--- title: "RWX 與 ICF：一個房地產投資信託 ETF 專注於國內市場，另一個則將您的房地產投資組合擴展至全球" type: "News" locale: "zh-HK" url: "https://longbridge.com/zh-HK/news/279613007.md" description: "State Street SPDR 道瓊斯國際房地產 ETF (RWX) 與 iShares 選擇美國房地產投資信託 ETF (ICF) 的比較突顯了它們在成本、收益和投資組合重點上的差異。RWX 提供更高的股息收益率和更廣泛的國際曝光，而 ICF 的持有成本更低，專注於大型美國房地產投資信託。兩個基金滿足不同投資者的需求，RWX 吸引尋求全球多樣化的投資者，而 ICF 則適合希望集中投資於美國市場的投資者。分析師建議，隨着利率的降低，房地產投資信託的表現可能會更好，使這兩個 ETF 對投資者都具有相關性" datetime: "2026-03-18T13:35:26.000Z" locales: - [zh-CN](https://longbridge.com/zh-CN/news/279613007.md) - [en](https://longbridge.com/en/news/279613007.md) - [zh-HK](https://longbridge.com/zh-HK/news/279613007.md) --- # RWX 與 ICF：一個房地產投資信託 ETF 專注於國內市場，另一個則將您的房地產投資組合擴展至全球 ## 關鍵點 - ICF 的擁有成本較低，但收益率低於 RWX。 - RWX 在過去一年中表現更好，而 ICF 在過去五年中表現優異。 - ICF 專注於大型美國房地產投資信託，而 RWX 在國際房地產方面廣泛多元化。 - 我們更喜歡的 10 只股票，優於 iShares Trust - iShares Select U.S. REIT ETF › **State Street SPDR 道瓊斯國際房地產 ETF**(NYSEMKT:RWX) 和 **iShares Select U.S. REIT ETF**(NYSEMKT:ICF) 在地區、成本、收益和投資組合集中度上存在差異，使得每種產品可能對不同類型的房地產投資者具有吸引力。 RWX 旨在捕捉全球非美國房地產市場的廣泛份額，而 ICF 則專注於大型美國上市的房地產投資信託。這種比較可能幫助投資者決定國際多元化還是集中於美國 REIT 的策略更符合他們的目標。 ## 快照（成本與規模） 指標 RWX ICF 發行人 SPDR iShares 費用比率 0.59% 0.32% 1 年回報（截至 2026-03-16） 18.6% 7.36% 股息收益率 3.6% 2.7% 貝塔值 0.90 0.43 管理資產 3.105 億美元 21 億美元 _貝塔值衡量相對於 S&P 500 的價格波動性；貝塔值是根據五年的月度回報計算的。1 年回報代表過去 12 個月的總回報。_ ICF 的費用比率較低，擁有成本看起來更具吸引力，儘管 RWX 的股息收益率更高，這可能吸引尋求國際房地產投資的收入型投資者。 ## 績效與風險比較 指標 RWX ICF 最大回撤（5 年） \-35.92% \-34.75% 5 年內 $1,000 的增長 $797 $1,117 ## 內部構成 ICF 持有約 30 只美國 REIT，重心傾向於行業巨頭，如 **Equinix**(NASDAQ:EQIX)、**Welltower**(NYSE:WELL) 和 **American Tower**(NYSE:AMT)。該基金的投資組合 100% 為房地產，運營超過 25 年，提供了對美國上市房地產市場的集中投資。其前十大持倉佔據了資產的顯著部分，反映出對大型、成熟 REIT 的偏好。 相比之下，RWX 提供更廣泛的多元化，投資於全球非美國房地產市場的 144 家公司。其最大持倉包括三井不動產、瑞士優質地產和 Scentre Group。RWX 的行業配置還包括顯著的現金和其他證券配置，這可能減少純房地產的投資暴露，但增加了穩定性。兩個基金都沒有內置的特殊條款或槓桿重置，使投資者的投資變得簡單明瞭。 有關 ETF 投資的更多指導，請查看 此鏈接。 ## 這對投資者意味着什麼 房地產投資信託（REIT）是擁有產生收入的物業的公司，法律要求它們將至少 90% 的應税收入分配給股東作為股息。這使得它們非常適合尋求收入的投資者，並且由於房地產的走勢通常與股票和債券獨立，REIT 可以作為投資組合的多元化工具。 問題在於 REIT 對利率敏感，這就是為什麼該行業在 2023 年和 2024 年的表現不佳。隨着預計在 2026 年利率進一步放鬆，許多分析師認為 REIT 的定位比多年來更好。ICF 和 RWX 都提供 REIT 的投資機會，但方向相反。ICF 大約持有 30 只最大的美國 REIT，其前十大持倉佔據了基金近 60% 的份額。