<p><strong>Meta Platforms</strong> META 正在为其扩展的人工智能计划集中市场关注，增加对人工智能人才和基础设施的投资，标志着战略转变。</p>
<p>尽管运营费用可能上升，但该公司在先进人工智能开发方面的积极推进正在推动未来几个季度的收入和每股收益预期上升。</p>
<p><strong>美国银行证券</strong> 分析师 Justin Post 在周五重申了对 Meta Platforms 的买入评级，目标价格为 775 美元，他预计公司第二季度的财报电话会议将重点介绍其扩展的人工智能计划。</p>
<p><strong><em>另请阅读：Meta 达到每月 10 亿人工智能用户，展望未来订阅服务</em></strong></p>
<p>Post 强调了关键进展，例如 Meta 对 Scale AI 的 140 亿美元投资、关于 Llama 4 模型的延迟报告，以及 Meta 专门的超级智能团队的成立，这些都突显了其对先进人工智能开发的深入承诺。</p>
<p>预计 Meta Platforms 将报告强劲的第二季度收入，Post 认为这可能缓解对其巨额人工智能支出的担忧。</p>
<p>他进一步指出，Meta 正在积极招聘顶尖人工智能专业人才，提供具有竞争力的薪酬方案，这可能导致运营费用上升。</p>
<p>Post 上调了第二季度的预期，预计收入和 GAAP 每股收益分别为 454 亿美元和 6.12 美元，均高于市场预期的 446 亿美元和 5.84 美元。分析师预计广告收入增长 8%，外汇提供了积极的助力。他提到买方预期在 455 亿到 460 亿美元之间，高于 Meta 指导的 425 亿到 455 亿美元的高端。</p>
<p>热门投资机会</p>
<p>对于第三季度，Post 预测收入为 469 亿美元，每股收益为 6.20 美元，均高于市场的 459 亿美元和 5.91 美元。分析师预计 Meta 将在 445 亿到 475 亿美元的范围内指导，并看到广告收入继续受益于人工智能驱动的改进，如自动化广告活动、客户关系管理集成，以及 Threads、WhatsApp 和消息服务的货币化上升。</p>
<p>Post 指出，尽管人工智能招聘加速，Meta 在其 2025 年的费用指导范围 1130 亿到 1180 亿美元内仍有空间。分析师估计第二季度费用为 278 亿美元，较高的资本支出可能由数据中心扩展和人工智能基础设施需求推动。</p>
<p>Post 还预计 Meta 将受益于新的税法和研发税收抵免，可能使 2025 年的自由现金流改善 40 到 50 亿美元。</p>
<p>分析师指出，Meta 是最强大的长期人工智能机会之一，随着人工智能工具融入广告堆栈，收入潜力巨大。</p>
<p>对于 2025 年全年，Post 预测收入为 1900 亿美元，每股收益为 26.83 美元（市场预期为 1870 亿美元和 25.61 美元）。然而，他警告投资者在发布财报前的预期较高，尤其是该股年初至今上涨 22%，交易于 2026 年每股收益的 24.5 倍。</p>
<p><strong>价格动态：</strong> META 股票在周一最后一次检查时上涨 0.55%，至 716.50 美元。</p>
<ul>
<li><strong><em>亚马逊的价格战如何压制 Temu 在美国的复苏</em></strong></li>
</ul>
<p><em>图片来源于 Shutterstock</em></p>

META

<p>Meta Platforms 正在专注于扩大其人工智能计划，并在人才和基础设施方面进行了重大投资。美国银行证券的分析师 Justin Post 维持 “买入” 评级，预计第二季度收入为 454 亿美元，每股收益为 6.12 美元，超过市场预期。Meta 积极的人工智能开发，包括对 Scale AI 的 140 亿美元投资，预计将推动收入增长，尽管运营费用上升。Post 预测到 2025 年，收入将达到 1900 亿美元，每股收益为 26.83 美元，强调 Meta 是一个强劲的长期人工智能投资机会。META 股票目前交易价格为 716.50 美元，上涨 0.55%</p>

