--- title: "尋求穩定收益的投資者必買的 7 個 REITs" type: "News" locale: "zh-HK" url: "https://longbridge.com/zh-HK/news/207425897.md" description: "房地產投資信託 (REITs) 是穩健收入投資者的熱門選擇。它們提供穩定的收入、流動性強，在開放市場上易於交易。然而，它們並非沒有風險，比如對利率變動和特定行業風險的敏感性。一些推薦的 REIT 股票包括 Realty Income (O)、American Tower Company (AMT)、Extra Space Storage (EXR) 和 Gaming and Leisure Properties (GLPI)。這些股票每一隻都有獨特的特點，使其對收入投資者具有吸引力" datetime: "2024-06-27T14:30:00.000Z" locales: - [zh-CN](https://longbridge.com/zh-CN/news/207425897.md) - [en](https://longbridge.com/en/news/207425897.md) - [zh-HK](https://longbridge.com/zh-HK/news/207425897.md) --- # 尋求穩定收益的投資者必買的 7 個 REITs 房地產投資信託 (REITs) 是一種獨特的股票形式，對尋求穩定收入的投資者具有廣泛吸引力。REITs 為各種類型的收入產生房地產進行融資、擁有和運營。 這些公司投資於從公寓樓、數據中心、醫療設施、通訊塔、酒店、零售中心、倉庫等各種資產。 REITs 還必須將至少 90% 的應税收益作為股息支付給股東。這種高額支付是收入投資者喜歡 REITs 的主要原因。一般來説，REITs 是穩定的收入資產。此外，它們往往具有高流動性，在開放市場上易於交易。 與任何投資一樣，REITs 並非沒有風險。由於其集中在房地產領域，它們對利率變動特別敏感。它們還傾向於專注於某些行業，這意味着會出現特定行業風險。 然而，總體而言，REITs 仍然是收入投資者考慮的最佳股票類型之一。 ## Realty Income (O) 來源: Shutterstock **Realty Income** (紐約證券交易所：**O**) 是目前比較知名的 REIT 股票之一，大多數投資者可能都聽説過。該公司專注於零售行業，收購長期淨租賃協議下的單獨商業物業。Realty Income 的投資組合包括 15,450 個商業物業，租給超過 1,500 家客户，這些客户經營着來自美國各州、英國和歐洲其他六個國家的 89 個不同行業。 我特別喜歡 Realty Income 的三個原因。該公司預計至少到 2026 年，營收和淨利潤將保持穩定增長。目前股價被低估，意味着股息率相對較高，並且存在上漲潛力。最後，Realty Income 提供月度股息，這在大多數公司提供季度股息的情況下相對獨特。這使投資者有更多時間複利和加速回報。 ## American Tower Company (AMT) 來源: T. Schneider / Shutterstock **American Tower Company** (紐約證券交易所：**AMT**) 主要向無線服務提供商出租多租户通訊房地產。對於希望在合適時機抓住機會的收入投資者來説，這家特定的 REIT 股票是一個有趣的選擇。 今年迄今為止，股價已下跌近 10%。結果是，American Tower Company 股票低於其低目標價幾美元。收益率也因此較高，但這不是重點。重點是現在可能是時機進入 American Tower Company。 該公司在四月底發佈財報時提高了年度收入預期。這種信心源於電信運營商為滿足 5G 服務不斷增長的數據需求而增加支出。與此同時，由於人工智能的興起，American Tower Company 的數據中心租賃業務需求也在增加。 AMT 股票價格相對較低，儘管 REITs 通常不以提供較高股價而聞名，但 AMT 股票目前確實有這種潛力。 ## Extra Space Storage (EXR) 來源: Ken Wolter / Shutterstock.com **Extra Space Storage** (紐約證券交易所：**EXR**) 股票因其財務狀況而備受關注。 股息股票的一般經驗法則是健康的支付比率不應超過 55%。這 55% 代表應税收益的百分比，作為股息返還給股東。超過 55% 被認為是風險的，因為不清楚公司是否能夠維持這一水平。 然而，Extra Space Storage 的支付比率為 1.35，即 135%。如果不是 REIT，這將立即引起警覺。然而，在 REITs 中，分配款來自代表比剝離一切的收益更大的運營資金。Extra Space Storage 在第一季度從 4.15 億美元的運營資金中支付了 3.44 億美元的分配款。這是可以接受的。事實上，此列表中的每支股票的支付比率都優於 100%，有些甚至比 EXR 還要高。 除此之外，Extra Space Storage 預計在未來兩到三年內在營收和淨利潤方面實現增長。因此，作為整體投資，它應該繼續保持穩定。 ## Gaming and Leisure Properties (GLPI) 來源: Shutterstock **Gaming and Leisure Properties** (納斯達克：**GLPI**) 是 REIT 領域中值得收入投資者考慮的一支高度吸引人的股票。 從最高層面來看，Gaming and Leisure Properties 的整體盈利能力至關重要。