按下出海加速键的不止车企，还有锂电池厂 | 见智研究

今年 5 月，尽管新能源汽车的价格折扣有所减少，但销量依旧呈现同环比高增，渗透率也再创历史新高，达到 47%。

国内的动力电池市场也逐渐摆脱上半年淡季的影响，景气度迅速复苏。值得注意的是，今年二季度开始，国内各大动力电池厂商的电池出口速度明显提升，不再是宁德时代独撑电池出口的大旗。

今年 5 月份，国内动力电池的产量达到 82.7GWh，环比增长 5.7%，同比提升 34.7%；销量为 77.9GWh，同比增长 40.7%，环比上升 14.3%；装机量达到 39.9GWh，同比提高 41.2%，环比增加 12.6%。特别是，半固态电池和钠离子电池的装机量增速也极为迅猛，装机量达到 0.48GWh，总装机量占比首度超过 1%。

1、磷酸铁锂电池市占率超过 70%，固态电池迎来高速增长期

磷酸铁锂电池的市场份额已经稳定在 70% 以上，磷酸铁锂电池和三元锂电池的 7:3 开时代已经到来。

今年 5 月，磷酸铁锂电池的产量、销量和装车量分别达到 60.5GWh、35.9GWh 和 29.5GWh，同比增长 44.5%、17% 和 54.1%，占比达到 73.1%、63.9% 和 74%。

三元锂电池的产量、销量和装车量分别达到了 22GWh、20.2GWh 和 10.4GWh，同比增长 13.6%、6.2% 和 14.7%，占比为 26.6%、35.9% 和 26%。

而最受市场关注的半固态电池持续高增，5 月的装机量高达 0.48GWh，环比增速更是远超液态动力电池，高达 30%。

今年前五个月，半固态电池的累计装车量水平高达 1.62GWh，占总装机量的比例已经超过 1%，实现了市场份额从 0 到 1 的突破。

今年上半年，半固态电池的主要供应商主要还是卫蓝新能源。但在下半年，将有更多的半固态电池玩家携 GWh 级别的电池产能加入其中，制约半固态电池装机的产能因素将逐步得到缓解。

全国规模最大的固态电池量产项目，清陶（昆山）固态锂电池在今年 6 月正式投产。项目一期的年产能就高达 3.5GWh，足以覆盖今年整个上半年的同类型产品装机量（2GWh 左右），后续项目在三年内达产后，产能将提升至 10GWh。

此外，例如辉能科技和领新新能源（0.5GWh）等电池厂商的固态电池生产线也开始投产。半固态电池的未来潜力已经得到终端新能源车企的认可，但随着后续的产能提升，竞争也将更加激烈。

2、各大动力电池厂商都在加速出口

今年，动力电池厂商的主旋律是加速出海。

今年 5 月，我国的动力电池出口量达到 9.8GWh，环比增长 8.9%。其中磷酸铁锂电池的出口量为 3.4GWh，占比为 34.8%；三元锂电池出口量为 6.3GWh，出口量占比为 64.5%。目前来看，备受海外新能源汽车市场青睐的三元锂电池依旧占据优势。

具体到动力电池厂商本身，今年前五个月，比亚迪、蜂巢能源、国轩高科和微宏动力等电池厂商的动力电池累计出口增速都远超 100%，其中增速最快的蜂巢能源更是达到 1063.6%。

值得注意的是，不仅仅是龙头和二三线动力电池厂商，尾部动力电池厂商也想要抓住出口机遇，不少此前已经减停产，不在国内继续进行电池装车配套的厂商也在今年重回动力电池市场。今年 1-5 月，我国新能源汽车市场共计 48 家动力电池企业实现电池装车配套，较去年同期增加 5 家。

这也使得国内动力电池厂商在海外市场的份额得到巨大增长，不仅龙头公司宁德时代以 28.2% 的市占率首度超越 LG 新能源，拿下装机量冠军宝座，而且比亚迪、孚能科技、中创新航和远景动力等厂商也全面杀入排名榜前十的行列。

总体来看，中国动力电池厂商在今年 1-4 月的海外市场份额高达近 37%，与日韩动力电池厂商各占半壁江山的时代或将很快到来。

半固态电池的迅速崛起在为动力电池市场增添竞争变数的同时，也给各大动力电池厂商带来了机遇；同时，跟随宁德时代一起加入电池出海大军的二三线动力电池厂商们，也有望借助海外市场份额的提升实现利润增长。