<p><strong>Meta Platforms</strong> META is poised for a significant market focus on its expanding artificial intelligence initiatives, with increasing investments in AI talent and infrastructure signaling a strategic pivot.</p>
<div class="lb-trans"><p><strong>Meta Platforms</strong> META 正在为其扩展的人工智能计划集中市场关注，增加对人工智能人才和基础设施的投资，标志着战略转变。</p>
</div><p>The company’s aggressive push into advanced AI development is driving elevated revenue and earnings per share estimates for the upcoming quarters, despite the potential for rising operating expenses.</p>
<div class="lb-trans"><p>尽管运营费用可能上升，但该公司在先进人工智能开发方面的积极推进正在推动未来几个季度的收入和每股收益预期上升。</p>
</div><p><strong>Bank of America Securities</strong> analyst Justin Post, who reiterated a Buy rating on Meta Platforms on Friday with a price forecast of $775, anticipates the company’s second-quarter earnings call will prominently feature its expanding AI initiatives.</p>
<div class="lb-trans"><p><strong>美国银行证券</strong> 分析师 Justin Post 在周五重申了对 Meta Platforms 的买入评级，目标价格为 775 美元，他预计公司第二季度的财报电话会议将重点介绍其扩展的人工智能计划。</p>
</div><p><strong><em>Also Read: Meta Hits 1 Billion Monthly AI Users, Eyes Future With Subscriptions</em></strong></p>
<div class="lb-trans"><p><strong><em>另请阅读：Meta 达到每月 10 亿人工智能用户，展望未来订阅服务</em></strong></p>
</div><p>Post highlighted key developments such as Meta’s $14 billion investment in Scale AI, recent reports of delays concerning the Llama 4 model, and the formation of Meta’s dedicated Super Intelligence team, all of which underscore a deepening commitment to advanced AI development.</p>
<div class="lb-trans"><p>Post 强调了关键进展，例如 Meta 对 Scale AI 的 140 亿美元投资、关于 Llama 4 模型的延迟报告，以及 Meta 专门的超级智能团队的成立，这些都突显了其对先进人工智能开发的深入承诺。</p>
</div><p>Meta Platforms is anticipated to report strong second-quarter revenue, which Post believes could alleviate concerns regarding its significant AI spending.</p>
<div class="lb-trans"><p>预计 Meta Platforms 将报告强劲的第二季度收入，Post 认为这可能缓解对其巨额人工智能支出的担忧。</p>
</div><p>He further noted Meta’s aggressive recruitment of top-tier AI professionals, offering competitive compensation packages that could contribute to an uptick in operating expenses.</p>
<div class="lb-trans"><p>他进一步指出，Meta 正在积极招聘顶尖人工智能专业人才，提供具有竞争力的薪酬方案，这可能导致运营费用上升。</p>
</div><p>Post raised its second-quarter estimates, projecting revenue and GAAP EPS of $45.4 billion and $6.12, respectively, above Street estimates of $44.6 billion and $5.84. The analyst expects 8% growth in ad revenue, with foreign exchange providing a positive tailwind. He noted buy-side expectations landing between $45.5 and $46 billion, above the high end of Meta’s $42.5 and $45.5 billion guidance.</p>
<div class="lb-trans"><p>Post 上调了第二季度的预期，预计收入和 GAAP 每股收益分别为 454 亿美元和 6.12 美元，均高于市场预期的 446 亿美元和 5.84 美元。分析师预计广告收入增长 8%，外汇提供了积极的助力。他提到买方预期在 455 亿到 460 亿美元之间，高于 Meta 指导的 425 亿到 455 亿美元的高端。</p>
