--- type: "Topics" locale: "zh-CN" url: "https://longbridge.com/zh-CN/topics/40022648.md" description: "$闪迪(SNDK.US)$美光科技(MU.US)趋势看涨！关于闪迪和美光科技，之前我发表了很多观点涉及技术、业绩等等指标参数内容，今天周末梳理一下思路，从宏观、行业和证券市场方面和大家交流一下。 ///AI 将主导这个时代已经是市场共识，我们在这里也都是看好 AI 的发展相聚的，话题当然离不开英伟达，英伟达已经近 5 万亿市值，约 25 倍多的前瞻市盈率，这是标杆，所谓 AI 泡沫论已经基本上告一段落。 ///当今 AI 产业链里面最火爆的股票不是英伟达，不是因为英伟达不好，是之前已经火爆过了，现在是因为有市值空间问题和 AI 基建投资规模可持续性问题，还有边缘竞争问题。///现在最火爆的是英伟达算力平台里面供应链短缺，就是存储短缺、光链接产业链需求剧增、电力供应瓶颈，这已经反映在市场上了，勿容再怀疑了吧！ ///回到存储，就是缠绕市场的周期论和护城河论，我认为 AI 时代都不存在，存储的短缺不是一年两年可以解决的，现在原厂的扩产速度远远赶不上需求的增长速度。凡是中国可以制造的产品未来都会卷，从光伏到电动车已经有案例，没有真正的护城河。而存储的护城河是最宽的 ，就是 AI 存储目前由于光刻机的限制我们的代际差距越来越大了，不是缩小了；GPU 和 xPU 也是一样。存储的产能瓶颈越来越突出，长鑫存储到上海工厂投产也不会超过 5% 的市占率，长江存储目标到 2028 年底市占率 15%，注意就算有这个市占率在 AI 存储领域也说不上话，有产品代际差的问题，30% 市占率是自给自足的底线，不要只看媒体报道，很多不真实。 ///再说闪迪和美光科技，美国本土存储公司，闪迪在 NAND 领域技术水平一直是遥遥领先的，只是消费电子时代没有用武之地，现在 AI 时代脱胎换骨了，从最高性能的 SSD 到 HBF 的横空出世，股价的大幅上涨不是情绪炒作，现在股价对应 2026 年的前瞻市盈率也就 9 倍左右，闪迪是估值重构。美光科技由于股票市场中间商收益平衡问题现在被严重低估了，我相信市场会纠正偏差，太便宜了，AI 时代中小个位数字的市盈率我觉得可以闭上眼买入不惧短期波动中期持有，短期市场波动不会改变中期趋势！///纳斯达克一口气创出历史新高是一个反复向上的信号，马斯克要造芯片，不是空穴来风，从 AI 芯片到存储都太缺了，存储的行情路还很长，且行且珍惜吧！" datetime: "2026-04-19T04:51:09.000Z" locales: - [en](https://longbridge.com/en/topics/40022648.md) - [zh-CN](https://longbridge.com/zh-CN/topics/40022648.md) - [zh-HK](https://longbridge.com/zh-HK/topics/40022648.md) author: "[昆仑山岩石](https://longbridge.com/zh-CN/profiles/15670421.md)" --- # $闪迪(SNDK.US)$美光科技(MU.US)趋势看涨！关于闪迪和美光科技，之前我发表了很多观点涉… ### 相关股票 - [MU.US](https://longbridge.com/zh-CN/quote/MU.US.md) - [NVDA.US](https://longbridge.com/zh-CN/quote/NVDA.US.md) - [SNDK.US](https://longbridge.com/zh-CN/quote/SNDK.US.md) - [.IXIC.US](https://longbridge.com/zh-CN/quote/.IXIC.US.md) - [SNDKV.US](https://longbridge.com/zh-CN/quote/SNDKV.US.md) - [NVD.DE](https://longbridge.com/zh-CN/quote/NVD.DE.md) ## 评论 (19) - **昆仑山岩石 · 2026-04-22T20:52:00.000Z**: 一觉醒来闪迪和美光科技都涨了 8.5% 左右，盘后还在向上，震荡上涨趋势为主，期待着今晚闪迪上 1000 美元、美光科技股价上 500 美元，当然这也是早晚的事情，祝贺坚持持股的朋友们，加油！ - **win755 · 2026-04-20T22:58:41.000Z**: 强 - **半山外賣仔 · 2026-04-20T09:34:08.000Z · 👍 1**: 继续支持🪨岩石哥 - **步履不停的梭哈 · 2026-04-19T16:04:07.000Z**: 博主三星可以吗？我一直看好韩国领导人及存储市场，感觉海力士和三星还没完全发力 - **昆仑山岩石** (2026-04-20T00:41:56.000Z): 存储规模前 2 名当然是好啦，但那是韩国股市，和美股还是有区别的。 - **会止损不瞎搞哈 · 2026-04-19T14:13:55.000Z**: 美光不涨就是杀期权，看涨的人太多了，不过迟早会有一波暴力反弹，直接起飞，一天涨 10 个点，一周就 50 个点以上，等 q3 财报。 - **爱妻的交易员 · 2026-04-19T10:25:59.000Z**: 岩石哥分析的好👍🏻 - **Mr sen · 2026-04-19T09:21:44.000Z**: 谢谢输出 - **W时空 · 2026-04-19T06:40:47.000Z**: 我拿的 2 倍，能长持吗？都拿了 1 个多月了 - **昆仑山岩石** (2026-04-19T07:09:59.000Z): 对于杠杆产品我一直是谨慎的，波动太大还会有磨损，影响持股心态，像闪迪和美光科技这样的品种，我一直认为三分之二仓位中长期持仓正股是最稳定的收益率，如果去做博短线差价，我认为 99% 的人跑不赢持股不动。 - **W时空** (2026-04-19T07:14:20.000Z): 那我等财报出来后，全清仓，换正股吧。 - **Debruyy** (2026-04-19T07:57:49.000Z): 波动太大，二倍磨损下来收益并不明显比正股高，反而因为拿不住被单独收割。 - **光辉万丈 · 2026-04-19T05:53:56.000Z**: 完全认可岩石兄的观点👍 - **不甜， · 2026-04-19T05:38:54.000Z**: 老哥的文章一直是我坚定拿闪迪的动力。我认为我能力不行。所以我波段都不做，等他这次再回调我 850/780/740/700 计划继续补仓 - **不甜，** (2026-04-19T05:39:51.000Z): 我成本 588。这两次深度回调都一股不卖 - **OUOUbaba** (2026-04-23T04:05:08.000Z): 厉害