--- title: "IVV 與 SPY：這些頂級的標普 500 ETF 並不相同" type: "News" locale: "zh-HK" url: "https://longbridge.com/zh-HK/news/280510206.md" description: "iShares Core S&P 500 ETF（IVV）和 SPDR S&P 500 ETF Trust（SPY）都跟蹤標普 500 指數，但在關鍵指標上存在差異。IVV 的費用比率較低（0.03% 對比 0.09%），股息收益率較高（1.23% 對比 1.13%），管理資產規模更大（7019 億美元對比 6641 億美元）。在過去五年中，IVV 的表現優於 SPY，回報率為 81.12%，而 SPY 為 80.52%。雖然這兩隻 ETF 提供了對大型美國股票的類似敞口，但 IVV 的成本優勢可能會為投資者帶來更優越的長期回報" datetime: "2026-03-25T17:25:25.000Z" locales: - [zh-CN](https://longbridge.com/zh-CN/news/280510206.md) - [en](https://longbridge.com/en/news/280510206.md) - [zh-HK](https://longbridge.com/zh-HK/news/280510206.md) --- # IVV 與 SPY：這些頂級的標普 500 ETF 並不相同 ## 關鍵要點 - IVV 的費用比率低於 SPY，且股息收益率更高。 - 兩隻 ETF 都跟蹤標普 500 指數，並提供幾乎相同的行業曝光、持股和近期表現。 - IVV 擁有更大的管理資產，並在流動性和風險指標上與 SPY 相匹配。 - 我們更喜歡的 10 只股票比 iShares Core S�26P 500 ETF 更好 › **iShares Core S�26P 500 ETF**（**NYSEMKT: IVV**）和 **State Street SPDR S�26P 500 ETF Trust**（**NYSEMKT: SPY**）都跟蹤標普 500 指數，但 IVV 以更低的費用比率、更高的收益和更大的管理資產脱穎而出。 IVV 和 SPY 都通過跟蹤標普 500 指數提供對大型美國股票的曝光。此比較探討了哪隻基金可能更吸引尋求高效、低成本進入美國股市的投資者，重點關注成本、表現、風險和投資組合結構的實際差異。 ## 快照（成本與規模） 指標 SPY IVV 發行人 State Street iShares 費用比率 0.0945% 0.03% 1 年回報（截至 2026-03-24） 15.08% 15.19% 股息收益率 1.13% 1.23% 貝塔值 1.00 1.00 管理資產 6641 億美元 7019 億美元 _貝塔值衡量相對於標普 500 的價格波動性；貝塔值是根據五年每月回報計算的。1 年回報代表過去 12 個月的總回報。_ IVV 更具成本效益，年費僅為 0.03%，而 SPY 為 0.09%，並且還提供略高的收益，這可能吸引尋求最佳淨回報的成本敏感型投資者。 ## 表現與風險比較 指標 SPY IVV 5 年內 $1,000 的增長 $1,805 $1,811 最大 5 年回撤 (24.50%) (24.52%) ## 內部構成 IVV 跟蹤標普 500，提供對 503 只大型美國股票的曝光。主要行業權重包括信息技術（33%）、金融服務（12%）和通信服務（10%）。其最大持股為 **Nvidia**（NASDAQ:NVDA）佔 7.5%，**Apple**（NASDAQ:AAPL）佔 6.5%，和 **Microsoft**（NASDAQ:MSFT）佔 4.9%。IVV 有 26 年的歷史，提供成熟、簡單的方法，沒有槓桿、貨幣對沖或其他結構性特徵。 SPY 提供幾乎相同的行業和持股曝光，擁有相同的前三大公司和行業權重。兩隻基金旨在反映標普 500 的組成，因此投資者可以期待兩者幾乎相同的投資組合構成和風險特徵。 有關 ETF 投資的更多指導，請查看 此鏈接 的完整指南。 ## 這對投資者意味着什麼 顯然，並非所有的 指數基金 都是相同的。選擇購買哪一隻是一個重要的決定，因為這可能是你用來在幾十年內增長財富的基金。費用比率的微小差異，隨着時間的推移可能會累積。 IVV 更高的股息收益率無疑是一個優勢，但投資者不應將收益作為決定因素。收益可能會隨着價格和這些基金持股的行業權重的變化而波動。費用比率才是關鍵所在。 選擇費用比率最低的基金的價值在於查看過去的回報。在過去五年中，IVV 的回報為 81.12%（包括股息），超過了 SPY 的 80.52%。