12:05 ET 伊莱克斯集团通过与美的集团的合作、全球组织和布局优化，以及大约 90 亿瑞典克朗的全额包销配股，加速其盈利增长战略

不适合在美国、加拿大、日本、澳大利亚或任何其他此类行为违法的司法管辖区直接或间接发布、出版或分发。 , /PRNewswire/ -- 除了与美的集团在北美单独宣布的长期战略合作伙伴关系外，AB Electrolux（"Electrolux 集团"或"集团"）今天宣布了一项计划，以提高其组织的效率，包括对集团全球制造布局的重点优化，以进一步提高组织的灵活性。此外，AB Electrolux 的董事会已决定，需经特别股东大会（"EGM"）批准，进行约 90 亿瑞典克朗（"配股"）的全额承销配股。该配股得到 AB Electrolux 最大股东 Investor AB 的支持，旨在为 Electrolux 集团的盈利增长计划提供资金并加速实现其财务目标，同时增强集团的资产负债表。集团还提供了 2026 年第一季度的财务信息，并对其业务和市场前景进行了评论。Electrolux 集团今天将在 18:30 CEST 举行网络直播和电话会议。 今天宣布的行动支持 Electrolux 集团的战略，旨在加速长期盈利增长并朝着其财务目标迈进。预计配股的 90 亿瑞典克朗总收入将为 Electrolux 集团的盈利增长计划提供资金，并增强集团的资产负债表。集团打算将收入分配如下： 将 10 亿至 15 亿瑞典克朗的总收入用于支持与美的集团在食品保鲜（制冷）制造和销售以及北美织物护理（洗衣）制造方面的长期高度互补的战略合作伙伴关系。该合作伙伴关系旨在支持长期盈利增长和创新，增强集团在食品保鲜和织物护理方面的产品供应，提高成本效率并增加运营灵活性，并将有助于 Electrolux 集团在北美的整体业务转型。集团预计该合作伙伴关系将对 Electrolux 集团的销售产生积极影响，并逐步提高成本效率，预计在第三年达到约 6 亿瑞典克朗。预计该合作伙伴关系将在 2026 年导致约 1500 名员工的减少。然而，安德森的制造合资企业预计将在 2027 年和 2028 年逐步招聘约 1200 名员工，因为该地点将被改造为织物护理工厂。由于这一公告，Electrolux 集团预计将报告约 24 亿瑞典克朗的总负面非经常性项目，其中约 9 亿瑞典克朗将与现金相关。预计该合作伙伴关系将在 2026 年第三季度开始。预计在 2026 年第三季度将资产出售给制造合资企业，这对损益表将产生中性影响，但预计将产生约 10 亿瑞典克朗的正现金流影响，并相应减少资产。预计该合作伙伴关系在未来三年内需要约 11 亿瑞典克朗的资本支出。有关更多信息，请参阅同时发布的单独新闻稿。 将 20 亿至 25 亿瑞典克朗的总收入用于支持集团在未来两年内提高其组织效率的计划。这包括针对全球制造布局的优化，以提高产能利用率并推动成本效率，同时在全球范围内减少员工，符合 Electrolux 集团增强竞争力和财务韧性的战略。预计这一举措将在第三年产生逐步的成本效率改善，达到约 14 亿瑞典克朗。预计针对优化的措施将在同一时期内导致全球约 3000 名员工的净减少。预计 Electrolux 集团将在未来两年内报告约 22 亿瑞典克朗的总负面非经常性项目，其中约 15 亿瑞典克朗与现金相关。为了支持 Electrolux 集团战略的执行及其专注于客户导向活动的努力，将优先考虑本地销售和市场营销，以加速盈利增长。此外，Electrolux 集团预计将在三年内投资约 6 亿瑞典克朗以实施制造优化计划。2026 年 3 月 31 日，Electrolux 集团宣布决定关闭位于智利圣地亚哥的工厂，计划于 2026 年 4 月底生效，这是制造布局优化举措的一部分。该决定是在对工厂成本竞争力的审查后做出的，将影响约 400 名员工。预计将报告约 5 亿瑞典克朗的重组费用，其中约 2 亿瑞典克朗与现金相关，作为负面非经常性项目，影响 2026 年第一季度拉丁美洲地区的营业收入。2026 年 4 月 22 日，Electrolux 集团宣布决定结束位于匈牙利雅斯贝伦的工厂的生产，该工厂生产内置和独立的制冷产品。预计生产将在 2026 年底前停止。该决定将影响约 600 名员工。