台积电：预计今年第四季度在德国开始建设晶圆厂。

台积电：将于二月举行日本晶圆厂开幕仪式；在美国亚利桑那州，我们与美国政府就激励措施保持密切沟通。

上季实现净利 2387 亿元台币，同比下降 19%，但环比增长 13%，超出预期的 2241 亿元台币。

台积电 Q4 业绩超预期，夜盘一度大涨 6%

西方石油 CEO 表示，在 20 世纪下半叶的大部分时间里，石油公司发现的原油储量大约是全球需求量的 5 倍，但近几十年来，这一比例大幅下降，目前约为 25%。

西方石油 CEO 警告：明年，全球将出现原油短缺

港股恒大汽车盘中涨超 20.00%，成交额仅为 550 余万港元。

港股恒大汽车盘中涨超 20%

港股失守 15500 点，港交所行政总裁欧冠升在瑞士达沃斯世界经济论坛中受访时称，香港股市已接近 “投降点（Capitulation Point）”，利率上升、多地引爆地缘政治冲突等因素，令人对港股失信心，造成了投资者抛售的环境。欧冠升表示，中国经济增长预测 5%，仍是相当可观增长，可为世界额外增加 1 万亿美元的 GDP。欧冠升又指，高兴听到国务院总理李强日前重申中国鼓励私营企业发展，同时欢迎外商投资，而香港长远而言依然处于连接东西方的有利位置。被问及香港 IPO 集资额不及印度时，欧冠升指出，港交所 2023 年有 73 宗 IPO，低于 2022 年的 90 宗，但宗数依然尚可。受累估值下降，其理解企业考虑留在私募市场融资而非急于上市。欧冠升拒评论沙特阿拉伯国营石油公司沙特阿美在香港上市的机率，仅指香港是很适合中东企业上市之地。此外，欧冠升又解释其不续约原因，称其家人都居于美国，有需要为其个人发展考虑。

港交所欧冠升：港股估值接近 “投降点”

台积电 Q4 净利润 2387 亿新台币，市场预期为 2240 亿新台币，前值为 2959 亿新台币。

现货比特币交易所挂牌基金近日在美国正式上市，引起市场高度关注，新加坡金融管理局不允许这类金融产品在新加坡上市及面向散户投资者，因为比特币等加密货币并未列为 ETF 的合格资产。尽管如此，获金管局执照的资本市场中介机构提供海外市场相关投资，须确保充分的风险披露和适当的客户适合性评估。这意味散户仍能透过本地券商，交易在海外上市的现货比特币 ETF。

新加坡金管局：现货比特币 ETF 不能在新加坡上市

受商业地产债务危机，盈利下滑影响，黑石旗舰基金录得 7 年来首度亏损。

黑石旗舰基金遭遇成立以来首次亏损，历年平均年化收益达 11%

开年以来，美国股债遭遇双杀，贵金属下跌，金价触及一个月低点。美联储官员放鹰，零售销售数据显示美国经济强劲，削弱 3 月份降息预期，推动美元指数上升。美股三大指数收跌，美债收益率创一个月新高。黄金、白银和铂金均下跌。欧央行官员放鹰，打压 4 月份降息预期，欧元兑美元汇率下跌。市场对美联储 3 月份降息预期遭到多次打击，数据表明经济依然强劲。

开年暴涨！“美元阴霾” 笼罩一切

京东快递小哥福利待遇非常出众，三年收入超百万，近百人达到这一水平。京东提供了包括 “五险一金” 在内的多项福利政策，为员工退休后提供养老金，保障了他们的退休生活。此外，京东还为员工缴纳公积金，最大限度保障员工未来置业计划。公司计划建起员工公寓和配套场所，提供免费住房支持和休闲娱乐设施，成为行业最大的员工福利投入。

京东：近百名快递小哥三年收入超百万！全员 “五险一金”

有分析称，比特币最新的价格走势表明，对于备受市场期待的产品来说，迄今为止比特币 ETF 并没有给人留下深刻印象。

上市前三天，比特币现货 ETF 吸金不到 9 亿美元，“远远算不上成功”

* 摩通升拼多多目标价至 195 美元 今年内地互联网业首选

* 摩通升拼多多目标价至 195 美元  今年内地互联网业首选

萨尔瓦多总统的比特币投资浮亏约 8%。现货比特币 ETF 获批或将带来超 700 亿美元资本流入。GBTC 转换为比特币现货 ETF 后，摩根大通预计将流出 27 亿美元资金。超过 1 年未活跃的比特币流通供应量比例达 70.35%，创历史新高。灰度 GBTC 负溢价率进一步收窄至 9.78%。Coinbase 的储备增加约 1.2 万枚 BTC，Binance 的储备减少 5000BTC。新加坡将于 2024 年起禁止保证金杠杆交易。韩国将于 2024 年邀请 10 万公民测试 CBDC。美 CFTC 拟继续追查违规加密交易所，接触美国客户是特权而非权力。SBF 与洪都拉斯前总统被关押在一起，向警卫提供加密投资建议。

