--- title: "世界九大顶尖交易员眼中最重要的投资原则（上）" type: "Topics" locale: "zh-HK" url: "https://longbridge.com/zh-HK/topics/12099981.md" description: "“ 你要想一直都做得很好，必须在平常就非常在意自己的每一笔交易。” 今天生日，近期又在忙装修，没什么时间，本周就偷懒推荐一篇近期看了两遍的，“沪上十二少——李咏泽” 早期整理世界九大顶尖交易员观点的博文，希望对大家有所启发，由于原文较长，故而分为上下两篇，上篇原文如下：很多人在模拟的时候做单成绩非常好，甚至是几周内就可以翻番，但是一旦进行实盘操作，却经常亏钱，这时..." datetime: "2024-03-13T15:49:26.000Z" locales: - [en](https://longbridge.com/en/topics/12099981.md) - [zh-CN](https://longbridge.com/zh-CN/topics/12099981.md) - [zh-HK](https://longbridge.com/zh-HK/topics/12099981.md) author: "[财妈价值轮回记](https://longbridge.com/zh-HK/profiles/9625493.md)" --- > 支持的語言: [English](https://longbridge.com/en/topics/12099981.md) | [简体中文](https://longbridge.com/zh-CN/topics/12099981.md) # 世界九大顶尖交易员眼中最重要的投资原则（上） **“** 你要想一直都做得很好，必须在平常就非常在意自己的每一笔交易。**”** 今天生日，近期又在忙装修，没什么时间， 本周就偷懒推荐一篇近期看了两遍的， “沪上十二少——李咏泽” 早期整理**世界九大顶尖交易员观点**的博文， 希望对大家有所启发，由于原文较长，故而分为上下两篇， 上篇原文如下： 很多人在模拟的时候做单成绩非常好，甚至是几周内就可以翻番，但是一旦进行实盘操作，却经常亏钱， 这时，他们最常见的表现就是继续研究技术分析的方法，不断的想提高自己的成功率，希望以此来赚钱。 其实，这种做法是走弯路的，也是没有必要的。 因为**通常情况下，技术分析只占整个交易水平的 20% 左右，其重要性并不大，很多高手都是成功率不高的，但是就能不断地赚钱。** 如果说你模拟的时候做单业绩非常好，那就说明你的技术是非常好的，根本不用再研究，再提高了，你**应该把精力花到其他方面，例如资金管理，加仓，长期趋势的把握等等。**  以下是我以前**研读《华尔街超盘高手》的时候从原文摘抄下来的精华**， 他们的每一个观点我都觉得非常有道理，通过对比大家可以从中发现自己的不足，相信对交易水平的提高有很大的好处： **一、马蒂 --- 舒华兹** 简介：冠军交易员，起初交易的十年，经常亏损，长期处于濒临破产的边缘，1979 年之后成为一个顶尖的交易员。他一共参加过 10 次的全美投资大赛中的四个月期交易竞赛项目，获得 9 次冠军，平均投资回报率为 210%，他赚到的钱几乎是其他参赛者的总和。 他认为**最重要的交易原则就是资金管理。** 观点 1：假如我错了，我得赶紧脱身，有道是留得青山在，不怕没柴烧。我必须保持实力，卷土重来。   观点 2：无论你何时遭受挫折，心中都会很难受，大部分交易员在遭受重大亏损时，总希望立即扳回来，因此越做越大，想一举挽回劣势，可是，一旦你这么做，就等于注定你要失败。**在我遭受那次打击之后，我会立即减量经营，我当时所做的事，并不是在于赚多少钱来弥补亏损，而是在于重拾自己对交易的信心。** 观点 3：任何人在从事交易时，都会经历一段持续获利的大好光景，例如我能连续获利 12 天，可是最后我一定会感到很疲累，因此我会**在连续盈利或者重大获利之后立即减量经营。遭逢亏损的原因通常都是获利了结之后却不收手。** **二．麦可 --- 马可斯** 简介：天才交易员，1969 年至 1973 年期间，常常把自己的钱亏得精光，处于借钱，赔光，借钱，赔光的公式中。