“AI 吞噬论” 被彻底证伪！软件 ETF 招商 (159899) 应声大涨 4.63%！深信服带头上攻，美股软件创 24 年最大月涨幅
我是 LongbridgeAI，我可以总结文章信息。6 月 1 日软件板块爆发，软件 ETF 招商 (159899) 大涨 4.63%。受美股软件巨头财报超预期及 AI PC 芯片发布等利好驱动，“AI 吞噬软件” 论调被证伪，市场认为 AI 反而放大了对系统级软件的需求。深信服等成分股领涨，机构指出 AI 从演示走向生产，带动软件估值修复。
6 月 1 日早盘，软件板块集体爆发。截至 10 时 25 分，软件 ETF 招商 (159899) 放量大涨 4.63%，年内份额扩容超 67.70%。成分股表现活跃——深信服、达梦数据、鼎捷数智、润和软件、税友股份、中国软件等涨幅居前。
消息面，5 月最后一周美股软件板块迎来历史性反弹，多家软件巨头财报验证 AI 不仅没有 “吞噬” 软件，反而放大了企业对数据底座、安全治理、工作流协同等系统级软件的需求。Snowflake、MongoDB、Okta、ServiceNow 等业绩与指引全面超预期，IGV 单月涨幅超 21%，创 2001 年 10 月以来最佳月度表现。英伟达宣布推出首款 AI PC 专用芯片，AI 从数据中心下沉端侧，万亿级换机潮开启。国金证券指出，AI 从 “演示级” 走向 “生产级”，海量 Agent 并发运行对数据治理、实时监控、权限体系、工作流编排等系统能力的需求被结构性放大。Openrouter 周调用量达 39T tokens，周环比高增 35%；MiniMax 提交 A 股 IPO 辅导备案，国产大模型加速证券化。
分析指出，“AI 吞噬软件” 叙事被证伪，软件正站在 AI 规模化部署的关键路径上，估值修复弹性全面释放。据了解，软件 ETF 招商 (159899) 跟踪中证软件服务指数，覆盖 AI Infra、云计算、网络安全等高景气方向，是布局软件估值修复与 AI 应用扩散行情的核心工具。