--- title: "IWO 與 SPY：小盤股的成長潛力與大盤股的穩定性對比" type: "News" locale: "zh-HK" url: "https://longbridge.com/zh-HK/news/285940790.md" description: "iShares 羅素 2000 成長股指數 ETF (IWO) 以小盤成長公司為目標，而 State Street SPDR 標普 500 ETF 信託 (SPY) 則專注於大盤穩定性。與 SPY（0.09% 的費用比率，1.00% 的收益率）相比，IWO 的費用比率更高（0.24%）且股息收益率更低（0.40%）。在過去一年中，IWO 的表現優於 SPY，但最大回撤幅度更大。投資者面臨在 IWO 的激進增長潛力與 SPY 的穩定性之間進行選擇，後者是許多投資者的基礎持倉。Motley Fool 建議考慮其他股票以獲得更好的回報，而不是 IWO" datetime: "2026-05-11T12:20:19.000Z" locales: - [zh-CN](https://longbridge.com/zh-CN/news/285940790.md) - [en](https://longbridge.com/en/news/285940790.md) - [zh-HK](https://longbridge.com/zh-HK/news/285940790.md) --- # IWO 與 SPY：小盤股的成長潛力與大盤股的穩定性對比 ## 關鍵點 - iShares Russell 2000 Growth ETF 的費用比率較高，過去 12 個月的股息收益率低於 State Street SPDR S&P 500 ETF Trust。 - 儘管 iShares Russell 2000 Growth ETF 在過去一年表現優於，但其最大回撤幅度顯著更大，五年增長率也較低。 - State Street SPDR S&P 500 ETF Trust 專注於大型科技股，而 iShares Russell 2000 Growth ETF 則偏向於醫療保健和工業領域。 - 我們更喜歡的 10 只股票，勝過 iShares Trust - iShares Russell 2000 Growth ETF › **iShares Russell 2000 Growth ETF**(NYSEMKT:IWO) 以快速增長潛力的小型公司為目標，而 **State Street SPDR S&P 500 ETF Trust**(NYSEMKT:SPY) 則提供了美國最大公司的多元化基礎。 投資者可以在 S&P 500 的廣泛市場穩定性和小型成長股的高風險高回報潛力之間進行選擇。State Street SPDR S&P 500 ETF Trust 是大型國內股票的全球標準，而 iShares Russell 2000 Growth ETF 則篩選出具有激進擴張特徵的小型公司。 ## 快照（成本與規模） 指標 SPY IWO 發行人 SPDR iShares 費用比率 0.09% 0.24% 1 年回報（截至 2026 年 5 月 7 日） 31.90% 43.20% 股息收益率 1.00% 0.40% 貝塔值 1.00 1.19 管理資產 ~$753.9 億 ~$14.3 億 _貝塔值衡量相對於 S&P 500 的價格波動性；貝塔值是根據五年的月度回報計算的。1 年回報代表過去 12 個月的總回報。股息收益率是過去 12 個月的分配收益率。_ iShares Russell 2000 Growth ETF 的持有成本更高，費用比率為 0.24%，而 SPDR 信託為 0.09%。此外，SPDR 信託提供更高的分紅，股息收益率為 1.00%，而 iShares 基金為 0.40%。 ## 業績與風險比較 指標 SPY IWO 最大回撤（5 年） (24.50%) (40.50%) 5 年內 $1,000 的增長（總回報） ~$1,856 ~$1,268 ## 內部構成 iShares Russell 2000 Growth ETF (IWO) 專注於小型成長股，主要行業配置為醫療保健 25%、科技 22% 和工業 21%。它持有 1,093 家公司，最大持倉包括 **Bloom Energy**(NYSE:BE) 3.71%、**Credo Technology Group Holding**(NASDAQ:CRDO) 1.79% 和 **Sterling Infrastructure**(NASDAQ:STRL) 1.38%。該基金於 2000 年推出，過去 12 個月的股息為每股 $1.51。 相比之下，State Street SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY) 跟蹤大型股基準，重倉科技 34%、金融服務 12% 和通信服務 10%。其前十大持倉包括 **Nvidia**(NASDAQ:NVDA) 8.00%、**Apple**(NASDAQ:AAPL) 6.68% 和 **Microsoft**(NASDAQ:MSFT) 4.87%。它管理 505 個持倉，於 1993 年推出，過去 12 個月支付每股 $7.38。 有關 ETF 投資的更多指導，請查看 此鏈接 的完整指南。 ## 這對投資者意味着什麼 SPY 和 IWO 處於美國股票市場的兩個極端，將它們並排放置使對比更加鮮明。