--- title: "分析——亞太地區銀行面臨日益增加的信用風險，隨着伊朗戰爭的持續，他們正在提高撥備" type: "News" locale: "zh-HK" url: "https://longbridge.com/zh-HK/news/286365449.md" description: "亞太地區的銀行預計將增加貸款損失準備金，因為持續的伊朗衝突正在影響依賴中東石油的該地區經濟前景。分析師指出，澳大利亞、新加坡和印度的銀行正在警示潛在的信用風險，準備金的撥備顯著低於 COVID-19 大流行期間。亞洲開發銀行已下調其增長預測，銀行在油價上漲和經濟不穩定的背景下，正為潛在的信用損失做好準備。形勢仍在不斷變化，銀行謹慎評估風險，併為可能的干擾做好準備" datetime: "2026-05-14T06:01:19.000Z" locales: - [zh-CN](https://longbridge.com/zh-CN/news/286365449.md) - [en](https://longbridge.com/en/news/286365449.md) - [zh-HK](https://longbridge.com/zh-HK/news/286365449.md) --- # 分析——亞太地區銀行面臨日益增加的信用風險，隨着伊朗戰爭的持續，他們正在提高撥備 香港/悉尼，5 月 14 日（路透社）- 分析師表示，亞太地區的銀行可能需要在短期內進一步提高貸款損失準備金，因為伊朗衝突使該地區經濟前景黯淡，而該地區嚴重依賴中東石油。 包括澳大利亞、新加坡和印度在內的國家的銀行在報告三月份季度收益時，警告可能面臨數億美元的信用損失，歸咎於衝突的間接成本。 在信貸損失準備金激增之際，貸款機構還面臨着油價長期高企、供應鏈和貿易中斷、利率上升以及企業資產負債表疲軟的前景。 儘管更高的損失準備金在短期內不會對資本緩衝造成重大影響，但分析師警告稱，能源市場的長期干擾可能導致實際信用損失，並給銀行施加壓力以補充資產負債表。 "更多的亞洲銀行已經增加了準備金和前瞻性準備金，以反映伊朗戰爭帶來的風險，" Natixis CIB 亞太區高級經濟學家 Gary Ng 表示，儘管目前尚未出現大規模的信用違約。 "底線是，即使戰爭很快結束，能源價格可能仍會因供應破壞而保持高位。利率可能不會下降，這可能會損害企業的還款能力並對信貸需求施加壓力，"他説。 可以肯定的是，亞太地區銀行當前的信用損失準備金水平與五年前應對 COVID 引發的經濟衝擊時所採取的費用相比要小得多。 對於澳大利亞四大銀行而言，為戰爭相關風險預留的總額為 9.57 億澳元（6.944 億美元），比 2020 年創建的緩衝低 80%。對於八家大型亞洲銀行（不包括中國和日本），這一數字為 28 億美元，低 70%，根據路透社的計算。 高企的油價 但 Ng 表示，亞洲銀行的實際信用損失可能會有所上升，儘管其幅度將取決於戰爭的持續時間，目前已進入第 11 周。 衝突對該地區的經濟影響正在加劇。亞洲開發銀行將對發展中亞洲和太平洋地區的增長預測下調至今年 4.7% 和 2027 年的 4.8%，此前的預測均為 5.1%。 鑑於高企的油價、疲軟的貨幣和飆升的債券收益率，區域銀行業的收益預計將在下個季度惡化，Interactive Brokers 高級經濟學家 José Torres 表示。 澳大利亞最大的貸款機構澳大利亞聯邦銀行週三市值損失近 220 億澳元，此前該行為應對與中東衝突相關的風險預留了更多現金。 在過去兩週，澳大利亞其他三家主要銀行已將準備金提高了 7.57 億澳元（5.4913 億美元），以覆蓋因戰爭而產生的未來潛在壞賬。 儘管如此，澳大利亞銀行當前的準備金可能在動盪導致信貸市場中斷的情況下顯得過低，投資銀行 Jarden 的金融研究負責人 Matthew Wilson 表示。 "一切都在前面。銀行處於週期末期，我們將在接下來的 6 個月內看到對國內經濟的真正影響，主要體現在工業和週期性行業，"Wilson 表示，並補充説，目前還為時已晚，無法判斷是否會出現信貸市場中斷。 ‘保守估計’ 在新加坡，儘管三家大型貸款機構對中東的直接暴露有限，該地區佔其總貸款的不到 3%，但第二大貸款機構華僑銀行仍預留了 2.16 億新元（1.7 億美元）的準備金。 新加坡大華銀行首席執行官黃益昌上週表示，該行對中東的直接暴露 “微不足道”，但警告稱，二次影響可能會提高中小企業客户的成本。 總部位於倫敦的滙豐銀行（HSBC）和渣打銀行（Standard Chartered）在三月份的季度中分別計提了 3 億美元和 1.9 億美元的費用，稱出於謹慎考慮。 "我們認為，考慮到持續衝突的流動性，滙豐銀行和渣打銀行進一步計提準備金並非不可能，"晨星的股票分析師 Kathy Chan 表示，並補充説這兩家銀行在評估風險方面相當謹慎。 在印度，包括 HDFC 銀行、Axis 銀行和黑石集團支持的聯邦銀行在內的約六家貸款機構已創建了準備金緩衝，儘管它們尚未看到資產質量惡化。 自美國和以色列對伊朗的戰爭於 2 月 28 日開始以來，澳大利亞銀行的股票在亞洲銀行業中受到的打擊最大，澳大利亞國民銀行下跌 21.2%，西太平洋銀行下跌 12.4%。 "目前所做的準備金代表了迄今為止影響的保守估計，" Whitefield 的董事總經理 Angus Gluskie 表示，該公司擁有澳大利亞四大銀行的股票並管理着 15 億澳元的資產。 "如果問題能夠迅速解決，準備金可能會部分回撤。如果問題持續，銀行可能需要提供更多。" （1 美元 = 1.3785 澳元） （1 美元 = 1.2723 新元） （香港的 Selena Li、悉尼的 Scott Murdoch、新加坡的 Yantoultra Ngui 和 Rae Wee 報道，孟買的 Ira Dugal 和 Gopika Gopakumar 補充報道；編輯：Sumeet Chatterjee 和 Kim Coghill） ### 相關股票 - [BP.UK](https://longbridge.com/zh-HK/quote/BP.UK.md) - [OXY.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/OXY.US.md) - [603353.CN](https://longbridge.com/zh-HK/quote/603353.CN.md) - [IEO.