预计将报告约 6 亿瑞典克朗的重组费用，其中 3 亿瑞典克朗与现金相关，作为负面非经常性项目，影响 2026 年第二季度欧洲、中东和非洲及亚太地区的营业收入。与智利和匈牙利相关的重组费用包含在约 22 亿瑞典克朗的总负面非经常性项目中。 10 亿瑞典克朗的总收益将用于支持其他长期盈利增长计划，包括产品类别和市场扩展以及提高客户终身价值的产品。 40 亿至 50 亿瑞典克朗的总收益将用于增强资产负债表，以为集团提供在当今竞争激烈和充满挑战的市场环境中所需的财务灵活性和韧性，同时执行战略计划并保持稳健的投资级评级。 AB Electrolux 董事会主席 Torbjörn Lööf 表示： "Electrolux 集团继续通过已宣布的举措采取果断行动，以实现其长期盈利增长的战略。通过计划中的全额承销配股，得到我们主要股东 Investor AB 的支持，所有现有股东都被邀请参与 Electrolux 集团的变革之旅。我们相信这是确保公司保持强大、具有竞争力并为未来做好准备的正确路径。" Electrolux 集团总裁兼首席执行官 Yannick Fierling 表示： "今天的公告将从根本上增强 Electrolux 集团。与美的集团的高度互补的战略合作伙伴关系，我们优化全球制造布局的努力以及更灵活的组织，加上更强的资产负债表，将对集团的长期盈利增长至关重要。通过建立在我们为应对市场动态变化所取得的显著成本效率改善的基础上，这些举措使我们能够投资于将定义家电未来的创新和消费者体验，利用全球规模和供应链灵活性，显著降低成本并提高效率。通过计划中的全额承销配股，我们确保了执行长期战略所需的财务灵活性。" 这些举措为 Electrolux 集团正在进行的转型增添了动力，近年来该集团采取了果断行动，专注于消费者体验创新，明确战略重点并大幅调整组织规模。这些举措自 2022 年底以来已实现近 130 亿瑞典克朗的累计成本效率改善，预计到 2026 年将再增加 35 亿至 40 亿瑞典克朗。 集团旨在拥有高效的资本结构，并设定净债务/EBITDA 比率不超过 2.0 倍的目标，以保持资产负债表的强度和投资级信用评级。截至 2025 年 12 月 31 日，集团的净债务/EBITDA 比率为 3.0 倍。调整 2025 年 12 月 31 日的净债务/EBITDA 以考虑计划中的配股收益 90 亿瑞典克朗后，净债务/EBITDA 比率将改善至接近 2.0 倍。进一步地，在宣布和完成这些举措后，预计到第三年年均成本效率改善将达到 20 亿瑞典克朗，这些举措预计将进一步有助于将净债务/EBITDA 比率稳定在 2.0 倍以下。改善的财务实力将为集团在当今竞争激烈和充满挑战的市场环境中执行战略举措和探索未来扩展及长期盈利增长的额外机会提供灵活性、敏捷性和韧性。 2026 年第一季度财务信息 在 2026 年第一季度，Electrolux 集团的净销售额为 300 亿瑞典克朗，营业收入（不包括一次性项目）为 2 亿瑞典克朗。北美家电市场在 2026 年第一季度经历了 10% 的下降，这对营业收入的有机贡献产生了负面影响。由于价格环境波动导致客户折扣准备金的会计估计变更，以及在北美启动的有限数量 Frigidaire 燃气灶的自愿召回，营业收入受到总计 3 亿瑞典克朗的负面影响。北美的营业收入为-9 亿瑞典克朗，主要由于市场条件严峻以及与关税成本相关的持续年同比负面外部因素。欧洲、中东和非洲及亚太地区的营业收入同比改善至 6 亿瑞典克朗，拉丁美洲的营业收入同比改善至 6 亿瑞典克朗。 投资后的经营现金流为-46 亿瑞典克朗，受到季节性运营营运资本增加和北美的经营亏损的负面影响。2026 年第一季度末，净债务/EBITDA 为 3.8 倍。调整净债务/EBITDA 比率以考虑计划中的配股收益 90 亿瑞典克朗后，该比率将改善至 2.8 倍。 由于 2026 年第一季度北美家电市场的下降，2026 年北美市场前景已从 “中性” 调整为 “负面”。巴西家电市场在 2026 年第一季度表现积极，因此 2026 年巴西市场前景已从 “中性” 调整为 “积极”。欧洲市场前景保持 “中性”。 