特斯拉宏图 4.0：从电动车到人形机器人！

芝能汽车出品

宏图计划，从来都是 Elon Musk 在特斯拉的 “叙事工具”：

2006 年的 Master Plan1.0 让人们第一次相信电动车不仅能跑，还能跑得快；

2016 年的 Master Plan 2.0 将能源和自动驾驶成为特斯拉的双轮动力；

2023 年的 Master Plan3.0，用能源转型来构建特斯拉的整套逻辑。

现在不算高调的 Master Plan4.0，彻底让特斯拉抛下了 “汽车公司” 的外衣，将人工智能和机器人作为将来企业估值 80% 的核心逻辑，未来 80% 的公司价值将来自人形机器人Optimus。

根据二八原则，汽车业务变成了通向机器人的一个底座，这是一幅前所未有的蓝图；但对跟着特斯拉做车的同行们来说，你说走就走，我要跟着你一起去冒险么？

这份伟大蓝图的背后，是特斯拉电动汽车竞争力下降和销量连续下滑的现实。2025 年的欧洲市场，美国本土在 10 月以后，甚至在中国，特斯拉浅浅弃坑之后的下一步，我们跟不跟？

Part 1

特斯拉的宏图计划 4.0

特斯拉过去近二十年的发展历程，可以看作是以 “宏图计划” 为核心的阶段性叙事。

◎ 2006 年的宏图 1.0，确立了电动车的产品与商业路径；

◎ 2016 年的宏图 2.0，强调能源生态与自动驾驶；2023 年的宏图 3.0，则扩展到全球能源转型的愿景。

◎ 而如今的宏图 4.0，核心转向了人工智能和机器人，企业战略调整幅度之大，属于很吃惊但不意外。

宏图 4.0 的内容围绕着五条原则：增长是无限的、创新消除限制、用技术解决现实问题、自动化必须造福全人类、普及带来更大的增长。

把这些与特斯拉过往的计划和当下的业务现状结合，就会发现其背后有几个关键逻辑。

◎ 宏图 4.0 承接了特斯拉在自动驾驶和人工智能上的积累。FSD 系统已迭代多年，技术水平和数据积累在行业中处于前列，在美国奥斯汀启动了 Robotaxi 试点服务，希望在旧金山湾区等地扩展，然后覆盖美国一半人口，这算是我们眼睛看得到的一部分。

◎ 人形机器人 Optimus 在特斯拉的战略处于 C 位，Elon 期望机器人将在 5 年内实现年产 100 万台，并成为未来公司价值的主要来源，如果这 80% 真的成真，那特斯拉就和 “汽车制造公司” 毫无瓜葛了，不管是特斯拉电动车销量今年多少台，在欧洲下滑，在美国 10 月以后可能断崖式的下滑，这些都不重要。

其实 1.0 中承诺的大众化平价电动车（这个被中国车企搞出来了）至今未真正落地，FSD 依然停留在 L2 水平，3.0 中描绘的全面能源转型，反正这些内容没有那么好。

在 Elon Musk 的牵引下，特斯拉像他的工具，确实推动了电动车普及和产业升级，Model 3/Y 的量产和降本，给全球电动汽车的发展指明了一条不过时的方向，但是到了 2025 年，Elon 有点不在乎车的想法。

目前 Elon 得兴趣点就是在机器人和 AI 上，所以这也可以理解为 Elon 希望通过特斯拉，在 AI 与机器人开辟新增长点的意图。

我们思考下关键取决于，自动驾驶能否真正实现规模化商业落地，人形机器人能否在技术、成本和需求三方面取得突破。

Part 2

美国的 AI 人工智能 All in 战略

我们也能看到现在美国不管是科技巨头，还是 Elon，兴趣点都在 AI 上，所以特斯拉宏图 4.0 的关键词是人工智能。

AI 的进展，最显著的在于感知与决策系统的能力不断增强，大模型在通用场景的适用性快速提升。

以自动驾驶为例，过去十年中，AI 在图像识别、传感器融合、路径规划等领域取得了长足进步。如今的车辆能够在高速公路、城市干道甚至部分复杂路况下实现高水平辅助驾驶。

从 “能用” 变成 “好用”，我们也看到发展的方向

◎ 系统结构简单，方便迭代，降低失效风险。

◎ 横纵向控制自然，减少用户不信任感。

◎ 规模落地之后的数据积累持续改善体验。

大家非常期待的方向是人形机器人。

AI 的发展使得机器人不仅能完成机械化的重复动作，还能通过视觉识别、语言理解和环境感知来执行复杂任务。

◎ 在工厂流水线上，机器人可以根据不同零件的位置进行灵活调整；

◎ 在家庭场景中，它们可以协助搬运物品甚至进行简单的陪伴。

Physical AI的应用仍处于早期阶段，但潜力巨大，而且讲这个故事的不仅仅是 Elon，英伟达的黄教主，机器人也是重点。

所以这次我们看到宏图计划的核心，特斯拉的 Optimus，希望将这种技术大规模推向市场。

从特斯拉的角度看，FSD 和 Optimus 如果能够突破技术与成本瓶颈，将可能成为极具差异化的竞争优势。

特斯拉实质上已经和 xAI 一起，与谷歌、OpenAI、微软、英伟达等公司在科技维度上进行了系统性竞争，AI 的价值不仅在于单一产品，是不是赢家通吃我们还不知道，所以自动驾驶 Robotaxi 虽然和造车是分离的，但是和 Elon 想做的机器人具有很强的相关性，机器人不仅是硬件，随着成熟可能引发欧美劳动力市场和社会分工的巨大变化。

宏图 4.0 所谓 “增长是无限的”，AI 可以不断创造新的应用场景和需求，从而突破传统行业的天花板。

简单一句话，你无法证明 Elon 讲得不对，你只能花更长时间去跟踪。

小结

特斯拉宏图计划 4.0 延续了一贯的叙事逻辑，先画出未来，你信不信 Elon Musk 吧，相信这个男人的话，用时间和资本去追赶，这一次的跨度比以往都要大，而人形机器人和 AI，对于这家公司来说也有点大。

自动驾驶能够真正规模化落地，如果 Optimus 能以可承受的成本进入工厂和家庭，特斯拉成为一家 “AI 驱动的硬件公司”，我们继续看一看。