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/IEO.US.md) - [512070.CN](https://longbridge.com/zh-HK/quote/512070.CN.md) - [BNO.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/BNO.US.md) - [IXC.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/IXC.US.md) - [VDE.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/VDE.US.md) - [516210.CN](https://longbridge.com/zh-HK/quote/516210.CN.md) - [XLE.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/XLE.US.md) - [CRAK.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/CRAK.US.md) - [513750.CN](https://longbridge.com/zh-HK/quote/513750.CN.md) - [512820.CN](https://longbridge.com/zh-HK/quote/512820.CN.md) - [UCO.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/UCO.US.md) - [USO.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/USO.US.md) - [03097.HK](https://longbridge.com/zh-HK/quote/03097.HK.md) - [EWA.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/EWA.US.md) - [515020.CN](https://longbridge.com/zh-HK/quote/515020.CN.md) - [XOP.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/XOP.US.md) - [XES.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/XES.US.md) - [IEZ.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/IEZ.US.md) - [03175.HK](https://longbridge.com/zh-HK/quote/03175.HK.md) - [IBKR.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/IBKR.US.md) - [CBA.AU](https://longbridge.com/zh-HK/quote/CBA.AU.md) - [O39.SG](https://longbridge.com/zh-HK/quote/O39.SG.md) - [U11.SG](https://longbridge.com/zh-HK/quote/U11.SG.md) - [00005.HK](https://longbridge.com/zh-HK/quote/00005.HK.md) - [HSBC.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/HSBC.US.md) - [HSBA.UK](https://longbridge.com/zh-HK/quote/HSBA.UK.md) - [02888.HK](https://longbridge.com/zh-HK/quote/02888.HK.md) - [STAN.UK](https://longbridge.com/zh-HK/quote/STAN.UK.md) - [MORN.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/MORN.US.md) - [HDB.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/HDB.US.md) - [FEDS.UK](https://longbridge.com/zh-HK/quote/FEDS.UK.md) - [NAB.AU](https://longbridge.com/zh-HK/quote/NAB.AU.md) - [WBC.AU](https://longbridge.com/zh-HK/quote/WBC.AU.md) - [UOVEY.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/UOVEY.US.md) - [DTIW.SG](https://longbridge.com/zh-HK/quote/DTIW.SG.md) - [NABZY.US](https://longbridge.com/zh-HK/quote/NABZY.US.md) ## 相關資訊與研究 - [阿聯核電廠遭無人機攻擊 國際油價漲逾 1%](https://longbridge.com/zh-HK/news/286687819.md) - [匯豐將殼牌及雷普索爾升至「買入」評級，同步上調目標價](https://longbridge.com/zh-HK/news/286759993.md) - [鉅亨速報 - Factset 最新調查：菲利浦 66(PSX-US) EPS 預估上修至 17.36 元，預估目標價為 192.50 元](https://longbridge.com/zh-HK/news/286961725.md) - [建行亞洲五一黃金周開户總量較平日升 10 倍](https://longbridge.com/zh-HK/news/286870343.md) - [川普增持美國藏壽司引發市場關注，全球經濟面臨供應危機與高通膨挑戰](https://longbridge.com/zh-HK/news/286788359.md)