尽管预计与自 2026 年 4 月 6 日起适用的延长美国 232 条款进口关税相关的额外成本将显著增加，但在 2025 年年终第四季度报告中之前传达的 2026 财年的业务前景总体保持不变。集团的目标是通过已宣布的价格上涨来抵消负面影响。 Electrolux 集团将于 2026 年 4 月 24 日大约 07:00 CEST 发布 2026 年第一季度的中期报告，符合其财务日历。 配股 在记录日期注册为 AB Electrolux 的 A 类和 B 类股份股东，并有资格参与配股的股东，将分别获得每一股现有 A 类和/或 B 类股份的认购权。未通过优先认购权认购的股份将向所有股东提供认购（附属优先权）。在转让认购权（代表优先认购权）时，附属优先权也将转让给新的认购权持有人。如果并非所有新股都通过认购权（优先认购权）认购，董事会将按以下顺序分配新 A 类和 B 类股份，最多不超过配股的最大金额（不包括居住在某些未授权司法管辖区的股东）： 首先，将优先分配给那些通过认购权（附属优先权）认购新股的股东，无论其认购的股份类别如何，也不论他们是否在记录日期为股东。如果出现超额认购，将按每个股东行使的认购权数量进行比例分配，如果无法按比例分配，则通过抽签方式进行分配。 其次，将优先分配给其他申请认购股份但没有认购权的人员（瑞典公众和 “合格投资者”）。如果出现超额认购，将按其申请的兴趣比例进行分配，如果无法按比例分配，则通过抽签方式进行分配。 第三，将优先分配给 Investor AB 和承销银行，按照各自的担保承诺进行分配。 配股的详细条款和条件，包括认购价格、股本增加和将要发行的股份数量，预计将在 2026 年 5 月 22 日左右由董事会决定并公告。参与配股的记录日期预计在 2026 年 5 月 29 日左右。认购期预计从 2026 年 6 月 2 日开始，至 2026 年 6 月 16 日结束，或由董事会决定的更晚日期。认购权的交易预计将在 2026 年 6 月 2 日至 2026 年 6 月 11 日期间在纳斯达克斯德哥尔摩进行。BTAs（瑞典语 betalda tecknade aktier）的交易预计将在 2026 年 6 月 2 日至 2026 年 6 月 29 日期间在纳斯达克斯德哥尔摩进行。 配股需经预计在 2026 年 5 月 27 日左右召开的股东特别大会批准。股东特别大会的召开通知将通过单独的新闻稿发布。关于配股的决议还要求股东特别大会决定修改公司章程中关于股本和股份数量的限制。 认购和承销承诺 持有 AB Electrolux 17.94% 股份和 30.43% 投票权的 Investor AB（不包括 AB Electrolux 持有的库藏股，分别为 18.78% 和 31.54%）已承诺按其比例认购配股。此外，Investor AB 还承诺担保认购 18.78% 的配股。总的来说，Investor AB 的承诺涵盖了配股的 37.56%。瑞典证券委员会（瑞典语 Aktiemarknadsnämnden）已就 Investor AB 按其比例认购配股的承诺，给予其免于强制性收购要约要求的豁免。Investor AB 在其承诺承销配股方面也获得了这样的豁免，前提是（i）在股东特别大会召开前，AB Electrolux 的股东被告知 Investor AB 在利用其承销承诺时可能达到的最大持股水平；（ii）股东特别大会的决议支持配股，且支持的股东必须代表至少三分之二的投票权和出席的股份，其中 Investor AB 持有和代表的股份必须被忽略。Investor AB 的担保承诺以在股东特别大会上获得上述多数票为条件。 瑞典证券委员会的裁定（AMN 2026:03）将在瑞典证券委员会的网站（www.aktiemarknadsnämnden.se）上发布。 摩根士丹利和 SEB 与 AB Electrolux 签订了备用承销协议，承诺在符合惯例条件的情况下，签署承销协议，涵盖配股的剩余部分，包括在股东特别大会未获得上述多数票的情况下，Investor AB 的担保承诺所涉及的股份。因此，配股已完全承销。 招股说明书 有关配股的全面信息将包含在预计于 2026 年 5 月 28 日左右发布的招股说明书中。 配股的初步时间表 以下时间表为初步时间表，可能会有所变动。 