700 億美元巨型 ETF 將在本週進行再平衡，英偉達是否會取代蘋果成為其第二大持股？據媒體上週五報道，追蹤科技股的最大 ETF SPDR 基金 (XLK) 將在本週進行季度再平衡，調整股權權重。目前蘋果和微軟分別佔該基金約 22% 的權重，英偉達在該基金中的權重佔不到 6%。<figure class="image"><img src="https://pub.pbkrs.com/cms/2024/0/q7dou7n8fWA6DR3AAnh9u7RZE2B9rUqt.jpg?x-oss-process=style/lg" width="2428" height="1788" original-src="https://pub.pbkrs.com/cms/2024/0/q7dou7n8fWA6DR3AAnh9u7RZE2B9rUqt.jpg"/></figure>截至上週五收盤，微軟、蘋果和英偉達的市值相差均在 1000 億美元以內，根據 LongPort 數據，蘋果市值為 3.26 萬億美元，英偉達市值為 3.24 萬億。XLK 的持倉根據流通股調整後的市值來做出決定，因此交易員可能需要等待標普、道指的官方通知才能確定最終順序。瑞銀在此前的報告中預測：<blockquote>如果英偉達升至第二位，而蘋果降至第三位，那麼英偉達在該基金中的權重將躍升至 21%，而蘋果的權重將降至僅 4.5%。而英偉達 15% 的權重波動意味着該基金需要買入大量英偉達股票，金額可能高達 100 億美元，而且全部要在 6 月 21 日或非常接近該日期的重新平衡日購買，這種大規模的交易有可能在短期推高英偉達股價。</blockquote>對比之下，上週五英偉達的總成交量約為 500 億美元。分析指出，指數基金出現這種大轉變並不常見，但並非史無前例。SPDR 美洲研究主管 Matthew Bartolini 指出：<blockquote>之前曾出現圍繞行業分類變化的再平衡，例如亞馬遜被移至非必需消費品類別。如果我們被迫進行一筆相當重大的交易，我認為我們有能力應對。</blockquote>

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英偉達

如果英偉達取代蘋果成為 SPDR(XLK）第二持倉，這意味着短時間內英偉達可能獲得百億美元資金買入。

1. 核心描述性事實信息：
- XLK 基金將在本週進行季度再平衡，可能導致英偉達取代蘋果成為第二大持股。
- 蘋果和微軟目前分別佔 XLK 基金約 22% 的權重，而英偉達僅佔不到 6%。
- 蘋果、微軟和英偉達的市值相差不到 1000 億美元，蘋果市值為 3.26 萬億美元，英偉達市值為 3.24 萬億。
- 瑞銀預測如果英偉達升至第二位，其在基金中的權重將躍升至 21%，蘋果的權重將降至 4.5%。
- 英偉達的權重波動可能導致基金需要購買高達 100 億美元的英偉達股票。
2. 觀點與支撐邏輯：
- XLK 基金再平衡可能導致英偉達股價短期上漲，因為基金需要大規模購買英偉達股票。
- 蘋果和英偉達市值接近，英偉達在基金中的權重可能大幅增加，引發市場關注。
- 瑞銀預測的權重變化可能會引發大規模交易，對英偉達股價產生影響。
- 指數基金出現大轉變並非常見，但有先例，基金管理方有能力處理這種重大交易。
綜上所述，XLK 基金再平衡可能導致英偉達取代蘋果成為第二大持股，引發市場關注和股價波動。

700 億美元 ETF 再平衡，英偉達將迎百億買入？