<p>巴哈伯银行股份公司（Bar Harbor Bankshares，BHB）报告的当前净利润率为 26.9%，较去年 28.3% 有所下降，显示出盈利能力同比下降。在过去五年中，收益年均增长 5.6%，预计未来收入将以每年 7.3% 的速度增长。这一增速低于更广泛的美国市场。然而，预计每年 19.7% 的收益增长超过了全国平均水平，即使在过去十二个月的收益出现下滑之后。投资者正在权衡公司吸引人的股息、利润增长和估值指标，同时考虑到持续的利润压缩和与同行相比较慢的收入扩张。</p>
<p>请查看我们对巴哈伯银行股份公司的完整分析。</p>
<p>现在，让我们看看这些最新数据与社区叙事的对比。期望与实际数字相遇的地方，一些观点可能会得到强化，而另一些则会受到考验。</p>
<p>好奇数字如何变成塑造市场的故事吗？探索社区叙事</p>
<p><img src="https://imageproxy.pbkrs.com/https://images.simplywall.st/company/6a67bb68-d803-444b-9680-da08d478b939/chart/earnings-and-revenue-history?x-oss-process=image/auto-orient,1/interlace,1/resize,w_1440,h_1440/quality,q_95/format,jpg" alt="" original-src="https://imageproxy.pbkrs.com/https://images.simplywall.st/company/6a67bb68-d803-444b-9680-da08d478b939/chart/earnings-and-revenue-history"/></p>
<p>截至 2025 年 10 月的 NYSEAM:BHB 收益与收入历史</p>
<h2>DCF 公允价值几乎是当前股价的两倍</h2>
<ul>
<li>巴哈伯银行股份公司目前的交易价格为每股 30.29 美元，而其 DCF 公允价值估计为 59.01 美元。这显示出其计算出的内在价值存在 49% 的巨大折扣。</li>
<li>令人惊讶的是，即使其市盈率为 12.8 倍（相比于美国银行的 11.2 倍），当前价格仍远低于 DCF 公允价值。这强烈支持了投资案例，即市场可能低估了公司产生高质量收益的能力。
<ul>
<li>这种估值差距表明，市场可能在为质量分配溢价，但并未完全考虑未来收益增长，预计为每年 19.7%，且增速快于美国平均水平。</li>
<li>尽管与整体市场相比，收入增长前景较慢，但与公允价值的深度折扣为愿意超越短期利润压力的长期投资者提供了可观的上行空间。</li>
</ul>
</li>
</ul>
<h2>利润率下滑但盈利质量依然高</h2>
<ul>
<li>净利润率为 26.9%，较去年 28.3% 下降。这代表着 1.4 个百分点的下降，但公司仍因高质量收益而受到认可。</li>
<li>数据突显出一个关键的紧张关系：尽管利润率在收紧，但公司持续盈利和高于平均水平的收益增长与利润率收缩可能威胁底线韧性的谨慎叙事形成对比。
<ul>
<li>预计每年收益将增长 19.7%，管理层仍在提供可观的利润，这强烈支持了巴哈伯的盈利能力比典型地区银行更具防御性。</li>
<li>在没有重大风险声明的情况下，持续的收益质量成为看涨投资者在利润压缩情况下仍然保持耐心的理由。</li>
</ul>
</li>
</ul>
<h2>相较同行交易偏高但仍被标记为 “良好价值”</h2>
<ul>
<li>公司的市盈率为 12.8 倍，超过了同行平均的 12.5 倍和更广泛的美国银行行业的 11.2 倍，突显了其溢价估值。</li>
<li>现有分析指出，尽管对同行的溢价可能对某些人来说意味着股票昂贵，但巴哈伯银行股份公司仍被描述为 “良好价值”，基于其吸引人的股息、强劲的预测利润增长和高质量的收益指标。
<ul>
<li>这种与同行相比交易偏高但相对于内在价值折扣的异常组合，创造了一个复杂的叙事，使得价值和质量投资者都找到乐观的理由。</li>
<li>积极的是，没有任何风险被标记为影响投资案例，这有助于在相对高的倍数下支持建设性的观点。</li>
</ul>
</li>
</ul>
<h2>下一步</h2>
<p>不要只关注这一季度；真正的故事在于长期趋势。我们对巴哈伯银行股份公司的增长及其估值进行了深入分析，以查看今天的价格是否是一个便宜的选择。现在就将该公司添加到您的观察列表或投资组合中，以免错过下一个重大变动。</p>
<h2>查看其他机会</h2>
<p>巴哈伯银行股份公司面临利润率收窄和收入增长放缓的压力，这削弱了其对寻求稳定、可靠表现的投资者的吸引力。</p>
<p>如果一致的业绩对您很重要，请查看稳定增长股票筛选器（2095 个结果），以获取提供比我们在这里看到的更可靠和持续扩张的公司的列表。</p>
<p><em>本文由 Simply Wall St 撰写，内容具有一般性。<strong>我们提供基于历史数据和分析师预测的评论，仅使用无偏见的方法，我们的文章并不旨在提供财务建议。</strong> 它不构成购买或出售任何股票的推荐，也未考虑您的目标或财务状况。我们旨在为您提供以基本数据驱动的长期分析。请注意，我们的分析可能未考虑最新的价格敏感公司公告或定性材料。Simply Wall St 在提到的任何股票中没有持仓。</em></p>

Bar Harbor银行

<p>Bar Harbor Bankshares (BHB) 报告显示，净利润率从去年的 28.3% 下降至 26.9%，引发了对盈利能力的担忧。尽管与更广泛市场相比，收入增长较慢，但预计每年的盈利增长为 19.7%，前景乐观。该股票目前交易价格为 30.29 美元，显著低于其 DCF 公允价值 59.01 美元，暗示长期投资者有潜在的上行空间。公司保持高质量的盈利，尽管其市盈率为 12.8 倍高于同行，但由于其吸引人的股息和增长前景，仍被视为 “良好价值”</p>