每日数字货币动态汇总

加息预期升温后的日本债市，需要 “自 20 世纪 80 年代以来就进入市场的老手”。

高薪招募 50 岁以上交易员！日本金融机构急寻 “市场繁荣时期、加息周期交易经验”

美股 “一月效应” 是指美国股市在 1 月份的涨幅往往高于其他月份的现象。这种影响在过去几十年来曾经存在，但在 2000 年之后逐渐消退。投资者对 2024 年是否会出现 “一月效应” 持怀疑态度。该现象的起源可以追溯到 1942 年，由投资银行家西德尼·瓦赫特尔发现。然而，近年来随着大型科技股的狂热，该现象在一些指数上已经不再明显。

美股 “一月效应” 是什么？今年还会出现吗？

AlphaGeometry 能够答对 30 道奥赛题中的 25 道，几乎接近人类最高水平。

接近高中数学高赛金牌水平！谷歌 DeepMind 的 AI 新突破，“构建 AGI 关键一步”

* 汇丰研究降舜宇目标价至 89.7 元 智能手机光学规格升级推动定价及毛利复苏

* 汇丰研究降舜宇目标价至 89.7 元  智能手机光学规格升级推动定价及毛利复苏

市场消息：谷歌 CEO 在备忘录中告诉员工，可能会进一步裁员。

* 汇丰研究上调内地今明两年电动车销售增长预测 偏好比亚迪

* 汇丰研究上调内地今明两年电动车销售增长预测  偏好比亚迪

* 摩通降汇控目标价至 81 元 稳健 ROTE 及强劲现金回报支持估值

* 摩通降汇控目标价至 81 元  稳健 ROTE 及强劲现金回报支持估值

房地产类股周三成为拖累标准普尔 500 指数的最大板块，因交易员撤回了对美联储降息的押注。房地产市场势必会受到冲击，特别是办公楼 REITs。房地产类股在 2023 年的大部分时间里难以恢复稳定，投资者正在抛售股票。房地产投资信托基金 (REIT) 指数正走向去年 11 月以来最差的一周。

美股房地产板块暴跌 交易员重新评估 3 月降息押注

台积电将于周四公布第四季度完整业绩，分析师预计 Q4 利润下降 23%。分析师认为，需求反弹将推动今年的增长。台积电在 2022 年表现强劲，主要受苹果和英伟达等客户订单增长的影响。虽然全球半导体需求在 2022 年下半年开始减弱，但分析师预计智能手机和电脑制造商补充库存的需求将会增加。富邦证券分析师对台积电第一季度前景表示担忧，但认为苹果晶圆的需求将保持稳定。凯基证券分析师预计全年收入增长将达到 20% 左右，主要受 5G 和高性能计算应用驱动的需求复苏影响。

财报前瞻 | 台积电 Q4 利润或暴跌 23% 重点关注需求前景展望

恒生指数，恒生科技指数快速拉升，信义光能涨近 5%，百度涨超 3.5%，阿里巴巴、美团、海底捞均涨超 2.5%。

* 高盛：游戏股偏好快手、腾讯及网易

恒生指数盘中翻红，此前跌超 0.6%。

据彭博，苹果将于周四开始销售没有血氧检测功能的手表。

天风证券发布研究报告，认为 XR 行业变革时刻即将到来，建议持续关注苹果 VisionPro 对行业的影响。报告指出，VisionPro 在硬件、设计和应用三个方面均有突出亮点，具有头显行业前所未有的产品力和创新。预计 VisionPro 有望引领用户进入空间计算时代，拓展信息输入和输出的边界。报告还分析了 VisionPro 可能引领的行业新趋势，如 MicroOLED4K 屏幕成为高端头显主流等。

天风证券：XR 变革时刻到来 持续关注苹果 VisionPro 推出对行业的催化

芝加哥近期的极寒天气对电动车产生了负面影响，导致公共充电站出现长队和无法充电的情况。特斯拉车主表示电量无法增加，不得不放弃车辆。专家建议在寒冷天气中，驾驶员需要预热电池才能快速充电。这一情况暴露出电动车在极寒天气下的脆弱性。

芝加哥极寒考验电动汽车，充电站变身 “特斯拉坟场”