RWX 則追蹤歐洲、亞太和加拿大的國際房地產，完全不包括美國物業。 對於已經持有國內房地產投資並希望實現地理多元化的投資者，RWX 填補了特定的空白，儘管貨幣波動增加了複雜性。ICF 是希望參與美國 REIT 反彈的投資者更直接的選擇。 ## 現在應該購買 iShares Trust - iShares Select U.S. REIT ETF 的股票嗎？ 在購買 iShares Trust - iShares Select U.S. REIT ETF 的股票之前，請考慮以下事項： _Motley Fool Stock Advisor_ 分析師團隊剛剛確定了他們認為的 **10 只最佳股票** 供投資者現在購買……而 iShares Trust - iShares Select U.S. REIT ETF 並不在其中。入選的 10 只股票在未來幾年可能會產生巨大的回報。 考慮一下 **Netflix** 在 2004 年 12 月 17 日上榜時……如果你在我們推薦時投資了 $1,000，**你將擁有 $508,877**！\* 或者 **Nvidia** 在 2005 年 4 月 15 日上榜時……如果你在我們推薦時投資了 $1,000，**你將擁有 $1,115,328**！\* 現在值得注意的是，_Stock Advisor_ 的總平均回報率為 936%——相比之下，標準普爾 500 指數的回報率為 189%，表現出色。**不要錯過最新的前 10 名股票列表，加入由個人投資者為個人投資者建立的投資社區，盡在 _Stock Advisor_。** 查看 10 只股票 » _\*Stock Advisor 的回報截至 2026 年 3 月 18 日。_ _Sara Appino 在提到的任何股票中均沒有持倉。Motley Fool 在 American Tower 和 Equinix 中持有頭寸並推薦這些股票。Motley Fool 有一項 披露政策。_ 此處表達的觀點和意見僅代表作者的觀點和意見，並不一定反映納斯達克公司的觀點。 ### 相關股票 - [REET.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/REET.US.md) - [RWO.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/RWO.US.md) - [XLRE.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/XLRE.US.md) - [ICF.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/ICF.US.md) - [GQRE.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/GQRE.US.md) - [SCHH.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/SCHH.US.md) - [VNQ.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/VNQ.US.md) - [RWR.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/RWR.US.md) - [WTRE.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/WTRE.US.md) - [IYR.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/IYR.US.md) - [REZ.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/REZ.US.md) - [RWX.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/RWX.US.md) ## 相關資訊與研究 - [鉅亨速報 - Factset 最新調查：艾芙隆海灣社區公司 (AVB-US) EPS 預估上修至 5.83 元，預估目標價為 190.00 元](https://longbridge.com/zh-HK/news/287531642.md) - [同意房產公司（NYSE:ADC）被分析師一致評級為 “適度買入”](https://longbridge.com/zh-HK/news/287450496.md) - [Champion Homes (SKY) 第一季度報告：收益公佈前你需要了解的所有信息](https://longbridge.com/zh-HK/news/287487357.md) - [RBC 資本繼續維持對 EPR 房地產（EPR）的持有評級](https://longbridge.com/zh-HK/news/287569273.md)