。 考虑到 **Netflix** 在 2004 年 12 月 17 日上榜时……如果你在我们推荐时投资了 1,000 美元，**你现在将拥有 511,735 美元**！\* 或者当 **Nvidia** 在 2005 年 4 月 15 日上榜时……如果你在我们推荐时投资了 1,000 美元，**你现在将拥有 1,140,464 美元**！\* 现在值得注意的是，_Stock Advisor_ 的总平均回报率为 946%——相比之下，标准普尔 500 指数的回报率为 191%，表现优异。**不要错过最新的前 10 名股票列表，加入由个人投资者为个人投资者建立的投资社区，获取 _Stock Advisor_ 的最新信息。** 查看这 10 只股票 » _\*Stock Advisor 的回报截至 2026 年 3 月 12 日。_ _Sara Appino 在提到的任何股票中均没有持仓。Motley Fool 在 Lumentum 和 RBC Bearings 中持有头寸并推荐这些股票。Motley Fool 有一个 披露政策._ 此处表达的观点和意见仅代表作者的观点，并不一定反映 Nasdaq, Inc. 的观点和意见。 ### 相关股票 - [ISCG.US](https://longbridge.com/zh-CN/quote/ISCG.US.md) - [IJT.US](https://longbridge.com/zh-CN/quote/IJT.US.md) ## 相关资讯与研究 - [三只可在债券低迷期避险的股息股票 ETF](https://longbridge.com/zh-CN/news/287150950.md) - [行情扩散下是否会走向小盘风格接力？](https://longbridge.com/zh-CN/news/287023141.md) - [创业板成长 ETF 华夏红盘向上，AI 有望催生更大的算力需求](https://longbridge.com/zh-CN/news/287165729.md) - [必需消费品板块回暖走红，重新审视可口可乐、塔吉特投资价值](https://longbridge.com/zh-CN/news/286848605.md) - [从聊天框到流水线：AI 开始渗透义乌的小店与工厂](https://longbridge.com/zh-CN/news/287106057.md)