什麼是存款準備金？
2257 閱讀 · 更新時間 2024年12月5日
「存款準備金」是指商業銀行按照中央銀行規定，必須存放在中央銀行的一部分資金，其目的是確保銀行體系的穩定性和流動性。存款準備金率是決定存款準備金多少的比率，這個比率由中央銀行根據經濟情況進行調整，以影響銀行信貸能力和控制貨幣供應量。提高存款準備金率意味着商業銀行需要在中央銀行存放更多的資金，從而減少了銀行用於放貸的資金量，可以起到抑制經濟過熱和控制通貨膨脹的作用。反之，降低存款準備金率則可以增加銀行的放貸能力，刺激經濟增長。存款準備金是中央銀行重要的貨幣政策工具之一，通過調整存款準備金率，中央銀行能夠影響銀行系統的資金供應，進而影響整個經濟的流動性和穩定性。
定義
「存款準備金」是指商業銀行按照中央銀行規定，必須存放在中央銀行的一部分資金，其目的是確保銀行體系的穩定性和流動性。存款準備金率是決定存款準備金多少的比率，這個比率由中央銀行根據經濟情況進行調整，以影響銀行信貸能力和控制貨幣供應量。
起源
存款準備金制度起源於 19 世紀末 20 世紀初，隨着銀行體系的發展，中央銀行逐漸意識到需要一種機制來確保銀行的穩定性和流動性。最早的存款準備金制度可以追溯到美國聯邦儲備系統的建立時期，即 1913 年，當時為了防止銀行擠兑和金融危機，開始實施存款準備金制度。
類別和特徵
存款準備金可以分為法定準備金和超額準備金。法定準備金是銀行必須存放在中央銀行的最低金額，而超額準備金是銀行自願存放的超過法定要求的部分。法定準備金的主要特徵是強制性和固定性，而超額準備金則具有靈活性，銀行可以根據自身的流動性需求進行調整。法定準備金的優點是能夠有效控制貨幣供應量，而超額準備金則可以提高銀行的流動性管理能力。
案例研究
在 2008 年金融危機期間，中國人民銀行通過多次調整存款準備金率來應對經濟波動。2008 年 9 月，中國人民銀行將存款準備金率從 17.5% 下調至 16.5%，以增加銀行的放貸能力，刺激經濟增長。另一個例子是 2011 年，中國人民銀行為了抑制通貨膨脹，將存款準備金率提高至 21.5%，以減少市場上的流動性。
常見問題
投資者常常誤解存款準備金率的調整僅僅是為了控制通貨膨脹或刺激經濟增長。實際上，存款準備金率的調整還可以用於應對國際資本流動和金融市場的波動。此外，過高的存款準備金率可能導致銀行放貸能力不足，影響經濟增長。