SPY 是最初的美國 ETF，跟蹤 S&P 500 中最大的 500 家公司的表現，管理資產接近 $6850 億，成為全球數百萬投資者的基石持倉。IWO 目標是市場中風險最高、增長最快的領域：小型成長公司，具有高估值、最低盈利要求和巨大的上漲或下跌空間。 這兩個行業的特徵截然不同。SPY 重倉大型科技股。IWO 則在醫療保健、工業和科技之間大致均勻分佈，沒有單一持倉佔據重要份額，也沒有任何公司接近 Apple 或 Nvidia 的規模。 SPY 的費用不到 IWO 的三分之一，其長期業績記錄也難以反駁。IWO 適合那些希望積極傾向於小型成長股並接受顯著更高波動性的投資者，以追求更高的長期回報。對於大多數投資組合而言，SPY 是基礎；IWO 是高信念的衞星。 ## 你現在應該購買 iShares Trust - iShares Russell 2000 Growth ETF 的股票嗎？ 在你購買 iShares Trust - iShares Russell 2000 Growth ETF 的股票之前，請考慮以下幾點： _Motley Fool Stock Advisor_ 分析團隊剛剛確定了他們認為的 **10 只最佳股票**，供投資者現在購買……而 iShares Trust - iShares Russell 2000 Growth ETF 並不在其中。入選的 10 只股票在未來幾年可能會產生鉅額回報。 考慮到 **Netflix** 在 2004 年 12 月 17 日進入這個名單時……如果你在我們推薦時投資了 $1,000，**你現在將擁有 $471,827**！\* 或者當 **Nvidia** 在 2005 年 4 月 15 日進入這個名單時……如果你在我們推薦時投資了 $1,000，**你現在將擁有 $1,319,291**！\* 現在值得注意的是，_Stock Advisor_ 的總平均回報率為 986% — 遠超標普 500 的 207%。**不要錯過最新的前 10 名股票名單，加入由個人投資者為個人投資者建立的投資社區，獲取 _Stock Advisor_ 的最新信息。** 查看這 10 只股票 » _\*Stock Advisor 的回報截至 2026 年 5 月 11 日。_ _Sara Appino 持有蘋果和 Nvidia 的股票。The Motley Fool 持有並推薦蘋果、Bloom Energy、微軟、Nvidia 和 Sterling Infrastructure 的股票。The Motley Fool 有 披露政策。_ 此處表達的觀點和意見僅代表作者的觀點和意見，並不一定反映 Nasdaq, Inc. 的觀點。 ### 相關股票 - [IWO.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/IWO.US.md) - [SPY.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/SPY.US.md) - [.SPX.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/.SPX.US.md) - [BE.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/BE.US.md) - [CRDO.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/CRDO.US.md) - [STRL.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/STRL.US.md) - [NVDA.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/NVDA.US.md) - [AAPL.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/AAPL.US.md) - [MSFT.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/MSFT.US.md) - [NFLX.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/NFLX.US.md) - [NVD.DE](https://longbridge.com/zh-HK/quote/NVD.DE.md) ## 相關資訊與研究 - [海外股票 ETF 績效比一比 近一季美股 ETF 表 現最佳](https://longbridge.com/zh-HK/news/287295656.md) - [美國通膨壓不住？巴金示警：Fed 下一步不一定是降息](https://longbridge.com/zh-HK/news/287258650.md) - [RBC Capital：標普 500 指數若回調，跌幅料僅限 5% 至 10%](https://longbridge.com/zh-HK/news/286773579.md) - [歷史數據顯示：出現此信號後標普 500 至少下跌 7%](https://longbridge.com/zh-HK/news/286776650.md) - [Kevin Warsh 接棒，鮑威爾離任：新任聯儲局主席對特朗普牛市意味甚麼？](https://longbridge.com/zh-HK/news/287296630.md)