2026 年 5 月 22 日 公布完整的条款和条件，包括认购价格和认购比例 2026 年 5 月 27 日 召开特别股东大会批准配股 2026 年 5 月 27 日 包含参与配股权利的最后交易日 2026 年 5 月 28 日 不包含参与配股权利的首次交易日 2026 年 5 月 28 日 预计公布招股说明书的日期 2026 年 5 月 29 日 参与配股的记录日期，即在此日期注册在股东名册上的股东将获得参与配股的认购权 2026 年 6 月 2 日–2026 年 6 月 11 日 在纳斯达克斯德哥尔摩交易认购权 2026 年 6 月 2 日–2026 年 6 月 16 日 认购期 预计在 2026 年 6 月 17 日左右 预计公布配股初步结果的日期 预计在 2026 年 6 月 22 日左右 预计公布配股最终结果的日期 由于配股的原因，公司将把 2026 年第二季度的中期报告发布日期推迟至 2026 年 7 月 29 日。 财务更新及确认财务目标，预计已公布的举措将加速进展 在今天的公告中，伊莱克斯集团确认其财务目标，并专注于加速实现这些目标的进展： 在一个商业周期内，平均年 organic 销售增长率至少为 4%。 在一个商业周期内，运营利润率（不包括一次性项目）至少为 6%。 在一个商业周期内，净资产回报率超过 20%。 在一个商业周期内，资本周转率至少为 4 倍。 在已公布举措完成后，伊莱克斯集团预计年度成本效率改善将逐渐增加，第三年达到约 20 亿瑞典克朗，并加速伊莱克斯集团实现中期目标，以加速增长并达到 6% 的运营利润率。 伊莱克斯集团将承担约 46 亿瑞典克朗的负面一次性项目，其中约 24 亿瑞典克朗与现金相关。其中，预计在 2026 年第二季度将承担约 30 亿瑞典克朗，其中约 12 亿瑞典克朗与现金相关。 此外，伊莱克斯集团预计在未来三年内投资约 16 亿瑞典克朗以实施这些举措。 最后，伊莱克斯集团预计在 2026 年第三季度通过与美的集团的合作出售资产将实现约 10 亿瑞典克朗的正现金流影响。 顾问 摩根士丹利和瑞典银行作为伊莱克斯的财务顾问。Mannheimer Swartling Advokatbyrå AB 和 Davis Polk & Wardwell London LLP 分别作为伊莱克斯在瑞典法律和美国法律方面的法律顾问。White & Case Advokat AB 和 White & Case LLP 分别作为摩根士丹利和瑞典银行在瑞典法律和美国法律方面的法律顾问。 今天 18:30 CEST 的网络直播和电话会议 鉴于上述情况，将于 2026 年 4 月 23 日 18:30 CEST 举行视频网络直播和电话会议。会议将由总裁兼首席执行官 Yannick Fierling 和首席财务官 Therese Friberg 主持。 如果您希望通过网络直播参与，请使用以下链接。通过网络直播，您可以提出书面问题。 https://edge.media-server.com/mmc/p/r3vcobce 如果您希望通过电话会议参与，请在以下链接注册。注册后，您将获得电话号码和会议 ID 以访问会议。您可以通过电话会议口头提问。 https://register-conf.media-server.com/register/BI6bc941b1babb4cedbfad3084366784d8 网络直播中使用的演示材料将在 electroluxgroup.com 的投资者关系部分提供。 重要通知 本新闻稿及其中的信息不适合在美国、澳大利亚、加拿大、日本或南非或任何其他发布、发布或分发的州或司法管辖区，直接或间接地全部或部分发布、发布或分发，在这些地方，发布、发布或分发将是非法的，或此类行为将需要额外的招股说明书、文件或其他措施，此外还需遵循瑞典法律的要求。 本新闻稿仅供信息参考，不构成出售或发行的要约，或对购买、获取或认购本新闻稿中提及的任何证券（统称为 “证券”）或 AB Electrolux 的任何其他金融工具的要约。与配股相关的任何证券的要约仅通过 AB Electrolux 预计于 2026 年 5 月 28 日左右在 www.electroluxgroup.com 上发布的招股说明书进行。