<h2>美国隔夜市场</h2>
<p>道琼斯指数上涨 0.64%（+329 点），收于接近 52,000 点，创下连续第四个纪录，而标准普尔 500 指数下跌 0.08%，报 7,548.60 点，纳斯达克指数下跌 1.15%，报 26,376.34 点，结束了其三天的上涨趋势。道琼斯与纳斯达克之间的差异进一步扩大，因为资金从半导体和人工智能基础设施转向价值股和周期性股票。日本银行在隔夜加息，进一步增加了在沃什今晚首次 FOMC 决策前的谨慎气氛。SpaceX 宣布以 600 亿美元收购 Cursor AI 编码代理的制造商 Anysphere，距离其首次公开募股（IPO）亮相仅几天。</p>
<h3>主要动向</h3>
<p><strong>SpaceX (SPCX) +5%</strong> — SpaceX 在其第三个交易日上涨近 5%，使其市值超过亚马逊。该股在三个交易日内从 135 美元的 IPO 价格上涨了约 50%。该公司还宣布以 600 亿美元收购 Cursor AI 编码工具的制造商 Anysphere，这将成为有史以来最大的人工智能收购之一。纳斯达克 100 和罗素强制指数购买仍然在 22-27 亿美元之间。</p>
<p><strong>英特尔 (INTC) -8% / AMD -7% / 美光 (Micron) -6%</strong> — 芯片轮动加剧。英特尔下跌超过 8%，AMD 下跌超过 7%，美光下跌超过 6%，而英伟达下跌超过 2%。半导体指数在过去两周内剧烈波动，投资者在该行业年初至今上涨 80% 后，努力寻找可持续水平。伊朗和平协议将资金吸引到对油价敏感的周期性股票，而远离人工智能基础设施。</p>
<p><strong>Lumentum (LITE) -8%</strong> — Lumentum 下跌超过 8%，突显出人工智能基础设施的抛售不仅限于芯片，还扩展到光网络和组件。该股在纳斯达克 100 纳入消息发布后几周内大幅上涨，而此次回调反映了整个人工智能供应链的获利了结。</p>
<h2>新加坡交易所预览</h2>
<p>STI 最近接近 5,070 点。DBS 接近 62.18 新元，UOB 接近 37.91 新元。道琼斯的创纪录收盘对新加坡金融股是积极的，但芯片抛售可能会对 Venture Corp 造成压力。日本银行的加息可能会加强日元并影响区域资本流动。今晚的沃什 FOMC 是主要催化剂——新加坡投资者将在周四早上看到结果。</p>
<h2>亚洲盘前市场</h2>
<p>期货数据尚未公布。纳斯达克 1.15% 的下跌表明在 FOMC 之前科技股仍然谨慎。日本银行的加息为已经是 2026 年最重要的美联储会议增加了第二个中央银行的催化剂。油价仍接近 81 美元，支持伊朗驱动的通胀冲击正在减退的观点。市场在 FOMC 前进入持平状态。</p>
<h2>今日美国财报和经济日历</h2>
<table>
<thead>
<tr>
<th>事件</th>
<th>时间（东部时间）</th>
<th>时间（新加坡时间）</th>
</tr>
</thead>
<tbody>
<tr>
<td>住房开工（5 月）</td>
<td>上午 8:30</td>
<td>晚上 8:30</td>
</tr>
<tr>
<td><strong>FOMC 利率决策</strong></td>
<td><strong>下午 2:00</strong></td>
<td><strong>凌晨 2:00（6 月 18 日）</strong></td>
</tr>
<tr>
<td><strong>沃什新闻发布会</strong></td>
<td><strong>下午 2:30</strong></td>
<td><strong>凌晨 2:30（6 月 18 日）</strong></td>
</tr>
</tbody>
</table>
<p>6 月 19 日星期五：美国市场休市（解放黑人奴隶日）。伊朗协议在瑞士签署。</p>
<p><strong>事件聚焦：沃什的首次 FOMC</strong> — 宏观背景在一周内发生了剧烈变化。当会议周期开始时，CPI 为 4.2%，非农就业人数为 172,000，升息概率为 75%。然后伊朗协议达成：油价从 95 美元暴跌至 81 美元，国债收益率回落，去通胀的动力重新启动。沃什现在有理由维持利率，并将通胀激增框定为战争驱动而非结构性因素。市场预计将维持利率，但声明和新闻发布会中的每一个字都会被仔细分析，以寻找是否在 7 月会议上仍有加息的可能。温和的维持——强调油价下跌应将 CPI 拉回目标——将是最乐观的结果。鹰派的维持——尽管达成协议仍保持加息的可能性——将令人失望，并可能延长科技股的抛售。</p>
<h2>还有一件事</h2>
<p>SpaceX 在首次公开募股三天后以 600 亿美元收购 Cursor 的母公司，这要么是远见卓识，要么是鲁莽。马斯克押注于人工智能驱动的编码将像可重复使用火箭一样具有变革性。Cursor 通过使用人工智能自动化编码，吸引了大量开发者。但 600 亿美元收购一家初创公司是对未来的押注，而非现在。对于更广泛的市场而言，该交易表明人工智能并购周期正在加速——而市值达到 2 万亿美元的新上市公司愿意立即进行大规模收购。今晚的 FOMC 将决定市场是否有空间消化这一切——伊朗和平、SpaceX 市值 2 万亿美元、600 亿美元的人工智能交易，以及新的美联储主席——还是必须有所让步。</p>
<p><em>本简报仅供信息参考，不构成投资建议。</em></p>

