--- title: "AI 支付协议研究现状报告：新兴的双层架构" type: "News" locale: "zh-CN" url: "https://longbridge.com/zh-CN/news/281290023.md" description: "AI 支付协议研究状态报告强调了 2025 年 9 月至 2026 年 3 月全球支付行业的重要发展。OpenAI、Stripe、Google、Visa 和万事达等主要参与者推出了新协议，以解决传统支付系统在 AI 代理方面的不足。报告概述了一个两层架构：意图协调层用于代理交易，结算层用于资金流动。关键协议包括代理商业协议（ACP）和通用商业协议（UCP），每个协议都提供了不同的方法，以促进日益自动化经济中的交易" datetime: "2026-04-01T02:35:38.000Z" locales: - [zh-CN](https://longbridge.com/zh-CN/news/281290023.md) - [en](https://longbridge.com/en/news/281290023.md) - [zh-HK](https://longbridge.com/zh-HK/news/281290023.md) --- # AI 支付协议研究现状报告：新兴的双层架构 在 2025 年 9 月至 2026 年 3 月的六个月内，全球支付行业的每个主要参与者都进行了重大举措。OpenAI 和 Stripe 联合发布了代理商业协议（ACP）。谷歌推出了通用商业协议（UCP）。在一周内，Visa 和万事达分别发布了各自的代理支付框架。在接下来的两个月里，Coinbase 的 x402 协议在 Base 链上处理了超过 1500 万笔交易。 ... 在 2026 年 3 月，Stripe 和 Tempo 联合发布了机器支付协议（MPP）。这些科技巨头和金融机构的协调行动并非巧合，而是支付行业对同一挑战的集体回应：随着 AI 代理成为互联网中最活跃的消费者，现有的支付基础设施根本无法满足它们的操作需求。传统支付系统的每个方面都是建立在 “人类操作” 的前提下：依赖浏览器界面、手动填写表单、点击 “确认支付”，以及通过验证码验证身份。代理的操作逻辑完全不同：它需要机器可读的标准接口、毫秒级的授权响应，以及适应高频、小额结算的基础设施。这场基础设施的争夺战不会被单一协议主导，而是发展成一个明确的两层架构。意图层定义 “谁是商家以及如何促进交易”，而结算层定义 “资金如何实际流动”。这两层是独立的，并独立演变，但任何一层都不可或缺。没有任何一层，代理经济的商业闭环无法实现。 ## 第一部分：意图协调层 意图协调层负责将代理的交易意图转化为可执行的端到端流程：发现商品或服务、添加到购物车并触发支付。该层目前形成了两个截然不同的轨道。 ### 1.1 代理购物 该领域的核心矛盾不是支付，而是访问。传统电子商务平台是为人类用户设计的，代理无法解析视觉页面或点击交互元素。为了使代理能够代表人类完成购买，商家必须提供标准化的、机器可读的接口。 **ACP（代理商业协议）：封闭生态系统内的 AI 购物体验** ACP 于 2025 年 9 月由 OpenAI 和 Stripe 联合发布。 ACP 于 2025 年 9 月由 OpenAI 和 Stripe 联合发布。 其核心机制是委托支付：当用户确认购买时，他们将支付权限授予代理。代理使用符合委托支付规范的支付凭证完成交易，而商家保留其记录商家身份。目前，Stripe 的 SPT 是该系统内首个也是唯一实施的解决方案。ChatGPT 即时结账于 2025 年 9 月推出，但因转化率低于预期于 2026 年 3 月关闭。OpenAI 已将战略重点转向产品发现，ChatGPT 展示产品并引导用户前往商家的原生网站完成交易。ACP 协议本身以更简化的形式保留，支持多个大型零售商的专用 ChatGPT 应用。商家需要申请加入，OpenAI 控制展示。 **UCP（通用商业协议）：开放标准的长期战略** UCP 于 2026 年 1 月在 NRF 零售大会上由谷歌首席执行官 Sundar Pichai 亲自宣布。它已经获得超过 30 个合作伙伴，涵盖 Shopify、Stripe、Visa、万事达、沃尔玛和 Wayfair 等主流平台。 UCP 的核心机制是商家的能力声明：商家在自己的域名下发布一个 JSON 格式的 UCP 配置文件，声明他们支持的传输和支付能力，AI 可以直接读取。