Timberland 银行 2025 财年的净收入增长 20%，达到 2916 万美元 | TSBK 股票新闻

2025年10月30日- 下午 06:33

• 财年每股收益增长 22% 至$3.67
• 季度每股收益从前一季度的$0.90 增长 19% 至$1.07
• 季度净利息差增加至 3.82%
• 季度平均资产回报率增加至 1.68%
• 季度平均股本回报率增加至 12.97%
• 宣布季度现金分红增加 8%
• 宣布计划在大学广场开设分行

华盛顿州霍奎亚姆，2025年10月30日（GLOBE NEWSWIRE）-- Timberland Bancorp, Inc.（纳斯达克：TSBK）（“Timberland” 或 “公司”），Timberland Bank（“银行”）的控股公司，今天报告截至2025年9月30日的财年净收入增长 20%，达到 2916 万美元，较 2024 财年的 2428 万美元有所增加。每股稀释普通股收益（“EPS”）从 2024 财年的$3.01 增长 22% 至 2025 财年的$3.67。

Timberland 还报告截至2025年9月30日的季度净收入为 845 万美元，或每股稀释普通股收益为$1.07。这与前一季度的 710 万美元，或每股稀释普通股收益为$0.90 相比，以及一年前同季度的 636 万美元，或每股稀释普通股收益为$0.79 相比。

“我们以创纪录的业绩结束了财年，反映了我们员工在服务客户、社区和股东方面的辛勤工作和奉献精神，” 首席执行官 Dean Brydon 表示。“全年净收入和每股收益均创下新高，各主要盈利指标同比均有所增长，而每股有形账面价值也持续稳步上升。在第四季度，净收入较去年增长 33%，较前一季度增长 19%，每股收益分别增长 35% 和 19%。我们在本季度还记录了一项 104 万美元的银行拥有的寿险索赔，这对净收入有所贡献；然而，即使不考虑这一项目，与前期的所有比较仍然保持良好。这些强劲的季度业绩得益于我们净利息差的持续扩张、资产负债表的增长以及更高的非利息收入。”

“由于 Timberland 的强劲盈利和资本状况，我们的董事会宣布将季度现金分红提高 8%，至每股$0.28，支付日期为2025年11月28日，记录日期为2025年11月14日，” 总裁兼首席运营官 Jonathan Fischer 表示。“这标志着 Timberland 连续第 52 个季度支付现金分红，展示了董事会对我们长期前景的持续信心。”

“我们的净利息差在第四财季再次增强，增加至 3.82%，” 首席财务官 Marci Basich 表示。“这比前一季度增加了两个基点，同比提高了 24 个基点，突显了我们在资产负债管理方面的严谨和收益资产收益率的改善。总存款增加了 4700 万美元，或 3%，其中超过一半的增长来自于非利息负债余额的增加。这一持续的存款势头反映了我们与客户关系的深度以及我们融资策略的成功。我们仍然致力于保持平衡的融资结构，并在未来保持稳定的利差表现。”

“Timberland 在第四财季实现了稳健的资产负债表增长，总资产增长 3%，首次突破 20 亿美元大关，” Brydon 继续说道。“信贷质量仍然是我们持续密切关注的领域。整体而言，投资组合的表现依然稳健，本季度没有净冲销。尽管截至2025年9月30日的不良资产（“NPA”）比率从前一季度的 0.21% 小幅上升至 0.23%，但我们在此期间也看到总逾期贷款有所下降。我们对贷款组合的整体健康状况以及我们对信贷风险管理的严谨方法充满信心。”

“我们很高兴地宣布将在本季度晚些时候在大学广场开设一家新的全方位服务分行，这标志着我们增长战略中的一个重要里程碑，” Fischer 表示。“这一扩展使我们能够服务于一个具有强大商业潜力的增长市场，并深化我们在该地区的商业银行关系。我们对未来迎接新客户、加强现有合作伙伴关系以及进一步推动支持该地区经济增长的承诺充满热情，” 首席信贷官 Matt DeBord 表示。

收益和资产负债表亮点（截至2025年9月30日的期间，与2024年9月30日或2025年6月30日相比）：

收益亮点：

• 本季度每股收益从前一季度的$0.90 增长 19% 至$1.07，较一年前同季度的$0.79 增长 35%；2025 财年的每股收益从 2024 财年的$3.01 增长 22% 至$3.67；
• 本季度净收入从前一季度的 710 万美元增长 19% 至 845 万美元，较一年前同季度的 636 万美元增长 33%；2025 财年的净收入从 2024 财年的 2428 万美元增长 20% 至 2916 万美元；
• 本季度的平均股本回报率（“ROE”）和平均资产回报率（“ROA”）分别为 12.97% 和 1.68%；
• 本季度的净利息差（“NIM”）从前一季度的 3.80% 增加至 3.82%，较一年前同季度的 3.58% 有所增加；
• 本季度的效率比率从前一季度的 54.48% 改善至 53.18%，较一年前同季度的 56.79% 有所改善。