<p>美国隔夜市场道琼斯指数上涨 0.64%（+329 点），收盘接近 52,000 点，创下连续第四个历史新高，而标准普尔 500 指数下跌 0.08%，报 7,548.60 点，纳斯达克指数下跌 1.15%，报 26,376.34 点，结束了连续三天的上涨趋势。随着资金从半导体和人工智能基础设施转向价值股和周期性股票，道琼斯指数与纳斯达克指数之间的差距进一步扩大。日本银行在隔夜加息，为今晚 Warsh 首次 FOMC 决策增添了谨慎的基调</p>

<h2>US Overnight</h2>
<div class="lb-trans"><h2>美国隔夜市场</h2>
</div><p>The Dow gained 0.64% (+329 points) to close just shy of 52,000, its fourth consecutive record, while the S&amp;P 500 slipped 0.08% to 7,548.60 and the Nasdaq fell 1.15% to 26,376.34, ending its three-day winning streak. The divergence between the Dow and Nasdaq widened further as the rotation out of semiconductors and AI infrastructure into value and cyclicals continued. The Bank of Japan hiked rates overnight, adding to the cautious tone ahead of Warsh's first FOMC decision tonight. SpaceX announced a $60 billion acquisition of Anysphere, the maker of the Cursor AI coding agent, just days after its IPO debut.</p>
<div class="lb-trans"><p>道琼斯指数上涨 0.64%（+329 点），收于接近 52,000 点，创下连续第四个纪录，而标准普尔 500 指数下跌 0.08%，报 7,548.60 点，纳斯达克指数下跌 1.15%，报 26,376.34 点，结束了其三天的上涨趋势。道琼斯与纳斯达克之间的差异进一步扩大，因为资金从半导体和人工智能基础设施转向价值股和周期性股票。日本银行在隔夜加息，进一步增加了在沃什今晚首次 FOMC 决策前的谨慎气氛。SpaceX 宣布以 600 亿美元收购 Cursor AI 编码代理的制造商 Anysphere，距离其首次公开募股（IPO）亮相仅几天。</p>
</div><h3>Key Movers</h3>
<div class="lb-trans"><h3>主要动向</h3>
</div><p><strong>SpaceX (SPCX) +5%</strong> — SpaceX rose nearly 5% on its third trading day, pushing its market cap past Amazon's. The stock has gained roughly 50% from its $135 IPO price in three sessions. The company also announced a $60 billion deal to acquire Anysphere, maker of the Cursor AI coding tool, in what would be one of the largest AI acquisitions ever. Nasdaq-100 and Russell forced index buying of $22-27 billion remains ahead.</p>
<div class="lb-trans"><p><strong>SpaceX (SPCX) +5%</strong> — SpaceX 在其第三个交易日上涨近 5%，使其市值超过亚马逊。该股在三个交易日内从 135 美元的 IPO 价格上涨了约 50%。该公司还宣布以 600 亿美元收购 Cursor AI 编码工具的制造商 Anysphere，这将成为有史以来最大的人工智能收购之一。纳斯达克 100 和罗素强制指数购买仍然在 22-27 亿美元之间。</p>
</div><p><strong>Intel (INTC) -8% / AMD -7% / Micron -6%</strong> — The chip rotation intensified. Intel fell over 8%, AMD dropped over 7%, and Micron declined over 6%, while Nvidia shed over 2%. The semiconductor index has now swung violently in both directions for two straight weeks as investors struggle to find a sustainable level after the sector's 80% YTD rally. The Iran peace deal is pulling money into oil-sensitive cyclicals and away from AI infrastructure.</p>
<div class="lb-trans"><p><strong>英特尔 (INTC) -8% / AMD -7% / 美光 (Micron) -6%</strong> — 芯片轮动加剧。英特尔下跌超过 8%，AMD 下跌超过 7%，美光下跌超过 6%，而英伟达下跌超过 2%。半导体指数在过去两周内剧烈波动，投资者在该行业年初至今上涨 80% 后，努力寻找可持续水平。伊朗和平协议将资金吸引到对油价敏感的周期性股票，而远离人工智能基础设施。</p>