任何要约不会向任何司法管辖区的认购者（包括股东）或代表认购者行事的人员提出，若在该司法管辖区申请此类认购将违反适用法律或法规，或将需要额外的招股说明书、文件或其他措施，此外还需遵循瑞典法律的要求。违反限制的措施可能构成对相关证券法的违反。 这些证券未在美国 1933 年证券法（修订版）（"证券法"）下注册，也未在美国任何州或其他司法管辖区的证券法下注册，除非根据证券法的注册要求的豁免或不受其约束的交易，且符合适用的其他证券法，否则不得直接或间接提供、质押、出售、交付或以其他方式转让。美国不会对任何证券进行公开发行。 在英国，本新闻稿仅面向并仅传达给被定义为 “合格投资者” 的人士（根据 2024 年《公开发行和交易准入条例》第 1 附表第 15 段的定义），这些人士：(i) 在与投资相关的事务中具有专业经验，符合 2000 年《金融服务与市场法》（金融推广）令 2005 年（修订版）（"令"）第 19(5) 条的规定；(ii) 是符合令第 49(2)(a) 至 (d) 条的高净值实体；或 (iii) 是可以合法接收投资活动邀请或诱因的人（根据 2000 年《金融服务与市场法》第 21 条的定义）（所有这些人士统称为 “相关人士”）。在英国，任何不是相关人士的人士不应依据本新闻稿中包含的信息采取行动或依赖该信息，也不应将其作为采取任何行动的依据。在英国，本新闻稿所涉及的任何投资或投资活动仅对相关人士开放，并且仅与相关人士进行。 本新闻稿包含前瞻性声明，反映了 AB Electrolux 对未来事件以及财务和运营发展的当前看法。诸如 “打算”、“评估”、“期望”、“可能”、“计划”、“估计” 等词语，以及其他涉及未来发展或趋势的指示或预测的表达，均不基于历史事实，标识前瞻性声明，并反映了 AB Electrolux 的信念和期望，涉及多种风险、不确定性和假设，这些因素可能导致实际事件和表现与前瞻性声明中表达或暗示的任何预期未来事件或表现存在重大差异。本新闻稿中包含的信息如有变更，恕不另行通知，除非法律要求，AB Electrolux 不承担任何责任或义务，公开更新或审查其中的任何前瞻性声明，也不打算这样做。您不应对前瞻性声明过度依赖，这些声明仅在本新闻稿日期时有效。由于这些风险、不确定性和假设，您不应过度依赖这些前瞻性声明作为对实际未来事件的预测或其他。 [1] 净债务/EBITDA 定义为期末净债务与 12 个月滚动 EBITDA 的比率，不包括非经常性项目。 [2] 假设 2025 财年的 EBITDA 为 93 亿瑞典克朗，截止 2025 年 12 月 31 日的净债务为 282 亿瑞典克朗，调整后的权利发行收益为 90 亿瑞典克朗，扣除预计的交易成本。 [3] 定义为净销售额的变化，调整了货币转换效应、收购和剥离。 [4] 业务周期通常为六到七年，但可能因全球宏观经济和地缘政治事件而有所不同。 [5] 定义为期间收入占净销售额的百分比。 [6] 定义为净销售额除以平均净资产。 这是 AB Electrolux 根据欧盟市场滥用法规公开的信息。该信息于 2026 年 4 月 23 日 17:30 CET 通过上述联系人提交发布。 联系方式： 更多信息： Ann-Sofi Jönsson，投资者关系与可持续发展报告负责人，+46 73 025 1005 Maria Åkerhielm，投资者关系经理，+46 70 796 3856 Henry Sjölin，投资者关系经理，+46 76 863 51 85 Electrolux 集团新闻热线，+46 8 657 65 07 该信息由 Cision 提供 http://news.cision.com https://news.cision.com/electrolux-group/r/electrolux-group-accelerates-profitable-growth-strategy-through-a-partnership-with-midea--global-org,c4339202 以下文件可供下载： https://mb.cision.com/Main/1853/4339202/4055754.pdf 新闻稿 合作伙伴关系、优化、权利发行 2026 年 4 月 23 日英文最终版 来源 Electrolux Group