</div><p>Trending Investment Opportunities</p>
<div class="lb-trans"><p>热门投资机会</p>
</div><p>For the third quarter, Post forecasted $46.9 billion in revenue and $6.20 in EPS, ahead of the Street’s $45.9 billion and $5.91. The analyst expects Meta to guide within a $44.5-$47.5 billion range and see ad revenue continuing to benefit from AI-driven improvements like automated campaigns, CRM integration, and rising monetization across Threads, WhatsApp, and messaging.</p>
<div class="lb-trans"><p>对于第三季度，Post 预测收入为 469 亿美元，每股收益为 6.20 美元，均高于市场的 459 亿美元和 5.91 美元。分析师预计 Meta 将在 445 亿到 475 亿美元的范围内指导，并看到广告收入继续受益于人工智能驱动的改进，如自动化广告活动、客户关系管理集成，以及 Threads、WhatsApp 和消息服务的货币化上升。</p>
</div><p>Post noted that despite the AI hiring ramp, Meta has room within its 2025 expense guide of $113-$118 billion. The analyst estimated $27.8 billion in second-quarter expenses, with higher capex potentially driven by data center expansion and AI infrastructure needs.</p>
<div class="lb-trans"><p>Post 指出，尽管人工智能招聘加速，Meta 在其 2025 年的费用指导范围 1130 亿到 1180 亿美元内仍有空间。分析师估计第二季度费用为 278 亿美元，较高的资本支出可能由数据中心扩展和人工智能基础设施需求推动。</p>
</div><p>Post also expects Meta to benefit from new tax laws and R&amp;D credits, possibly improving 2025 free cash flow by $4–5 billion.</p>
<div class="lb-trans"><p>Post 还预计 Meta 将受益于新的税法和研发税收抵免，可能使 2025 年的自由现金流改善 40 到 50 亿美元。</p>
</div><p>The analyst noted Meta as one of the strongest long-term AI opportunities, with substantial revenue upside as AI tools integrate into the ad stack.</p>
<div class="lb-trans"><p>分析师指出，Meta 是最强大的长期人工智能机会之一，随着人工智能工具融入广告堆栈，收入潜力巨大。</p>
</div><p>For full-year 2025, Post forecasted $190 billion in revenue and $26.83 in EPS (vs Street at $187 billion and $25.61). However, he cautioned that investor expectations are high heading into the print, especially with the stock up 22% year-to-date and trading at 24.5 times 2026 EPS.</p>
<div class="lb-trans"><p>对于 2025 年全年，Post 预测收入为 1900 亿美元，每股收益为 26.83 美元（市场预期为 1870 亿美元和 25.61 美元）。然而，他警告投资者在发布财报前的预期较高，尤其是该股年初至今上涨 22%，交易于 2026 年每股收益的 24.5 倍。</p>
</div><p><strong>Price Action:</strong> META stock is trading higher by 0.55% to $716.50 at last check Monday.</p>
<div class="lb-trans"><p><strong>价格动态：</strong> META 股票在周一最后一次检查时上涨 0.55%，至 716.50 美元。</p>
</div><ul>
<li><strong><em>How Amazon’s Price War Is Crushing Temu’s US Comeback</em></strong></li>
</ul>
<div class="lb-trans"><ul>
<li><strong><em>亚马逊的价格战如何压制 Temu 在美国的复苏</em></strong></li>
</ul>
</div><p><em>Photo via Shutterstock</em></p>
<div class="lb-trans"><p><em>图片来源于 Shutterstock</em></p>
</div>

Meta's Strong Revenues May Offset Concerns Over Soaring AI Investments: Analyst

- Meta Platforms 正在加大对人工智能的投资，预计第二季度收入强劲。  
- 分析师预测第二季度收入为 454 亿美元，GAAP 每股收益为 6.12 美元。  
- Meta 被视为长期 AI 机会，2025 年收入预期为 1900 亿美元。  

分析师认为，Meta 强劲的收入可能会缓解对其不断增加的 AI 投资的担忧