</div><p><strong>Lumentum (LITE) -8%</strong> — Lumentum fell over 8%, highlighting that the AI infrastructure selloff extends beyond chips into optical networking and components. The stock had surged on Nasdaq-100 inclusion news just weeks ago, and the reversal reflects profit-taking across the entire AI supply chain.</p>
<div class="lb-trans"><p><strong>Lumentum (LITE) -8%</strong> — Lumentum 下跌超过 8%，突显出人工智能基础设施的抛售不仅限于芯片，还扩展到光网络和组件。该股在纳斯达克 100 纳入消息发布后几周内大幅上涨，而此次回调反映了整个人工智能供应链的获利了结。</p>
</div><h2>SGX Preview</h2>
<div class="lb-trans"><h2>新加坡交易所预览</h2>
</div><p>The STI was near 5,070 recently. DBS is near S$62.18 and UOB near S$37.91. The Dow's record close is positive for Singapore financials, but the chip selloff may weigh on Venture Corp. The BOJ rate hike could strengthen the yen and affect regional capital flows. Tonight's Warsh FOMC is the dominant catalyst — Singapore investors will see the result Thursday morning.</p>
<div class="lb-trans"><p>STI 最近接近 5,070 点。DBS 接近 62.18 新元，UOB 接近 37.91 新元。道琼斯的创纪录收盘对新加坡金融股是积极的，但芯片抛售可能会对 Venture Corp 造成压力。日本银行的加息可能会加强日元并影响区域资本流动。今晚的沃什 FOMC 是主要催化剂——新加坡投资者将在周四早上看到结果。</p>
</div><h2>Asia Pre-Market</h2>
<div class="lb-trans"><h2>亚洲盘前市场</h2>
</div><p>Futures data was not yet available. The Nasdaq's 1.15% decline signals continued caution in tech ahead of the FOMC. The BOJ hike adds a second central bank catalyst to what is already the most consequential Fed meeting of 2026. Oil remains near $81, supporting the case that the Iran-driven inflation shock is fading. The market enters the FOMC in a holding pattern.</p>
<div class="lb-trans"><p>期货数据尚未公布。纳斯达克 1.15% 的下跌表明在 FOMC 之前科技股仍然谨慎。日本银行的加息为已经是 2026 年最重要的美联储会议增加了第二个中央银行的催化剂。油价仍接近 81 美元，支持伊朗驱动的通胀冲击正在减退的观点。市场在 FOMC 前进入持平状态。</p>
</div><h2>Today's US Earnings and Economic Calendar</h2>
<div class="lb-trans"><h2>今日美国财报和经济日历</h2>
</div><table>
<thead>
<tr>
<th>Event</th>
<th>Time (ET)</th>
<th>Time (SGT)</th>
</tr>
</thead>
<tbody>
<tr>
<td>Housing Starts (May)</td>
<td>8:30 AM</td>
<td>8:30 PM</td>
</tr>
<tr>
<td><strong>FOMC Rate Decision</strong></td>
<td><strong>2:00 PM</strong></td>
<td><strong>2:00 AM (Jun 18)</strong></td>
</tr>
<tr>
<td><strong>Warsh Press Conference</strong></td>
<td><strong>2:30 PM</strong></td>
<td><strong>2:30 AM (Jun 18)</strong></td>
</tr>
</tbody>
</table>
<div class="lb-trans"><table>
<thead>
<tr>
<th>事件</th>
<th>时间（东部时间）</th>
<th>时间（新加坡时间）</th>
</tr>
</thead>
<tbody>
<tr>
<td>住房开工（5 月）</td>
<td>上午 8:30</td>
<td>晚上 8:30</td>
</tr>
<tr>
<td><strong>FOMC 利率决策</strong></td>
<td><strong>下午 2:00</strong></td>
<td><strong>凌晨 2:00（6 月 18 日）</strong></td>
</tr>
<tr>
<td><strong>沃什新闻发布会</strong></td>
<td><strong>下午 2:30</strong></td>
<td><strong>凌晨 2:30（6 月 18 日）</strong></td>
</tr>
</tbody>
</table>
</div><p>Friday June 19: US markets closed (Juneteenth). Iran deal signing in Switzerland.</p>
<div class="lb-trans"><p>6 月 19 日星期五：美国市场休市（解放黑人奴隶日）。伊朗协议在瑞士签署。</p>
