美股前瞻 4.29——super day 如何应对

今晚可以说是 super day 了，凌晨两点 fomc，盘后 mega7 里 4 家出财报。今天大概写一下这些预期情况。

首先今晚的会议，大家可以不必过于紧张。基本不太可能从这次会议中获得太多信息。预计会是再次按兵不动。即使基调略偏鹰派，鉴于即将到来的领导层交接，这可能也无关紧要。通常的模式是美联储会议前反弹，会后回落，但这里的机会有限。我觉得还是关注一下明天英国央行和欧洲央行的动态更有价值。

再看一下这几家财报的预期情况。市场当前已转向关注资本支出与营收的比率，而非绝对金额。目前的预期已然逼近极限 (Meta 约 33%，Microsoft 约 30%)，随着成本上升风险仍偏向上行。真正的问题不在于需求......需求毋庸置疑会很强劲，而在于超出预期的标题数字有多少，资本支出会达到多高，以及隐含回报率看起来如何。在我看来，这四家之间也是存在分化的。还是老规矩，列一下我个人的排序，msft>meta>googl=amzn。这个排序的意思不是说财报质量（如果这么排的话顺序应该要反过来），这个排序是综合了市场情绪、近期表现以及前瞻预期，对财报后表现的预期。

整体来说，今天盘后的财报的重要性，在我看来远大于今晚的 FOMC 会议。如果出现分化，可能会带动整个板块资金的轮动。不过在我看来，今晚的剧本还有第二个。随着 4 月的即将结束，我们将在未来两个月密集迎来一级市场的重大 IPO，不排除资金会借此财报季拉高 mega 巨头后抽出流动性转向一级市场。

总而言之，本月最重磅的一天，都将在盘后揭秘，拭目以待吧。

$英伟达 (NVDA.US)$特斯拉 (TSLA.US)$Meta(META.US)$亚马逊 (AMZN.US)$黄金 ETF - SPDR(GLD.US)$白银信托 ETF - iShares(SLV.US)$Meta(META.US)$台积电 (TSM.US)$Grayscale Bitcoin Mini Trust ETF(BTC.US)$Circle(CRCL.US)$Coinbase(COIN.US)$英特尔 (INTC.US)$AMD(AMD.US)$谷歌-A(GOOGL.US)$罗素 2000 指数 ETF - iShares(IWM.US)$纳指 100 ETF - Invesco(QQQ.US)$美光科技 (MU.US)$博通 (AVGO.US)$礼来 (LLY.US)$诺和诺德公司 (NVO.US)$IREN(IREN.US)$Applied Digital(APLD.US)