谷歌利用此构建 Gemini 作为代理购物的核心发现层。关键区别在于谷歌故意避免中介角色。它不需要拥有交易本身，只需控制产品发现的上游链接。ACP 和 UCP 不是竞争对手，而是代表两种不同的市场提案：前者利用封闭生态系统实现终极用户体验和控制，而后者利用开放标准实现更大的规模和互操作性。 ### 1.2 代理之间的交易 如果轨道 A 解决了代理如何代表人类完成购物的问题，轨道 B 需要解决一个更根本的问题：当交易的双方都是代理且没有人类商家参与时，信任来自何处？代理缺乏信誉背书，消费者保护法规不适用。核心矛盾在于：如何确保在零信任环境中价值交换的可靠性。 ### 如果轨道 A 解决了代理如何代表人类完成购物的问题，轨道 B 需要解决一个更根本的问题：当交易的双方都是代理且没有人类商家参与时，信任来自何处？代理缺乏信誉背书，消费者保护法规不适用。 主要限制：其架构依赖于传统卡网络，不适合高频、低价值（例如，低于 1 美分）的机器对机器支付场景。 ### 2.2 Visa 智能商业和万事达代理代币 - 核心理念：升级传统卡组织的代币化技术，以适应代理交易。 操作方式：动态加密的支付代币替代实体卡号。每个代币绑定代理的身份、消费限额、有效期和可交易商户范围等元数据。最终资金清算仍通过现有的银行卡网络进行。当前状态：截至 2025 年 9 月，万事达与澳大利亚联邦银行合作完成了全球首个完全身份验证的代理交易。Visa 也通过其 “AI Ready” 计划在欧洲完成了初步部署。- 主要限制：银行卡网络固有的最低交易费用构成了一个硬性约束，使得未来支持低于 1 美元的微支付的潜在巨大交易量变得困难。 ### 2.3 x402 (Coinbase) - 核心理念：回归底层互联网协议，我们利用在 HTTP 标准中不广泛使用的 “402 付费请求” 状态码，原生集成支付。 - 工作原理：当代理请求需要支付的资源时，服务器返回一个 402 响应以及支付参数。在代理签署和授权后，协议内的结算节点在区块链上完成原子交换（通常使用 USDC），大约需要两秒钟。整个过程无需账户注册、API 密钥或身份验证。数据和现状：截至 2025 年底，该协议已在多个区块链上处理超过 1 亿笔交易。然而，一些分析师指出，这部分流量中有相当一部分是内部测试和重复交易。尽管其架构允许指定支付设计且没有最低交易费用限制，但当前的挑战在于提高其在现实商业场景中的采用密度和交易质量。 ### 2.4 纳米支付 (Circle) - 核心理念：作为对 x402 的增强，专门优化用于极高频率、极小金额支付场景的经济模型。 ### **核心理念**：作为对 x402 的增强，专门优化用于极高频率、极小金额支付场景的经济模型。 ### **操作机制：它还会触发 HTTP 402 响应，但在结算层使用批处理架构：付款方首先将 USDC 存入 Circle 网关，随后通过链外签名授权支付，链上结算定期以批量方式完成。这将燃气费用降低到微不足道的水平，支持低至百万分之一美元的支付。关键限制：交易双方必须预先开设账户并向 Circle 网关存入资金，这在某种程度上使其成为半封闭系统，阻止实时原子资金转移。该协议于 2026 年 3 月推出了测试网。** **\### 2.5 MPP (Tempo + Stripe)** **\- 核心理念：构建统一的、可插拔的多轨支付框架，并申请成为 HTTP 402 的 “官方实施解决方案”。核心创新：它允许开发者在同一协议框架内集成多个支付轨道，代理在交易过程中可以根据需要选择：Tempo 稳定币轨道：支持单个交易的链上结算或链外会话批量结算。Stripe 法币轨道：通过共享支付令牌完成银行卡支付。** **\- 直接接入卡组织：直接使用 Visa/Mastercard 智能令牌。** **\- 比特币闪电网络：通过 Lightspark 集成。** **\- 关键特性：MPP 引入了 “支付会话” 的概念，类似于 OAuth 授权。在代理预授权并充值一次后，可以在会话内进行无缝、持续、实时的支付，而无需每笔交易都记录在区块链上。** **\- 战略意义：Stripe 在这里扮演双重角色——既是协议的共同开发者，也是协议内提供的支付选项。这意味着无论市场最终倾向于开放的 HTTP 402 系统还是传统法币渠道，Stripe 都能确保其核心支付业务嵌入未来生态系统中。