"木头姐"凯茜·伍德的 Ark Investment 通过购买自身发行的比特币现货 ETF，吸引了机构投资者的注资。此举是在美国 SEC 对比特币 ETF 进行一次性批准后引发的激烈竞争中的行动。该公司还出售了其在比特币期货 ETF 中的头寸，为购买 ARK 21 Shares Bitcoin ETF 让路。这一举动有助于 ARKB 在竞争激烈的比特币现货 ETF 市场中占据优势。

“木头姐” 旗下 Ark 斥巨资自购比特币 ETF! 以真金白银吸引机构注资

周三，MSCI Inc.新兴市场股票指数一度下跌 2.3%，创去年 8 月 2 日以来最大盘中跌幅，年初至今累计跌幅达到 6% 以上。韩国、印度股市双双跌逾 2%。

美联储降息预期再定价，新兴市场遭遇今年 “最惨烈的一天”

旧能源在股市中反攻，神华市值超过宁德时代 800 亿，被一些投资者视为旧能源战胜新能源。新能源标的大面积超跌，宁德时代跌 24.8%，比亚迪跌 22.6%，隆基绿能跌 45.1%。旧能源将保持强势，大型国有煤矿如神华是煤电行业的底牌。神华以业绩稳定、现金分红慷慨著称，但估值较高。

旧能源的一次反攻

摩根大通首席执行官杰米·戴蒙对未来两年美国经济持谨慎态度，认为一系列金融和地缘政治风险将冲击经济。他特别关注乌克兰局势、以色列和红海地区的恐怖活动以及量化紧缩对经济的影响。尽管过去几年美国经济超出预期，但戴蒙仍主张谨慎行事。高盛首席执行官大卫·所罗门也担心美国债务水平的不断飙升。摩根大通和高盛的负责人都对未来的经济形势提出了警告。

小摩 CEO 警告：未来两年持谨慎态度 强大风险将冲击美国经济

降息预期再遭重击，道指三连跌，中概股指三连跌。图森未来决定退市。美国司法部最早将在 3 月对苹果提起反垄断诉讼，法院要求停售带血氧检测功能手表。YouTube 裁员，德国拜耳公布大规模裁员计划。祖鸟母公司 Amer Sports 月底为 IPO 定价。

早餐 | 美国市场连日股债双杀，苹果公司一天遭遇两重 “暴击”

本届达沃斯年会上，香港财政司司长陈茂波率领代表团亮相，向全球介绍香港的最新发展情况和机遇，同时分享内地的经济状况和发展方向。在与新浪财经对话中，陈茂波表示，此次造访达沃斯使他注意到许多中东商界人士对于分散投资的需求。这些商界人士对亚洲、中国内地以及香港地区的投资表现出浓厚兴趣，这些新兴市场可能成为新的资金来源。陈茂波强调，针对对香港了解不多的中东商界人士，他特别邀请他们来港考察，以促进更多的投资和合作。“我们吸引这些新资金、新的投资人来内地、来香港是非常有希望的，而且未来也可以提高我们的市场流动性。纵然前阵子，受外围种种原因（影响），香港市场承受了一定的压力，但是这毕竟是有周期的，我对我们股票市场非常有信心。” 陈茂波表示。

对话香港财政司长陈茂波：我对于香港股市非常有信心

美国铝业在 2023 年第四季度及全年财务业绩公布后，营收同比下降 3%，调整后 EBITDA 逊于预期。Q4 营收为 25.95 亿美元，归属于公司净亏损 1.50 亿美元，每股亏损 0.84 美元。调整后每股亏损 0.56 美元，分析师预期为 0.84 美元。调整后 EBITDA 为 8900 万美元，低于分析师预期的 1.107 亿美元。全年业绩方面，营收为 105.51 亿美元，同比下降 15%，归属于公司净亏损 6.51 亿美元，每股亏损 3.65 美元。展望未来，预计 2024 年氧化铝产量在 980 万吨至 1000 万吨之间。铝部门预计将生产 220 万至 230 万吨。

美国铝业 Q4 营收同比下降 3% 调整后 EBITDA 逊于预期

债券交易员放弃了美联储将在 3 月份降息的押注，将掉期利率推高至与第一季度联邦基金目标利率下调 25 个基点的可能性只有约 50% 一致的水平。交易员们预计，美联储今年将开始扭转激进的紧缩政策，但预计总共将降息约 140 个基点，低于近期近 175 个基点的峰值。这些变化与经济数据和高盛、巴克莱的预测修正有关。

