资金流向边缘板块：从 AI 基建到资产重组的本周动向

随着主流科技巨头的财报季步入尾声，我了解到，华尔街的资金正在向美股那些较少被集中归类的边缘板块溢出。从寻找液冷算力新标的，到押注老牌消费品的重组，这组尚未被单一定义的股票正在酝酿自 2026 年年初以来最显著的异动。

Onto Innovation (ONTO.US)

据接近供应链的人士透露，这家半导体设备商最新推出的 Atlas G6 系统已获得第二家逻辑芯片客户的环绕栅极计量订单。尽管近期股价在短短五个交易日内回调近 20%，但其先进节点业务本季度已录得两位数增长。我了解到，管理层预计在 2026 年下半年完成对 Rigaku 公司 27% 的股权收购后，其市场份额将进一步扩大。

AAON (AAON.US)

随着 AI 数据中心建设的狂热，据悉，不仅是芯片商，像 AAON 这样的暖通空调（HVAC）设备制造商也正成为资本追逐的焦点。受冷却解决方案需求激增推动，公司 2026 年第一季度营收同比飙升超 50%，远超分析师一致预期，并上调了全年指引。

AutoZone (AZO.US)

我了解到，尽管这家汽车零部件零售巨头在国内同店销售额上保持了稳健增长，其股价在近期却触及了 52 周低点。管理层正采取行动提振市场信心，不仅授权了额外的 15 亿美元股票回购，还在本月提拔了新的财务高级副总裁，预计将在接下来的财报中进一步披露对下半年的盈利指引。

Kenvue (KVUE.US)

作为强生剥离出的消费健康巨头，Kenvue 正在加速其独立后的资本运作。知情人士指出，其与金佰利（Kimberly-Clark）的重磅合并交易预计将在 2026 年下半年落地。同时，FDA 本月刚刚批准了其首款结合对乙酰氨基酚和萘普生的非处方新药组合，这有望在下个季度转化为实打实的营收增长。

Bakkt (BKKT.US)

据悉，这家数字资产平台已基本完成对其非核心业务的剥离，全面转向比特币、代币化和 AI 驱动的金融服务。在 4 月份收购 Distributed Technologies Research 之后，管理层正在加速推进包括印度市场在内的全球商业版图，预计将在即将到来的 Q2 财报中公布更多关于稳定币支付的进展。

Also

• Primech Holdings (PMEC.US)：该新加坡设施服务商正加速将其 HYTRON 清洁机器人的商业化扩张至美国市场，并刚拿下数百万美元的公共部门大单。
• Murano Global Investments (MRNO.US)：这家不动产开发商刚刚推迟了其优先票据的早期结算，同时其早前宣布的比特币国库计划仍是市场关注的异类举措。
• Meiwu Technology (WNW.US)：继今年一季度完成 1:100 的反向拆股后，公司本周以 100 美元的象征性价格剥离了一家全资子公司。
• Riskified (RSKD.US)：其电商防欺诈解决方案持续获得客户青睐，下个月发布的 Q2 财报将验证其新工具带来的成本节约效应。
• TELUS Corp (TU.US)：加拿大电信巨头不仅本月重组了高管团队，还宣布了一项将传统电信站点改造为住宅以应对住房危机的跨界计划。

本文不构成投资建议。