资产负债表亮点：

• 总资产达到 20 亿美元，较上季度增长 3%，同比增长 5%；
• 净贷款应收款较上季度增长 2%，同比增长 3%；
• 总存款较上季度增长 3%，同比增长 4%；
• 总股东权益较上季度增长 2%，同比增长 7%；在本季度回购了 56,562 股普通股，金额为 189 万美元；
• 截至2025年9月30日，不良资产占总资产的比例为 0.23%，而2025年6月30日为 0.21%，2024年9月30日为 0.20%；
• 截至2025年9月30日，每股普通股的账面价值和有形账面价值（非 GAAP）分别增加至 33.29 美元和 31.33 美元；
• 截至2025年9月30日，流动性（包括资产负债表内和表外）保持强劲，仅有 2000 万美元的借款，并通过联邦住房贷款银行（“FHLB”）和美联储可获得额外的 6.9 亿美元担保借款额度。

经营业绩

本季度的经营收入（扣除信用损失准备前的净利息收入加上非利息收入）较上季度增长 10%，达到 2249 万美元，较去年同期增长 15%，去年同期为 1948 万美元。与上季度相比，经营收入的增长主要是由于非利息收入和来自贷款及银行利息存款的利息收入增加，部分被总融资成本的增加所抵消。非利息收入的增长主要是由于 104 万美元的银行拥有的寿险（“BOLI”）死亡赔偿金索赔。2025 财年的经营收入较 2024 财年增长 10%，达到 8255 万美元，主要由于总利息和股息收入的增加，部分被融资成本的增加所抵消。

本季度净利息收入增加 77.3 万美元，或 4%，达到 1840 万美元，较上季度的 1762 万美元增长，较去年同期的 1655 万美元增长 185 万美元，或 11%。与上季度相比，净利息收入的增长主要是由于总利息收益资产的平均余额增加了 4852 万美元，以及总利息收益资产的加权平均收益率从 5.50% 上升至 5.53% 的三基点增加。这些增长部分被利息负债的平均余额增加 2164 万美元和利息负债的加权平均成本增加两基点所抵消。Timberland 本季度的净利息收益率（NIM）从上季度的 3.80% 提高至 3.82%，而去年同期为 3.58%。本季度的 NIM 因收取 102,000 美元的提前还款罚金、未计息利息和滞纳金，以及收回 11,000 美元的收购贷款公允价值折扣而增加了约两个基点。上季度的 NIM 因收取 102,000 美元的提前还款罚金、未计息利息和滞纳金，以及收回 68,000 美元的收购贷款公允价值折扣而增加了约四个基点。去年同期的 NIM 因收取 20,000 美元的提前还款罚金、未计息利息和滞纳金，以及收回 7,000 美元的收购贷款公允价值折扣而增加了约一个基点。

2025 财年的净利息收入较 2024 财年增加 603 万美元，或 9%，达到 7020 万美元，较 6417 万美元增长，主要由于总利息收益资产的加权平均收益率从 5.24% 上升至 5.48% 的 24 个基点增加，以及总利息收益资产的平均余额增加了 5519 万美元。这些对净利息收入的增长部分被总利息负债的平均余额增加 5478 万美元所抵消。Timberland 的 NIM 在 2025 财年提高至 3.76%，而 2024 财年为 3.54%。截至2025年9月30日，记录了 213,000 美元的贷款信用损失准备。该准备主要是由于贷款组合的增长和贷款组合组成的变化。与上季度的 351,000 美元贷款信用损失准备和去年同期的 444,000 美元贷款信用损失准备相比。此外，本季度记录了 18,000 美元的未融资承诺信用损失准备和 10,000 美元的投资证券信用损失回收。

本季度非利息收入增加 122 万美元，或 42%，达到 409 万美元，较上季度的 288 万美元增长，较去年同期的 293 万美元增长 116 万美元，或 40%。与上季度相比，非利息收入的增长主要是由于 BOLI 净收入（来自 104 万美元的死亡赔偿金索赔）增加，部分由于其他几个类别的较小增长。2025 财年的非利息收入较 2024 财年增加 122 万美元，或 11%，达到 1235 万美元，主要由于 BOLI 净收益增加 106 万美元，以及其他几个类别的较小变化。