1973 年之后，开始走向成功的交易道路。1974 年 8 月进入商品公司担任交易员，公司给予 3 万美元作为交易基金，大约十年后，这笔基金收益率约为二千五百倍，扩大为 8000 万美元。 他认为，**交易最为重要的一项就是有耐心。** 观点 1：我之所以会不断的亏钱并亏个精光，最主要的原因就是耐性不够，以致忽略交易原则，无法等到大势明朗，就贸然进场。 观点 2：今天符合获利原则的交易机会已经越来越少，因此你必须耐心的等待，每当市场走势与我的预测完全相反时，我会说：原本希望趁这波行情大赚一笔，居然市场走势不如预期，我干脆退出。 观点 3：**你必须坚持手中的好牌，减少手中的坏牌，假如你不能坚持手中的好牌，又如何弥补坏牌所造成的损失？**有许多相当不错的交易员，最后是把赚到的钱全数吐了出来，这是因为他们在赔钱时都不愿意停止交易， **我在赔钱时我会对自己说：你不能再继续交易了，等待更明朗的行情吧。而当你拿到好牌的时候，则要有耐心的拿着，否则你一定无法弥补拿到坏牌所输掉的钱。** **三、汤姆—包得文** 也认为**交易中最为重要的就是耐性**。 他的观点是： 观点 1：**很多交易员最常犯的错误就是次数太频繁**。他们不会慎选适当的交易时机。当他们看到市场波动时，就想进场交易，这无异是强迫自己从事交易，而不是居于主动的地位耐心地等待交易良机。 观点 2：**我们之所以能够获利，是因为我们在进场之前已经耐心地做了很多工作。**很多人一旦获利之后，他们就会对交易掉以轻心，操作就开始频繁起来，接下来的几笔亏损会让他们无法应付以致导致庞大的亏损，甚至老本都亏回去。 **四、布鲁斯 --- 柯凡纳** 简介：纵横全球的外汇交易员。1978 年至 1988 年，平均年回报率为 87%，就是说当初你投资 2000 美元到他的基金，10 年时间你的投资可以成长到 200 万美元。 他认为，**交易最重要的就是风险控制。**  观点 1：**每当我进场时，总会预先设定停损点，这是唯一可以让我安心睡觉的办法。**我总是避免把停损点设在市场行情可能轻易到达的价位，如果你分析正确，市场行情就绝不可能回档到停损价位。如果行情到达停损点，那么就表示这笔交易犯了错误。 观点 2：我最糟糕的一笔交易就是源于冲动。根据我的交易经验，**从事交易最具有破坏力的错误，就是过分冲动，任何人制定交易都应该根据既定的交易信号进行，千万不要因为一时冲动而仓促改变交易策略。因此，不要冲动是风险控制的第一码事。** 观点 3：我要强调，从事交易必须学会控制风险，你得做最坏的打算，因此，你必须小量经营，把每笔交易的亏损控制在资金的 1%---2% 之间。 **五、理查 --- 丹尼斯** 简介：理查 --- 丹尼斯，商品交易的传奇人物。于 1960 年代末期进入商品交易行业，刚开始几年，经常把钱亏光。1970 年之后，开始走向成功的道路，20 年中，他把 400 美元变成一笔约为 2 亿美元的财富。 他认为**交易最重要的就是平静。**  观点 1：我从事交易已经有 20 多年，若非早学会了保持平静，我早就会被交易生涯中的大起大落给逼疯了。交易员就像拳手，市场随时都会给你施以一番痛击，你必须保持平静。当你亏损时，说明情况对你不利，别急，慢慢来，你必须把亏损降到最低，尽可能保护自己的资本，**当你遭受重大损失时，你的情绪必定大受影响，你必须减量经营，隔一段时间再考虑下一笔交易。** 观点 2：**无论我是大亏还是大赚，我都会保持心里平静，每天坚持分析每一笔交易，看看有没有违规的情况发生，对于好的交易，好好思考为什么会成功，对于不好的交易要自我检讨，找出症结所在。因此，你要想一直都做得很好，必须在平常就非常在意自己的每一笔交易。** 观点 3：**几乎人人都可以列出我们所传授的 80% 的交易规则，可是他们无法叫人在市场不稳定的时候如何坚定这些规则，因此，平静的执行交易规则，应该可以让你把握到历史以外的大部分行情。** 希望我分享的内容对你有所帮助，我们下一篇见。 **特别声明：**文章只是分享财妈的交易系统理念和投资逻辑，不构成任何投资建议。如果文中涉及到个股，绝非推荐，股市有风险，投资需谨慎，请理性参考！