<p>Bar Harbor Bankshares (BHB) reported current net profit margins of 26.9%, down from 28.3% a year ago, signaling a decline in profitability year over year. Over the past five years, earnings have grown at 5.6% annually, with revenue projected to rise 7.3% per year going forward. This is slower than the broader US market. However, forecast earnings growth of 19.7% per year outpaces national averages, even after a dip in earnings over the last twelve months. Investors are weighing the company’s attractive dividend, profit growth, and valuation metrics against the backdrop of ongoing margin compression and slower revenue expansion compared to peers.</p>
<div class="lb-trans"><p>巴哈伯银行股份公司（Bar Harbor Bankshares，BHB）报告的当前净利润率为 26.9%，较去年 28.3% 有所下降，显示出盈利能力同比下降。在过去五年中，收益年均增长 5.6%，预计未来收入将以每年 7.3% 的速度增长。这一增速低于更广泛的美国市场。然而，预计每年 19.7% 的收益增长超过了全国平均水平，即使在过去十二个月的收益出现下滑之后。投资者正在权衡公司吸引人的股息、利润增长和估值指标，同时考虑到持续的利润压缩和与同行相比较慢的收入扩张。</p>
</div><p>See our full analysis for Bar Harbor Bankshares.</p>
<div class="lb-trans"><p>请查看我们对巴哈伯银行股份公司的完整分析。</p>
</div><p>Now, let’s see how these latest figures stack up against the community narrative. Where expectations and the real numbers meet, some views might get reinforced and others will be put to the test.</p>
<div class="lb-trans"><p>现在，让我们看看这些最新数据与社区叙事的对比。期望与实际数字相遇的地方，一些观点可能会得到强化，而另一些则会受到考验。</p>
</div><p>Curious how numbers become stories that shape markets? Explore Community Narratives</p>
<div class="lb-trans"><p>好奇数字如何变成塑造市场的故事吗？探索社区叙事</p>
</div><p><img src="https://imageproxy.pbkrs.com/https://images.simplywall.st/company/6a67bb68-d803-444b-9680-da08d478b939/chart/earnings-and-revenue-history" alt="" original-src="https://images.simplywall.st/company/6a67bb68-d803-444b-9680-da08d478b939/chart/earnings-and-revenue-history"/></p>
<p>NYSEAM:BHB Earnings &amp; Revenue History as at Oct 2025</p>
<div class="lb-trans"><p>截至 2025 年 10 月的 NYSEAM:BHB 收益与收入历史</p>
</div><h2>DCF Fair Value Nearly Double Current Share Price</h2>
<div class="lb-trans"><h2>DCF 公允价值几乎是当前股价的两倍</h2>
</div><ul>
<li>Bar Harbor Bankshares is trading at $30.29 per share, while its DCF fair value estimate is $59.01. This shows a wide 49% discount to its calculated intrinsic value.</li>
<li>What’s surprising is that, even with a higher-than-industry Price-to-Earnings ratio of 12.8x (compared to 11.2x for US Banks), the current price remains well below DCF fair value. This strongly supports the investment case that the market may be under-appreciating the company's ability to generate high-quality earnings.