本季度的总运营（非利息）费用增加了 792,000 美元，或 7%，从前一个季度的 11.17 百万美元增加到 11.96 百万美元，较去年同期的 11.06 百万美元增加了 897,000 美元，或 8%。与前一个季度相比，运营费用的增加主要是由于薪资和员工福利、场地和设备、技术和通信、专业费用的增加，以及其他几个费用类别的较小增加。这些增加部分被州和地方税收的减少以及其他几个费用类别的较小减少所抵消。本季度的效率比率改善至 53.18%，相比前一个季度的 54.48% 和去年同期的 56.79%。在 2025 财年，运营费用增加了 164 万美元，或 4%，从 2024 财年的 4375 万美元增加到 4539 万美元。2025 财年的效率比率改善至 54.98%，相比 2024 财年的 58.09%。

本季度的所得税准备金增加了 71,000 美元，或 4%，从前一个季度的 179 万美元增加到 186 万美元，主要是由于应税收入的增加。Timberland 在截至2025年9月30日的季度的有效所得税率为 18.1%，相比截至2025年6月30日的季度的 20.1% 和截至2024年9月30日的季度的 19.8%。本季度较低的有效所得税率主要是由于非应税收入比例的增加，这得益于 BOLI 净收益的增加。Timberland 在 2025 财年的有效所得税率为 19.5%，相比 2024 财年的 20.1%。

资产负债表管理

截至2025年9月30日，总资产在本季度增加了 5558 万美元，或 3%，达到 20.1 亿美元，较2025年6月30日的 19.6 亿美元增加，较去年同期的 19.2 亿美元增加了 8930 万美元，或 5%。本季度的增加主要是由于现金及现金等价物增加了 4980 万美元，净贷款应收增加了 2209 万美元，部分被投资证券和用于投资的存单减少了 1418 万美元所抵消。

流动性

Timberland 继续保持强劲的流动性状况，包括资产负债表内和资产负债表外的流动性。流动性以现金及现金等价物、用于投资的存单和可供出售投资证券的总和来衡量，截至2025年9月30日，占总负债的 18.8%，相比2025年6月30日的 17.0% 和去年同期的 14.7%。Timberland 还通过 FHLB 和美联储拥有 6.9 亿美元的担保借款额度，

截至2025年9月30日。凭借强大且多样化的存款基础，截至2025年9月30日，Timberland 仅有 20% 的存款是未投保或无担保的。（注：此计算不包括完全担保的公共存款。）

贷款

净贷款应收在本季度增加了 2209 万美元，或 2%，截至2025年9月30日达到 14.6 亿美元，较2025年6月30日的 14.4 亿美元增加。此次增加主要是由于建筑贷款增加了 2121 万美元，多户住宅贷款增加了 735 万美元，房屋净值贷款增加了 299 万美元，商业房地产贷款增加了 277 万美元，以及其他几个贷款类别的较小增加。这些增加部分被建筑贷款的未发放部分增加了 1202 万美元和其他几个贷款类别的较小减少所抵消。

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(a) 不包括总计为

$1,127

,

$1,763

, 和

$0

在2025年9月30日、2025年6月30日和2024年9月30日的情况。

下表提供了截至2025年9月30日的商业房地产（“CRE”）住房贷款按抵押品类型的细分：

Timberland 在截至2025年9月30日的季度中发放了 1 亿 0.09 万美元的贷款，较前一个季度的 819.9 万美元和一年前同期的 488.2 万美元有所增加。Timberland 继续发放固定利率的单户至四户家庭住房贷款，其中一部分被出售到二级市场，以进行资产负债管理和产生非利息收入。在本季度中，固定利率的单户至四户家庭住房贷款总计 900.1 万美元，较前一个季度的 611 万美元和一年前同期的 562 万美元有所增加。

投资证券

Timberland 的投资证券和用于投资的存单在2025年9月30日减少了 1418 万美元，或 6%，降至 2.2318 亿美元，较2025年6月30日的 2.3736 亿美元减少。减少的主要原因是美国国债的到期和计划摊销，部分被购买额外的美国政府机构抵押贷款支持投资证券和美国国债投资证券所抵消。

存款

截至2025年9月30日，存款总额在本季度增加了 4716 万美元，或 3%，达到 17.2 亿美元，较2025年6月30日的 16.7 亿美元有所增加。本季度的增加包括存单账户余额增加 2522 万美元，非利息存款账户余额增加 2446 万美元，以及 NOW 支票账户余额增加 1068 万美元。这些增加部分被货币市场账户余额减少 906 万美元和储蓄账户余额减少 415 万美元所抵消。