</div><p><strong>Event Spotlight: Warsh's First FOMC</strong> — The macro backdrop has shifted dramatically in one week. When the meeting cycle began, CPI was 4.2%, NFP 172,000, and rate hike odds 75%. Then the Iran deal broke: oil crashed from $95 to $81, Treasury yields eased, and the disinflationary impulse restarted. Warsh now has cover to hold rates and frame the inflation surge as war-driven rather than structural. The market expects a hold, but every word in the statement and press conference will be dissected for hints on whether hikes remain on the table at the July meeting. A dovish hold — emphasizing that falling oil should bring CPI back toward target — would be the most bullish outcome. A hawkish hold — keeping the door open to hikes despite the deal — would disappoint and likely extend the tech selloff.</p>
<div class="lb-trans"><p><strong>事件聚焦：沃什的首次 FOMC</strong> — 宏观背景在一周内发生了剧烈变化。当会议周期开始时，CPI 为 4.2%，非农就业人数为 172,000，升息概率为 75%。然后伊朗协议达成：油价从 95 美元暴跌至 81 美元，国债收益率回落，去通胀的动力重新启动。沃什现在有理由维持利率，并将通胀激增框定为战争驱动而非结构性因素。市场预计将维持利率，但声明和新闻发布会中的每一个字都会被仔细分析，以寻找是否在 7 月会议上仍有加息的可能。温和的维持——强调油价下跌应将 CPI 拉回目标——将是最乐观的结果。鹰派的维持——尽管达成协议仍保持加息的可能性——将令人失望，并可能延长科技股的抛售。</p>
</div><h2>One More Thing</h2>
<div class="lb-trans"><h2>还有一件事</h2>
</div><p>SpaceX acquiring Cursor's parent company for $60 billion, three days after its IPO, is either visionary or reckless. Musk is betting that AI-powered coding will be as transformative as reusable rockets. Cursor has attracted a massive developer audience by using AI to automate coding. But $60 billion for a startup is a bet on the future, not the present. For the broader market, the deal signals that the AI M&amp;A cycle is accelerating — and that newly public companies with $2 trillion market caps are willing to make mega-acquisitions immediately. Tonight's FOMC will determine whether the market has room to digest all of this — Iran peace, SpaceX at $2 trillion, a $60 billion AI deal, and a new Fed Chair — or whether something has to give.</p>
<div class="lb-trans"><p>SpaceX 在首次公开募股三天后以 600 亿美元收购 Cursor 的母公司，这要么是远见卓识，要么是鲁莽。马斯克押注于人工智能驱动的编码将像可重复使用火箭一样具有变革性。Cursor 通过使用人工智能自动化编码，吸引了大量开发者。但 600 亿美元收购一家初创公司是对未来的押注，而非现在。对于更广泛的市场而言，该交易表明人工智能并购周期正在加速——而市值达到 2 万亿美元的新上市公司愿意立即进行大规模收购。今晚的 FOMC 将决定市场是否有空间消化这一切——伊朗和平、SpaceX 市值 2 万亿美元、600 亿美元的人工智能交易，以及新的美联储主席——还是必须有所让步。</p>
</div><p><em>This briefing is for informational purposes only and does not constitute investment advice.</em></p>
<div class="lb-trans"><p><em>本简报仅供信息参考，不构成投资建议。</em></p>
</div>

SG Morning Brief | Dow Nears 52K for 4th Straight Record as Chips Drag Nasdaq; Warsh FOMC Tonight

- 道琼斯指数上涨 0.64%，创下四连涨接近 52,000 点。
- 太空探索科技公司 (SpaceX) 宣布以 600 亿美元收购 Anysphere。
- 日本央行加息，市场对今晚的 FOMC 会议保持谨慎。

长湾资讯

道琼斯指数

标普 500 指数

纳斯达克综合指数

纳斯达克 100 指数

亚马逊

英特尔

美光科技

英伟达

Lumentum控股

富时新加坡海峡时报指数

星展集团控股

大华银行

创业公司

NVIDIA Corporation

大华银行(ADR)

SG 晨报 | 道琼斯指数接近 52K，连续第四次创下纪录，芯片板块拖累纳斯达克；Warsh FOMC 会议今晚举行