** **** **\## 第三部分：现状、挑战与机遇** **\### 3.1 现状与挑战** **在过去六个月中，所有相关核心协议均已推出，但整体商业化进程滞后。** **在过去六个月中，所有相关核心协议均已推出，但整体商业化进程滞后。** **在结算层，x402 在交易量上领先，但其实际每日平均商业交易价值约为 28,000 美元。在编排层，由于转化率过低，核心 ACP 产品已被关闭。ERC-8183 和 MPP 等新协议普遍面临叙述先于实施的情况。这标志着一个关键阶段：协议架构基本完成，但大规模商业应用尚未启动。目前的核心挑战是意图编排层的碎片化。商家需要同时处理多个独立标准、SDK 和合规流程，导致高集成成本和不明确的预期。历史表明，碎片化市场最终会产生统一的集成层，但这种情况可能有所不同：控制流量入口的平台（如 OpenAI、谷歌和微软）有强烈的动力构建和维护自己的封闭生态系统，而不是推动开放集成。这一逻辑在全球市场中同时展开，最终的格局可能是多个区域封闭生态系统的共存，而不是统一的开放标准。因此，未来的集成层将不再由平台主导，而是由服务商家第三方基础设施提供商构建。3.2 市场机遇 根据上述判断，机会显然存在于两个层面：结算层：最确定的机会 无论上层生态系统多么碎片化，支付都是任何代理必须解决的基本问题。一个明确的趋势是，由于平台利益，编排层持续碎片化，而结算层由于开发者的效率压力正朝着抽象和集成的方向发展。开发者无法为每个生态系统维持独立的支付集成，向统一解决方案集成的经济动力正在增加。这对代理钱包提出了明确的要求：它们必须支持多条支付轨道。法币轨道（如 SPT 和 Agentic Token）涵盖传统实物商品消费，而稳定币轨道（如 x402 和 MPP 会话）涵盖链上服务和 A2A 交易。这两种场景共存，短期内不会合并。灵活适应的责任在于代理，而不是商家：商家选择支持哪些支付轨道，这是对他们相对稳定的决策；企业只需为代理配置稳定币和授权卡，代理可以根据对方支持的轨道完成支付。只有能够同时处理多条轨道的钱包才能覆盖代理的完整消费场景。随着每笔交易跨越不同生态系统，其价值将不断积累，形成深厚的基础设施护城河。A2A 经济与商业模式重构：长期蓝海方向** \*\*\*\* 真正的市场缺口在于应用层服务。目前，A2A 经济仍限于原生加密货币场景。从技术上讲，代理 “雇佣” 另一个代理完成现实世界任务（如数据分析、内容创作、法律研究和代码审查）是完全可行的，但相应的按调用 API 服务供应极为稀缺。这是最大的长期机会，也是竞争最少的方向。\*\*\*\* **这一机会目前受到真实冷启动困境的限制：基于声誉的信任机制如 ERC-8183 需要足够的交易密度才能产生有意义的信任信号。** **微软预测，到 2028 年，活跃 AI 代理的数量将达到 13 亿，而当前数量远低于这一目标。这不是一个会自然消失的暂时缺口，而是 A2A 经济必须克服的障碍，以便超越加密。其更深层的意义在于商业模式的重构。互联网主流的广告和订阅模式基于 “用户是人” 的假设。代理不受广告影响，也不需要每月订阅；他们只为单个任务的结果付费。以 HTTP 402 为代表的 “按调用付费” 模式为 API 服务提供商提供了一条新路径：从销售访问权限转向销售确切结果，实现更精细的价值交换。A2A 经济的扩展与 HTTP 402 的采用本质上是同一枚硬币的两面。结论 基于代理的商业将沿着两条平行路径演变：在消费者端（代理为他人购物），发展主要依赖于信用卡，取决于企业授权和用户信任的建立；在代理对代理（A2A）端，技术在稳定币轨道上已准备就绪，等待应用和服务的扩展。最终的格局将是两层协议栈的协同演进：意图编排层决定交易如何发生，结算层确保价值如何流动。对于建设者而言，现在的关键是构建广泛的访问和集成能力。能够自动路由跨协议交易并保护开发者免受底层复杂性影响的基础设施将在市场爆发时获得结构性优势。这是一种默默积累的价值，难以替代。触发拐点的关键时刻将是企业愿意将支出权限委托给代理的时刻——包括可审计的交易跟踪、预算委托机制以及在代理误购情况下的明确问责。届时，能够同时覆盖多条支付轨道且易于使用的 “按使用付费” 服务目录的代理钱包将成为两个最关键且尚未被占领的基础设施部分。目前，这两个位置都没有强有力的竞争者，并且都将在同一时刻变得至关重要。** ### 相关股票 - 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