$小米集團-W(01810.HK)$阿里巴巴(BABA.US)

AI 集體上漲的時候，一點沒有參與感，AI 應用層由於硬件成本持續上漲，反而開始擠泡沫，這個時候參與感拉滿了。

各位股東的心情肯定是難過或是憤怒的，心理按摩沒什麼用的，所以看好可以繼續拿着，不看好就及時止損。

每個人對自己操作負責，誠實面對內心的感受，如果仍然看好，那就按照交易策略補倉或者躺平，如果不看好，那就依照自己的交易策略操作就行，持續的情緒輸出並沒有任何作用，面對內心，面向市場，面對公司基本面。對於不持有中概，卻每天樂此不疲地冷嘲熱諷，着實有點魔怔，可以表達看法，但是純情緒輸出挺無聊的。

個人對於持有的小米和阿里的依舊看好，市場無法預測，交易策略兜底。

小米看中的是一套整體生態，可以説類比蘋果，但是系統生態仍然比較差，利潤也比較低，股東角度很拉胯，消費者角度性價比和體驗比較均衡，某種角度確實是個消費股，同時流量聖體確實反噬，但這是當前互聯網純流量導向導致的，那些車軲轆負面話不停地出現，也有一點公司是中國公司的原因，多種因素過於複雜，沒看到很好的解法，只有提升生態和產品力了。

阿里看重的就是雲服務和 AI 生態位，雲服務可以通過自己的芯片降低一些成本從而提高利潤，但是整個 AI 應用層仍然在摸索階段，但是最終一定是人類駕馭多個 AI 協同工作的，效率是肯定提升的，人力成本也是減少的。雲服務一個是服務自己的生態位，一個是服務企業，一個是服務中小開發者。大型企業出於隱私考慮肯定最終會自建 AI，如果能夠出一些技術支持解決方案也可以賺點錢。不過，個人角度肯定還是主要服務於中小企業的應用 AI 化了，中小開發者更是了，自建成本再低也需要雲生態的高可用能力。電商這塊我個人覺得補貼策略沒問題，只是投入確實太多了，有種不服氣賭氣情緒在。電商入口的變多一定會侵蝕市場份額的，低價策略是走不通的，羊毛出在羊身上，最終要麼產品成本本身就低，要麼就是轉嫁給消費者，要麼就是產品質量詐騙，與其過分投入補貼，還不如做好購物體驗，做好自己生態的協同，通過其他方式提高利潤。

基於以上種種，決定繼續持有，交易策略兜底。

個人正常表達想法和感受，無任何情緒輸出，不構成投資建議。