<ul>
<li>This valuation gap suggests the market could be assigning a premium for quality, but it is not fully pricing in future earnings growth, which is forecast at 19.7% per year and is faster than the US average.</li>
<li>Despite a slower revenue growth outlook compared to the overall market, the deep discount to fair value provides meaningful upside for long-term investors willing to look past short-term margin pressure.</li>
</ul>
</li>
</ul>
<div class="lb-trans"><ul>
<li>巴哈伯银行股份公司目前的交易价格为每股 30.29 美元，而其 DCF 公允价值估计为 59.01 美元。这显示出其计算出的内在价值存在 49% 的巨大折扣。</li>
<li>令人惊讶的是，即使其市盈率为 12.8 倍（相比于美国银行的 11.2 倍），当前价格仍远低于 DCF 公允价值。这强烈支持了投资案例，即市场可能低估了公司产生高质量收益的能力。
<ul>
<li>这种估值差距表明，市场可能在为质量分配溢价，但并未完全考虑未来收益增长，预计为每年 19.7%，且增速快于美国平均水平。</li>
<li>尽管与整体市场相比，收入增长前景较慢，但与公允价值的深度折扣为愿意超越短期利润压力的长期投资者提供了可观的上行空间。</li>
</ul>
</li>
</ul>
</div><h2>Margins Slip as Profit Quality Remains High</h2>
<div class="lb-trans"><h2>利润率下滑但盈利质量依然高</h2>
</div><ul>
<li>Net profit margins stand at 26.9%, down from 28.3% last year. This represents a decrease of 1.4 percentage points, but the company is still recognized for high-quality earnings.</li>
<li>The data highlights a key tension: while profit margins are tightening, the company’s blend of ongoing profitability and above-average earnings growth contrasts with the cautious narrative that shrinking margins should threaten bottom line durability.
<ul>
<li>With earnings per year projected to rise 19.7%, management is still delivering substantial profit, which strongly supports the case that Bar Harbor’s profitability is more defensible than typical regional banks.</li>
<li>In the absence of major risk statements, the sustained quality of earnings stands out as a reason bullish investors remain patient despite margin compression.</li>
</ul>
</li>
</ul>
<div class="lb-trans"><ul>
<li>净利润率为 26.9%，较去年 28.3% 下降。这代表着 1.4 个百分点的下降，但公司仍因高质量收益而受到认可。</li>
<li>数据突显出一个关键的紧张关系：尽管利润率在收紧，但公司持续盈利和高于平均水平的收益增长与利润率收缩可能威胁底线韧性的谨慎叙事形成对比。
<ul>
<li>预计每年收益将增长 19.7%，管理层仍在提供可观的利润，这强烈支持了巴哈伯的盈利能力比典型地区银行更具防御性。</li>
<li>在没有重大风险声明的情况下，持续的收益质量成为看涨投资者在利润压缩情况下仍然保持耐心的理由。</li>
</ul>
</li>
</ul>
</div><h2>Trading Rich to Peers but Still Labeled “Good Value”</h2>
<div class="lb-trans"><h2>相较同行交易偏高但仍被标记为 “良好价值”</h2>
</div><ul>
<li>The company’s Price-To-Earnings ratio of 12.8x places it above both its peer average of 12.5x and the broader US Banks industry at 11.2x, underscoring its premium valuation.</li>
<li>Prevailing analysis notes that, even though the premium to peers might signal an expensive stock to some, Bar Harbor Bankshares is still described as a “good value” based on its attractive dividend, strong forecast profit growth, and high-quality earnings metrics.
