什麼是資本充足率？
391 閱讀 · 更新時間 2024年12月5日
資本充足率（CAR）是衡量銀行履行義務能力的指標。也稱為資本風險加權資產比率（CRAR），該比率將資本與風險加權資產進行比較，並由監管機構監視以確定銀行的失敗風險。它用於保護存款人並促進全球金融體系的穩定性和效率。有兩種類型的資本進行測量：一級資本，核心手頭的資金用於管理損失，以便銀行能夠繼續運營；二級資本，銀行關閉後從資產出售中獲得的次級資金。
定義
資本充足率（CAR）是衡量銀行履行義務能力的指標。也稱為資本風險加權資產比率（CRAR），該比率將資本與風險加權資產進行比較，並由監管機構監視以確定銀行的失敗風險。它用於保護存款人並促進全球金融體系的穩定性和效率。
起源
資本充足率的概念起源於 20 世紀 80 年代，隨着巴塞爾協議的出台而逐漸成形。1988 年，巴塞爾委員會發布了巴塞爾 I 協議，首次引入了資本充足率的標準，以確保銀行擁有足夠的資本來抵禦金融風險。
類別和特徵
資本充足率主要分為兩種類型的資本進行測量：一級資本和二級資本。一級資本是核心手頭的資金，用於管理損失，以便銀行能夠繼續運營。二級資本是銀行關閉後從資產出售中獲得的次級資金。一級資本通常被視為更可靠，因為它包括股本和留存收益，而二級資本則包括次級債務和其他混合資本工具。
案例研究
在 2008 年金融危機期間，許多銀行的資本充足率受到嚴格審查。例如，雷曼兄弟的倒閉部分是由於其資本充足率不足，未能抵禦市場的劇烈波動。相反，摩根大通通過維持較高的資本充足率，成功度過了危機，顯示出其在風險管理方面的穩健性。
另一個例子是中國工商銀行，它在全球金融危機期間保持了較高的資本充足率，確保了其在國際市場上的穩定性和信譽。
常見問題
投資者在應用資本充足率時可能會遇到的問題包括對一級和二級資本的誤解，以及如何正確評估銀行的風險加權資產。常見的誤解是認為較高的資本充足率總是更好，但實際上，過高的資本充足率可能意味着銀行未能有效利用其資本進行盈利性投資。
