智通財經獲悉，英偉達 (NVDA.US) 最近的大幅回調導致股票和期權交易量出現倒轉。期權交易活躍常被認為是英偉達股價持續攀升的主要原因之一：合約中的做市商不得不在股價走高時不斷進行交易，以對沖自己的頭寸。隨着股價暴跌，這種壓力可能正在緩解。數據顯示，自上週五到期以來，英偉達的看漲合約數量下降了四分之一，週一的認購量是 20 天平均水平的一半。交易活動已經顯示出在最新一輪漲勢中缺乏信心。<img src="https://imageproxy.pbkrs.com/https://img.zhitongcaijing.com/image/20240625/1719312987985879.png?x-oss-process=image/auto-orient,1/interlace,1/resize,w_1440,h_1440/quality,q_95/format,jpg" title="1719312987985879.png" alt="image.png" width="711" height="379" original-src="https://imageproxy.pbkrs.com/https://img.zhitongcaijing.com/image/20240625/1719312987985879.png"/>雖然英偉達只用了大約一個月的時間就將市值從 2 萬億美元提升到 3 萬億美元，但現金交易卻在下降。截至 6 月 18 日，該股觸及高點時，成交量已較 5 月 23 日的高點下跌了約三分之二。<img src="https://imageproxy.pbkrs.com/https://img.zhitongcaijing.com/image/20240625/1719312993879613.png?x-oss-process=image/auto-orient,1/interlace,1/resize,w_1440,h_1440/quality,q_95/format,jpg" title="1719312993879613.png" alt="e7fe666ec4965b188845637a9e5f7f0.png" width="711" height="379" original-src="https://imageproxy.pbkrs.com/https://img.zhitongcaijing.com/image/20240625/1719312993879613.png"/>英偉達的芯片在人工智能計算市場佔據主導地位，市場對其芯片的需求持續強勁，英偉達的股價今年飆升。在最新一輪上漲中，得益於 5 月 22 日發佈收益報告和拆股公告，英偉達股價大漲 43%，創下 3.34 萬億美元的歷史新高，一度超過了微軟 (MSFT.US)，成為美股市值最高的公司。儘管該公司股價創下了自 2022 年以來最大的三天跌幅，但今年以來仍上漲了近 140%。技術面：近期關注 115 美元與 100 美元關鍵支撐位英偉達股價連續三天下跌，市值蒸發 4300 億美元，這讓交易員開始從技術分析中尋找可能觸底的線索。自上週短暫超越微軟成為全球市值最高的公司以來，該股已累計下跌 13%。這使得英偉達股價自今年 4 月以來首次出現技術性回調，即股價較近期高點下跌 10% 或更多。該股週二料將擴大跌勢，盤前交易中跌幅高達 2.4%。Kingsview Partners 首席技術分析師 Buff Dormeier 表示，這種突然回調包括一些投降跡象。他指的是上個月宣佈的 1:10 的拆股公告，他説:“在所有這些好消息——拆分，成為最大的公司——之後發生這種情況，令人擔憂。” Dormeier 預計短期支撐位在 115 美元附近，下一個重要支撐位在 100 美元。<img src="https://imageproxy.pbkrs.com/https://img.zhitongcaijing.com/image/20240625/1719313000469688.png?x-oss-process=image/auto-orient,1/interlace,1/resize,w_1440,h_1440/quality,q_95/format,jpg" title="1719313000469688.png" alt="f07c845d0b594b41f4121ed3ee125c9.png" width="712" height="382" original-src="https://imageproxy.pbkrs.com/https://img.zhitongcaijing.com/image/20240625/1719313000469688.png"/>英偉達股價的 115 美元區域接近關鍵的 “斐波那契回撤位”，這是技術分析師用來確定股票和其他資產的支撐或阻力線的工具。該股從 4 月份盤中低點至上週創紀錄高點 38.2% 的回撤幅度比周一收盤價低約 2%。Oppenheimer 技術分析主管 Ari Wald 認為，對英偉達而言，長期趨勢比任何特定水準都更為重要，且長期趨勢依然強勁，該股仍遠高於約 101 美元的 50 日移動均線和 92 美元的 100 日移動均線。他在接受採訪時説：“通常情況下，觸及主要頂部是一個過程，經過幾輪買入和賣出，然後價格勢頭逐漸顯現，未能守住關鍵水平。我們還沒有見過這樣的事情。這就是英偉達的交易方式。”<img src="https://imageproxy.pbkrs.com/https://img.zhitongcaijing.com/image/20240625/1719313007170983.png?x-oss-process=image/auto-orient,1/interlace,1/resize,w_1440,h_1440/quality,q_95/format,jpg" title="1719313007170983.png" alt="1372cec880745e35a3715e4ac12c77b.png" width="718" height="379" original-src="https://imageproxy.pbkrs.com/https://img.zhitongcaijing.com/image/20240625/1719313007170983.png"/>雖然 Wald 和 Dormeier 一樣認為英偉達股價的長期上漲趨勢不會改變，但他仍在關注 100 美元的關鍵價位。Granite Wealth Management 首席技術策略師 Bruce Zaro 表示:“對於像英偉達這樣處於上升趨勢的股票來説，突破第一個支撐位並不值得擔心。” 不過，他表示，如果價格跌至 100 美元以下，那就會很糟糕。Zaro 解釋稱：“這可能不會產生長期影響，但它將表明你應該保持耐心，尤其是在我們等待選舉和美聯儲權衡利率的過程中，市場可能會出現波動，並有下行傾向。”

英偉達

2 倍做多英偉達 ETF - GraniteShares

半導體 ETF - VanEck Vectors

半導體 3 倍做多 - Direxion

英偉達公司股價大幅回調導致股票和期權交易量出現倒轉，期權交易活躍度降低。交易活動顯示出缺乏信心。雖然英偉達股價在一段時間內大幅上漲，但現金交易卻在下降。股價連續三天下跌，市值蒸發 4300 億美元，技術分析顯示可能觸底。儘管股價有回調，但今年以來仍上漲了近 140%。英偉達股價的波動引起了市場的關注。

1. 英偉達股價大幅回調導致股票和期權交易量倒轉，期權交易活躍度下降，表明市場對其漲勢缺乏信心。
2. 英偉達市值從 2 萬億美元提升到 3 萬億美元，但現金交易下降，成交量大幅減少。
3. 英偉達股價在人工智能計算市場占主導地位，需求強勁，今年股價飆升，但近期出現技術性回調。
4. 英偉達股價在最新一輪上漲中創下歷史新高，但隨後出現大幅回調，市值蒸發 4300 億美元。
5. 技術面分析顯示，英偉達股價可能觸底，115 美元和 100 美元是關鍵支撐位，斐波那契回撤位也被視為重要支撐線。
6. Kingsview Partners 首席技術分析師認為，英偉達股價的回調可能暗示一些投降跡象，拆股公告後的股價表現令人擔憂。

期權看漲押注降温，英偉達跌勢未止？