亚马逊公司 AMZN 的股价在过去一个月下跌了 9%，但 WestPark Capital 的分析师 Curtis Shauger 认为这是一个买入机会。
专家观点： Shauger 对亚马逊股票给予买入评级，目标价为 280 美元，基于该公司在电子商务领域的主导地位以及亚马逊网络服务在 “基础设施即服务” 市场的领先地位。
该公司预计亚马逊的综合商品价值在 2024 年将接近 1.3 万亿美元，几乎是 Shopify 的四倍，和 沃尔玛 的 GMV 的 13 倍。
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Shauger 还指出，AWS 在 2024 年的收入增长为 20%，EBIT 利润率为 36%，在 IAAS 市场中处于领先地位。WestPark 估计 AWS 的规模几乎是微软 Azure 的两倍，接近 Alphabet 的 Google Cloud Platform 的三倍。
亚马逊最近的回调提供了一个 “独特的机会”，因为该股票目前的估值倍数接近历史最低水平，约为 12 倍 EBITDA，分析师表示。
Shauger 认为，随着电子商务利润率的持续改善、资本支出的适度或增长的改善，倍数将会提升。
该公司的 280 美元目标价基于 15 倍的倍数和 2050 亿美元的 EBITDA 估计。
“我们相信 AMZN 将交易到其近期历史区间的中点，因为其商业模式的内在盈利能力将继续显现，” Shauger 说。
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亚马逊

亚马逊的股票在过去一个月中下跌了 9%，但 WestPark Capital 的分析师 Curtis Shauger 将此视为买入机会。他以 “买入” 评级和 280 美元的目标价开始覆盖，指出亚马逊在电子商务领域的主导地位和强劲的 AWS 表现。Shauger 预计 2024 年 AWS 的收入增长将达到 20%，并强调亚马逊的低估值倍数，暗示有改善的潜力。他认为，随着盈利能力变得更加明显，股票将会上涨

Amazon.com, Inc. AMZN shares are down 9% over the last month, but WestPark Capital analyst Curtis Shauger sees a buying opportunity in the stock's recent pullback.
<div class="lb-trans">亚马逊公司 AMZN 的股价在过去一个月下跌了 9%，但 WestPark Capital 的分析师 Curtis Shauger 认为这是一个买入机会。
</div>Expert Ideas: Shauger initiated coverage on Amazon stock with a Buy rating and $280 price target based on the company's dominance in e-commerce and Amazon Web Services' top position in the &#34;infrastructure as a service&#34; market.
<div class="lb-trans">专家观点： Shauger 对亚马逊股票给予买入评级，目标价为 280 美元，基于该公司在电子商务领域的主导地位以及亚马逊网络服务在 “基础设施即服务” 市场的领先地位。
</div>The firm estimates Amazon's general merchandise value to be nearly $1.3 trillion in 2024, nearly four times the size of Shopify's and 13 times the size of Walmart's GMV.
<div class="lb-trans">该公司预计亚马逊的综合商品价值在 2024 年将接近 1.3 万亿美元，几乎是 Shopify 的四倍，和 沃尔玛 的 GMV 的 13 倍。
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</div>Shauger also pointed to AWS revenue growth of 20% in 2024 and 36% EBIT margins as top of the class in the IAAS market. WestPark estimates AWS is nearly double the size of Microsoft's Azure and nearly triple the size of Alphabet's Google Cloud Platform.
<div class="lb-trans">Shauger 还指出，AWS 在 2024 年的收入增长为 20%，EBIT 利润率为 36%，在 IAAS 市场中处于领先地位。WestPark 估计 AWS 的规模几乎是微软 Azure 的两倍，接近 Alphabet 的 Google Cloud Platform 的三倍。
</div>Amazon's recent pullback offers a &#34;unique opportunity&#34; as the stock now trades at valuation multiples nearall-time lows, approximately 12 times EBITDA basis, the analyst said.
<div class="lb-trans">亚马逊最近的回调提供了一个 “独特的机会”，因为该股票目前的估值倍数接近历史最低水平，约为 12 倍 EBITDA，分析师表示。
</div>Shauger sees the multiple improving with continued improvement in e-commerce margins, moderation in capital expenditures or an improvement in growth.
<div class="lb-trans">Shauger 认为，随着电子商务利润率的持续改善、资本支出的适度或增长的改善，倍数将会提升。
</div>The firm's $280 price target is based on a 15 times multiple and an EBITDA estimate of $205 billion.
<div class="lb-trans">该公司的 280 美元目标价基于 15 倍的倍数和 2050 亿美元的 EBITDA 估计。
</div>&#34;We believe AMZN will trade up to the mid point of its recent historical range as the inherent profitability of its model continues to show through,&#34; Shauger said.
<div class="lb-trans">“我们相信 AMZN 将交易到其近期历史区间的中点，因为其商业模式的内在盈利能力将继续显现，” Shauger 说。
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Amazon Stock's Recent Pullback Offers 'Unique Opportunity': Analyst

- 亚马逊股价在过去一个月下跌了 9%。
- WestPark Capital 分析师 Curtis Shauger 认为这是买入机会，给予 “买入” 评级，目标价为 280 美元。
- 预计亚马逊 2024 年的商品总值接近 1.3 万亿美元，AWS 收入增长 20%。

分析师称，亚马逊股票最近的回调提供了 ‘独特的机会’