OLIN (OLN)：在今年股价大幅下滑后重新评估其估值

为什么 Olin 再次引起价值投资者的关注

Olin (OLN) 今年股价下滑近 40%，但收入和净利润仍在增长。这迫使投资者重新思考近期股价下跌是否过于严重。

查看我们对 Olin 的最新分析。

最新的股价下滑使 Olin 的交易价格约为 20.44 美元，年初至今股价下降约 39%，一年期总股东回报损失更是接近 48%。这表明尽管盈利改善，市场情绪却有所减弱。

如果这种重置让你想知道还有哪些价值和动量可能在汇聚，现在可能是探索高内部持股的快速增长股票的好时机。

随着盈利持续增长，股价相对于一些估值预期大幅折扣，投资者面临一个熟悉的困境：Olin 真的被低估了吗，还是市场已经在定价适度的未来增长？

最受欢迎的叙述：17.4% 被低估

在最受关注的叙述中，Olin 的公允价值明显高于最近的 20.44 收盘价，这一差距依赖于一个特定的盈利转型故事。

结构性成本降低举措（Beyond250 和环氧树脂成本优化）预计将在 2025 年底前带来 7000 万至 9000 万美元的运营节省，并在 2026 年从德国 Stade 工厂获得额外的结构性成本降低，这将改善净利润率并提升盈利质量。

阅读完整的叙述。

好奇温和的收入增长、急剧上升的利润率和低于典型的盈利倍数如何结合成这一上行案例，完整的叙述揭示了这一估值转变背后的数学。

结果：公允价值为 24.73 美元（被低估）

完整阅读叙述，了解预测背后的原因。

然而，关键化学品的持续全球产能过剩或温彻斯特弹药利润率的长期疲软可能迅速削弱今天乐观的估值故事。

了解 Olin 叙述的关键风险。

估值的另一种角度

远离叙述，Olin 在盈利方面突然显得昂贵。其市盈率约为 43.5 倍，远高于美国化工行业的近 23 倍和公允比率接近 35.9 倍，增加了任何盈利波动对股价造成重大影响的风险。

查看数字对这一价格的看法——在我们的估值分析中了解更多。

NYSE:OLN 截至 2025 年 12 月的市盈率

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本文由 Simply Wall St 撰写，内容具有一般性。我们提供基于历史数据和分析师预测的评论，仅使用无偏见的方法，我们的文章并不构成财务建议。 它不构成买入或卖出任何股票的推荐，也不考虑你的目标或财务状况。我们的目标是为你提供以基本数据驱动的长期分析。请注意，我们的分析可能未考虑最新的价格敏感公司公告或定性材料。Simply Wall St 在提到的任何股票中没有持仓。