财报前瞻 | AI 助力效率提升 美国银行或迎新增长周期？

智通财经 APP 获悉，美国银行 (BAC.US) 将于 1 月 16 日美股盘前公布第四季度业绩。市场预期，美国银行 Q4 净利息收入为 141.8 亿美元，营收预计为 249.5 亿美元，同比增长约 14%。

与此同时，净利润预计将达到 62.8 亿美元，较上年增长近一倍，每股收益为 0.77 美元，同比增长 119.29%。据了解，去年，美国银行和其他大型银行计入了与联邦存款保险公司 (FDIC) 一项特别评估相关的数十亿美元支出。

此前，随着财富管理和投资银行部门的增长，美国银行今年前三个季度的业绩均超出预期。

在上一季度，由于强劲的资本市场表现，承保收入增长 24.5%，销售和交易收入增长 11.7%，美国银行第三季度的业绩好于预期，为 0.81 美元。存款余额同比增长 2.4%，至 1.9 万亿美元，突显出核心银行业务的持续增长。

AI 提升效率

除了常规的财务指标外，当前流行的人工智能可能也是银行业值得关注的一个主题。

最近，Bloomberg intelligence 的报告显示，由于人工智能蚕食了目前由人类完成的工作，全球银行将在未来三到五年内裁员多达 20 万工作岗位。

但其中值得注意的是，调查结果进一步表明，人工智能对该行业产生了深远的变化，进而提高了收益。BI 的数据显示，2027 年，随着人工智能推动生产力的提高，银行的税前利润可能会比以往高出 12% 至 17%，总利润将增加 1800 亿美元。十分之八的受访者预计，在未来三到五年内，生成式人工智能将使生产力和创收至少提高 5%。

尽管由于工作自动化的风险，人工智能在工作场所存在争议，但事实是，人工智能对于几乎每个想要保持效率的企业来说都是必要的。根据 2023 年的研究，三分之一的企业使用人工智能工具。

美国银行管理层可能也意识到了这一点。管理层非常致力于使用人工智能来改善他们的业务。在去年 12 月中旬的一次行业会议上，这是一个重要的讨论话题。

美国银行董事长兼首席执行官 Brian Moynihan 在 12 月 11 日的一次行业会议上表示，“自动化的整个概念对我们来说仍然非常重要”。

Moynihan 在同一个行业电话会议上表示，美国银行的虚拟助手 Erica 的使用量仍在以每年 5% 到 6% 的速度增长，用户数量每年增长 5% 到 6%，使用量以 15% 到 20% 的两位数增长。

根据 FDIC 的数据，该公司认定的商业银行在 2024 年第二季度的净利润上升至 715 亿美元。与此同时，美国银行同一季度的净利润为 69 亿美元，这意味着该公司贡献了约 9.65% 的行业利润。

有分析预计，由于人工智能削减成本的措施，到 2027 年，美国银行的利润每年将增加 173.7 亿美元，这将大大增加他们目前约 220 亿美元的利润率。

华尔街也普遍看好美国银行的前景。截至周一，根据 Visible Alpha 追踪的 12 位分析师中，有 11 位给予 “买入” 或同等评级，只有一位予以 “持有” 评级。平均目标价约为 52 美元，这意味着较周一收盘价溢价近 16%。

在过去 12 个月里，美国银行股价上涨了 37% 以上，达到 45.06 美元。