<ul>
<li>This unusual combination of trading rich to peers but discounted versus intrinsic value creates a complex narrative where both value and quality investors find reasons for optimism.</li>
<li>Positively, there are no flagged risks weighing down the investment case, which helps support a constructive view even at a relatively high multiple.</li>
</ul>
</li>
</ul>
<div class="lb-trans"><ul>
<li>公司的市盈率为 12.8 倍，超过了同行平均的 12.5 倍和更广泛的美国银行行业的 11.2 倍，突显了其溢价估值。</li>
<li>现有分析指出，尽管对同行的溢价可能对某些人来说意味着股票昂贵，但巴哈伯银行股份公司仍被描述为 “良好价值”，基于其吸引人的股息、强劲的预测利润增长和高质量的收益指标。
<ul>
<li>这种与同行相比交易偏高但相对于内在价值折扣的异常组合，创造了一个复杂的叙事，使得价值和质量投资者都找到乐观的理由。</li>
<li>积极的是，没有任何风险被标记为影响投资案例，这有助于在相对高的倍数下支持建设性的观点。</li>
</ul>
</li>
</ul>
</div><h2>Next Steps</h2>
<div class="lb-trans"><h2>下一步</h2>
</div><p>Don't just look at this quarter; the real story is in the long-term trend. We've done an in-depth analysis on Bar Harbor Bankshares's growth and its valuation to see if today's price is a bargain. Add the company to your watchlist or portfolio now so you don't miss the next big move.</p>
<div class="lb-trans"><p>不要只关注这一季度；真正的故事在于长期趋势。我们对巴哈伯银行股份公司的增长及其估值进行了深入分析，以查看今天的价格是否是一个便宜的选择。现在就将该公司添加到您的观察列表或投资组合中，以免错过下一个重大变动。</p>
</div><h2>See What Else Is Out There</h2>
<div class="lb-trans"><h2>查看其他机会</h2>
</div><p>Bar Harbor Bankshares faces pressure from narrowing profit margins and slower revenue growth, which weakens its appeal for investors seeking steady, dependable performance.</p>
<div class="lb-trans"><p>巴哈伯银行股份公司面临利润率收窄和收入增长放缓的压力，这削弱了其对寻求稳定、可靠表现的投资者的吸引力。</p>
</div><p>If consistent results matter to you, check out stable growth stocks screener (2095 results) for a list of companies delivering more reliable and sustained expansion than what we’ve seen here.</p>
<div class="lb-trans"><p>如果一致的业绩对您很重要，请查看稳定增长股票筛选器（2095 个结果），以获取提供比我们在这里看到的更可靠和持续扩张的公司的列表。</p>
</div><p><em>This article by Simply Wall St is general in nature. <strong>We provide commentary based on historical data and analyst forecasts only using an unbiased methodology and our articles are not intended to be financial advice.</strong> It does not constitute a recommendation to buy or sell any stock, and does not take account of your objectives, or your financial situation. We aim to bring you long-term focused analysis driven by fundamental data. Note that our analysis may not factor in the latest price-sensitive company announcements or qualitative material. Simply Wall St has no position in any stocks mentioned.</em></p>
<div class="lb-trans"><p><em>本文由 Simply Wall St 撰写，内容具有一般性。<strong>我们提供基于历史数据和分析师预测的评论，仅使用无偏见的方法，我们的文章并不旨在提供财务建议。</strong> 它不构成购买或出售任何股票的推荐，也未考虑您的目标或财务状况。我们旨在为您提供以基本数据驱动的长期分析。请注意，我们的分析可能未考虑最新的价格敏感公司公告或定性材料。Simply Wall St 在提到的任何股票中没有持仓。</em></p>
</div>

Bar Harbor 银行 (BHB)：利润率下降加剧了对利润持续性的担忧