公司之所以如此盈利，有許多原因。 首先，Gaming and Leisure Properties 使用三重淨租賃與遊戲運營商簽訂合同。這意味着這些賭場運營商基本上必須支付與設施相關的所有費用。 Gaming and Leisure Properties 還在遊戲行業運營，該行業利潤率較高。 最終結果是留給投資者股息的現金很多。有趣的是，儘管 Gaming and Leisure Properties 支付比率相對較低，為 1.08，但仍產生 6.9% 的收益率。是的，與其他選擇相比，Gaming and Leisure Properties 的風險略高，但整體上有很多值得喜歡的地方。 ## Innovative Industrial Properties(IIPR) 來源: Shutterstock **Innovative Industrial Properties**(紐約證券交易所：**IIPR**) 向 19 個州的持牌運營商出租大麻生產設施。該公司目前擁有 108 個物業，租給 30 家運營商。 Innovative Industrial Properties 股票在 2024 年全年持續上漲。目前股價約為 109 美元，年初至今漲幅約為 9%。 Innovative Industrial Properties 是一支有趣的股票，因為它代表了通常非常緩慢的房地產投資信託 (REIT) 行業中的增長機會。過去五年，該公司的股息以年均 40.8% 的速度增長，這可能是大麻行業快速增長的結果。 根據收入，預計該公司到 2025 年相對於 2020 年將增長近三倍。然而，它開始趨於穩定並有所放緩。隨着聯邦合法化的臨近，Innovative Industrial Properties 將是一支值得關注的 REIT。 ## Omega Healthcare Investors (OHI) 來源：sfam\_photo / Shutterstock.com **Omega Healthcare Investors** (紐約證券交易所：**OHI**) 出租給運營商的長期護理和輔助生活設施。該股票在 2024 年以年均 8% 的速度上漲，發展方向正確。 一般來説，房地產投資信託主要通過租金和利息收入獲取大部分收入。對於 Omega Healthcare Investors 來説，2023 年租金收入增加了 7520 萬美元。這足以抵消利息收入減少的 400 萬美元，也是 Omega Healthcare Investors 股票在 2024 年中期表現強勁的原因之一。 對於尋求穩定收入的投資者來説，這是一個特別有吸引力的投資，原因有幾點。首先，該公司自 2003 年以來最後一次減少股息。考慮到 Omega Healthcare Investors 目前的股息率為 8.2%，這是一個令人印象深刻的記錄。 長期穩定的記錄和高收益股息的結合對收入投資者具有明顯吸引力。 ## Four Corners Property Trust (FCPT) 來源：Shutterstock **Four Corners Property Trust** (紐約證券交易所：**FCPT**) 出租餐廳和零售物業。其投資組合包括 47 個州的 1,115 個物業和 149 個品牌。 Four Corners Property Trust 是一個值得考慮的吸引人的零售投資，因為其股息率為 5.6%，這是一個相對較高的回報。該公司最後一次在 2017 年減少了股息，看起來短期內不太可能再次減少。 公司的運營資金繼續超過股息分配。儘管這幾乎總是房地產投資信託投資者最擔心的問題之一，但我們也必須記住，淨收入在從 FFO 到分配的角度健康的公司中可能為負。 這就是使 Four Corners Property Trust 特別有趣的原因。該公司確實產生淨收益。它在第一季度報告了 2400 萬美元的淨收入。 _在本文發佈日期，Alex Sirois 在本文中提到的證券中沒有（直接或間接）任何頭寸。本文中表達的觀點屬於作者本人，受到 InvestorPlace.com_ _發佈指南_ \_的約束。 Alex Sirois 是 InvestorPlace 的自由撰稿人，他的個人股票投資風格側重於長期持有、積累財富的股票選擇。他曾在從電子商務到翻譯再到教育等多個行業工作，並利用他在喬治華盛頓大學獲得的工商管理碩士學位，通過這些技能過濾他的寫作。 房地產 ### 相關股票 - [O.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/O.US.md) - [EXR.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/EXR.US.md) ## 相關資訊與研究 - [美銀客户上週拋售美國科技股規模創 2008 年以來最大](https://longbridge.com/zh-HK/news/289394543.md) - [新盤丨首岸第 4 期加推 50 夥 週四次輪賣 53 户](https://longbridge.com/zh-HK/news/289683377.md) - [【企業盈警】雄岸科技料全年虧損擴至最多 400 萬坡元](https://longbridge.com/zh-HK/news/289710223.md) - [中國房市低迷下 分析指 AI 將加劇城市 K 型分化](https://longbridge.com/zh-HK/news/289679314.md) - [太古城三房月租 4.1 萬 回報 3.3 厘](https://longbridge.com/zh-HK/news/289686466.md)