借款

截至2025年9月30日和2025年6月30日，总借款为 2000 万美元。2025年9月30日，借款的加权平均利率为 3.97%。

股东权益和资本比率

截至2025年9月30日，股东权益总额增加了 595 万美元，或 2%，达到 2.6261 亿美元，较2025年6月30日的 2.5666 亿美元增加，并较2024年9月30日的 2.4541 亿美元增加 1720 万美元，或 7%。本季度股东权益的增加主要由于净收入为 845 万美元，股票期权行使所得为 847,000 美元，以及 477,000 美元的累计其他综合损失的恢复。这些股东权益的增加部分被支付给股东的 205 万美元股息和以 189 万美元回购的 56,562 股普通股（每股平均价格为 33.34 美元）所抵消。截至2025年9月30日，Timberland 根据现有股票回购计划有 337,280 股可供回购。

截至2025年9月30日，Timberland 的资本充足率良好，总风险资本比率为 20.67%，一级杠杆资本比率为 12.59%，有形普通股权与有形资产比率（非 GAAP）为 12.38%，股东权益与总资产比率为 13.05%。Timberland 的持有至到期投资证券在2025年9月30日为 1.3686 亿美元，净未实现损失为 456 万美元（税前）。虽然美国公认会计原则（“GAAP”）不允许将这些未实现损失计入累计其他综合收益（损失）（“AOCI”），但如果包括这些未实现损失，股东权益与总资产的比率将为 12.89%，而不是报告的 13.05%。

资产质量

截至2025年9月30日，Timberland 的不良资产与总资产比率为 0.23%，相比2025年6月30日的 0.21% 和2024年9月30日的 0.20%。本季度的净冲销总额不足 1,000 美元，而前一季度的净回收为 1,000 美元，去年同期的净冲销为 12,000 美元。在本季度中，贷款的信用损失准备金为 213,000 美元，未融资承诺为 18,000 美元，部分被投资证券的信用损失回收 10,000 美元所抵消。贷款的信用损失准备金（“ACL”）占应收贷款的比例为 1.22%，相比2025年6月30日的 1.23% 和一年前的 1.21%。

截至2025年9月30日，总逾期贷款（逾期 30 天或以上）和未计息贷款减少了 51.5 万美元，或 8%，降至 566 万美元，较2025年6月30日的 618 万美元减少，并较2024年9月30日的 449 万美元增加 118 万美元，或 26%。未计息贷款增加了 56.4 万美元，或 15%，至 441 万美元，较2025年6月30日的 384 万美元增加，并较2024年9月30日的 389 万美元增加 52.2 万美元，或 13%。本季度未计息贷款的增加主要是由于一笔单户住宅建设贷款被列为未计息状态。评级为 “次级” 的贷款总额为 3280 万美元（占总应收贷款的 2%）截至2025年9月30日。（注：在2025年9月30日之后，银行最大的 “次级” 贷款，一笔 1155 万美元的土地开发贷款，已全额偿还。）

Timberland 在2025年9月30日有两处被分类为其他房地产拥有（“OREO”）的物业：

关于 Timberland Bancorp, Inc.

Timberland Bancorp, Inc.是一家华盛顿州公司，是 Timberland Bank 的控股公司。该银行于 1915 年开业，主要为华盛顿州的 Grays Harbor、Thurston、Pierce、King、Kitsap 和 Lewis 县的消费者和企业提供全面的贷款和存款服务，通过其 23 个分支机构（包括位于 Hoquiam 的总部）进行服务。

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(a) 年化

(b) 不良资产包括不计息贷款、逾期 90 天且仍在计息的贷款、不良投资证券以及 OREO 和其他被收回资产。

(c) 不包括待售贷款，并且是在信贷损失准备金之前。

(d) 有形普通股权除以流通普通股数量 (非 GAAP)。

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(1) 包括其他投资

(2) 净利息收益率 = 年化净利息收入 / 平均利息收入资产

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(1) 包括其他投资

(2) 净利息收益率 = 年化净利息收入 /

平均利息收入资产

非 GAAP 财务指标

除了根据 GAAP 呈现的结果外，本新闻稿包含某些非 GAAP 财务指标。Timberland 认为某些非 GAAP 财务指标为投资者提供了有助于理解公司财务表现的信息；然而，报告的读者被敦促将这些非 GAAP 财务指标与 GAAP 报告的结果结合起来进行审阅。

排除无形资产的财务指标为非 GAAP 指标。为了让投资者更全面地了解资本充足性，Timberland 提供了有形普通股权的非 GAAP 财务指标，以及 GAAP 指标。有形普通股权的计算为股东权益减去商誉和 CDI。此外，有形资产等于总资产减去商誉和 CDI。

下表提供了结束股东权益（GAAP）与结束有形股东权益（非 GAAP）以及结束总资产（GAAP）与结束有形资产（非 GAAP）的对账。

联系人：Dean J. Brydon, 首席执行官

Jonathan A. Fischer, 总裁兼首席运营官

Marci A. Basich, 首席财务官

(360) 533-4747

www.timberlandbank.com