回顧 10 年，差距進一步擴大，IVV 上漲 280.9%，而 SPY 上漲 278.8%。 只要 IVV 的費用比率較低，這一回報差距將在多年內繼續擴大。例如，2000 年 IVV 開始時的 50,000 美元投資今天將值 371,140 美元，而 SPY 則為 357,230 美元。IVV 將使投資者富裕 13,910 美元。 成本差異是這兩隻指數基金之間最重要的區別。SPY 通常受到所有關注，因為它存在的時間最長。然而，IVV 較低的費用比率使其在長期內為投資者提供優越回報方面具有巨大的優勢。 ## 你現在應該購買 iShares Core S�26P 500 ETF 的股票嗎？ 在你購買 iShares Core S�26P 500 ETF 的股票之前，請考慮以下幾點： _Motley Fool Stock Advisor_ 分析師團隊剛剛確定了他們認為的 **10 只最佳股票** 供投資者現在購買……而 iShares Core S�26P 500 ETF 並不在其中。入選的 10 只股票在未來幾年可能會產生鉅額回報。 考慮一下 **Netflix** 在 2004 年 12 月 17 日進入此列表時……如果你在我們推薦時投資了 1,000 美元，**你將擁有 490,325 美元**！\* 或者 **Nvidia** 在 2005 年 4 月 15 日進入此列表時……如果你在我們推薦時投資了 1,000 美元，**你將擁有 1,074,070 美元**！\* 現在值得注意的是，_Stock Advisor_ 的總平均回報率為 900%——相比之下，標普 500 的回報率為 184%，表現出色。**不要錯過最新的前 10 名股票列表，_Stock Advisor_ 提供，並加入一個由個人投資者為個人投資者建立的投資社區。** 查看這 10 只股票 » _\*Stock Advisor 的回報截至 2026 年 3 月 25 日。_ _John Ballard 持有 Nvidia 的股份。Motley Fool 持有並推薦 Apple、Microsoft 和 Nvidia 的股份，並做空 Apple 的股票。Motley Fool 有一個 披露政策._ 此處表達的觀點和意見僅代表作者的觀點和意見，並不一定反映 Nasdaq, Inc. 的觀點。 ### 相關股票 - [SPY.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/SPY.US.md) - [IVV.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/IVV.US.md) - [FNCL.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/FNCL.US.md) - [XLF.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/XLF.US.md) - [.SPX.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/.SPX.US.md) - [VFH.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/VFH.US.md) - [VOO.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/VOO.US.md) - [IAI.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/IAI.US.md) ## 相關資訊與研究 - [美股 ETF 將添新兵 羣益標普 500、羣益美國科技巨頭 6 月 8 日開募](https://longbridge.com/zh-HK/news/285651949.md) - [美股面臨高位回落與貿易風險挑戰，市場情緒倍受考驗](https://longbridge.com/zh-HK/news/285628703.md) - [【美國議息】聯儲局柯林斯反對貨幣政策聲明中暗示減息措辭](https://longbridge.com/zh-HK/news/285645482.md) - [紐約聯儲：美國一年期通脹預期升至 3.64%](https://longbridge.com/zh-HK/news/285587236.md) - [告別 5 月賣股？華爾街頂級投行推出 2026 年新模式：「7 月賣出、10 月大買」](https://longbridge.com/zh-HK/news/285717441.md)