市场不再过于乐观 交易员降低对美联储 3 月降息的押注

道指三连跌，创四周新低；标普纳指收跌不足 1%，房产板块跌近 2% 领跌；特斯拉跌 2%，芯片股指跑输大盘，盘中跌超 2% 后收窄半数跌幅，英特尔跌超 2%，英伟达和微软跌落历史高位。中概股指跌超 2%，三连跌，小鹏汽车、京东跌近 5%。泛欧股指跌超 1%，创近三个月最大跌幅。零售数据公布后，十年期美债收益率续创一个月新高，两年期收益率连日盘中升超 10 个基点；美元指数两日连创一个月新高。英国 CPI 加快增长，两年期英债收益率升超 20 个基点，英镑盘中转涨。日元创近七周新低，离岸人民币盘中跌超 200 点、两月来首次失守 7.23。美油盘中跌超 2% 后转涨，靠近一周高位，布油跌离一周高位。黄金连日跌超 1%，创两周最大跌幅及五周新低。伦锌跌超 3%，伦铜创两月新低。

经济数据也打击降息预期，美国股债连日双杀，纳指标普盘中跌超 1%，中概再逊大盘

特斯拉（TSLA）收跌 1.98%，报 215.55 美元，逼近 2023 年 11 月 10 日收盘位 214.65 美元。

新一代旗舰机 Galaxy S24 是首款在谷歌云平台 Vertex AI 上配置大模型 Gemini Pro 和强大文生图技术 Imagen 2 的智能手机。S24 还可用端侧模型 Gemini Nano。S24 拥有谷歌为安卓手机推出的全新搜索功能 Circle to Search，用户只需在图片或视频上做画圈、划线等简单手势操作，就可搜索，无需切换 App；可进行文本和图片的多重搜索，回答某个圈出图片内容的疑问。

三星打响 2024 移动 AI 第一枪！谷歌模型加持 Galaxy S24，全新搜索亮相，画圈即可搜

特斯拉首席执行官马斯克日前公然在社交媒体上向董事会索要更多股权，称希望持股达到 25% 以上，否则有被架空的风险。有媒体表示，马斯克提出的这一持股比例值得怀疑，因为如果 2018 年薪酬计划得到执行，他的持股将达到 20% 以上，会计上就已经取得显著的影响力。而且，如果马斯克的持股达到 25%，会加剧特斯拉的公司治理困境。

马斯克真的需要特斯拉的 25% 投票权吗？媒体：不用

美国股市三大指数全线低开，美国 12 月零售销售环比增长 0.6%，创三个月最大增幅，打压了美联储降息预期。苹果股价下跌 1.2%，特斯拉下调德国市场 Model Y 车型价格，波音股价暂时反弹，福特汽车遭瑞银下调评级。市场有风险，投资需谨慎。本文不构成个人投资建议。

美股三大指数全线低开，美国零售销售走强打压美联储降息预期

资产管理公司 VanEck：将关闭和清算 VanEck 比特币策略 ETF，2024 年 1 月 30 日收市后将不再在上市交易所交易，随后将退市。

消息人士透露，Coinbase 将在本周三的法庭听证会上辩称，由于通过加密货币交易所交易的加密货币与证券不同，美国证券监管机构应该撤销对其的诉讼。此次听证会是 Coinbase 与美国证券交易委员会之间备受关注的法律纠纷的下一个重大节点。由于可能会明确 SEC 对加密货币行业的管辖权，这场诉讼预计会对数字资产造成重大影响。

SEC 诉 Coinbase 将开庭审理：SEC 对加密货币管辖权成焦点

比特币现货 ETF 在头三天的交易中出现资金外流，抵消了部分资金流入。分析师认为，这可能是因为投资者转向费用更低的新 ETF。然而，虽然比特币 ETF 获批，但比特币价格下跌并未给市场留下深刻印象。

比特币现货 ETF 大规模资金外流抵消流入，投资者对这种新资产持谨慎态度

潮汕地产大佬再闯生死关

摩根大通 CEO：个人建议是不要涉足比特币。这是我最后一次谈论比特币。

市场消息：前土耳其央行行长 Uysal 加入加密货币交易所 CoinTR。

从历史经验来看，美联储倾向于在最后一次加息后六个月左右放宽政策，由于预计今年 1 月按兵不动，本次暂停的时间将比以往更长，再加上通胀持续放缓，刺激交易员在降息定价上过于激进。

法兴分析师：押注美联储 3 月降息，是 “刻舟求剑”

12 月中国银河专业交易策略公开赛发布了 12 月最新榜单，尽管市场整体低迷，但参赛私募表现亮眼。股票多头策略组平均收益 13.98%，相对价值组平均收益 13.18%，CTA 策略组平均收益 10.02%，固定收益策略组平均收益 4.39%。综合产品规模、收益率、最大回撤、夏普比率等因素，二季度排名前三的产品是华银共同、广东诚鸿朝盈、翊丰兴盛进取，收益分别为 40.30%、24.02%、20.74%。指数增强组排名前三的产品是纽达投资守正、顺义成量化精选、创奥投资奥凯志鑫，收益分别为 2.10%、0.93%、0.87%。