美股年內最大規模 IPO 來襲！ 冷鏈物流巨頭 Lineage 市值有望達 190 億美元

智通財經 APP 獲悉，聚焦於温控倉儲運輸與冷鏈物流的房地產投資信託基金 (REIT) Lineage Inc.力爭通過擴大首次公開募股 (IPO) 籌集大約 44 億美元，這也意味着 Lineage 將成為今年美股市場規模最大的首次公開募股， IPO 市值或將達到 190 億美元。

根據一份最新聲明，總部位於美國密歇根州諾維的房地產投資信託基金 Lineage 在美東時間週三以每股 78 美元的價格出售了接近 5700 萬股股票，接近價格區間的最高點，該聲明證實了媒體早些時候的一篇報道。

根據美國證券交易委員會官方網站的文件，Lineage 此次 IPO 的總計市值大約為 190 億美元，基於其已發行股票的數量以及最新的籌資規模。

Bay Grove Capital 支持的這家房地產投資信託基金的大規模首次公開募股是自去年 9 月份芯片設計領域領導者 ARM Holdings Plc（ARM.US）成功上市以來美國規模最大的 IPO，也是美股市場 IPO 相對冷淡的夏季罕見的規模較大 IPO。機構彙編的數據顯示，除了 2020 年和 2021 年新冠疫情全球貨幣大寬鬆時期出現的少數公司以外，過去十年中只有三家公司於 7 月份在美國證券交易所籌集超過 10 億美元的資金。

根據最新的 IPO 文件，挪威高達 1.7 萬億美元的主權財富基金表示有興趣以 IPO 價格購買總價值高達 9 億美元的 Lineage 股票。

Lineage 的上市對於其申請中列出的高達 20 家股票承銷商和其他金融機構來説是個非常積極的消息。機構彙編的數據顯示，今年美國 IPO 數量從相對平靜的時期開始迅速恢復，所有 IPO 公司的籌資規模超過 220 億美元。數據顯示，這比去年同期高出近三分之二，但低於新冠疫情前十年的平均水平。

從華爾街頂級投行摩根士丹利財報能夠明顯看出華爾街金融活動全線反彈趨勢，尤其是 AI 熱潮推動科技公司上市和降息預期推動之下，摩根士丹利固收承銷業務以及 IPO 投行業務在 2024 年顯著復甦，該行淨利潤規模較去年同期飆升約 41%，達到 30.8 億美元，即每股 1.82 美元。

摩根士丹利 Q2 機構證券業務部門營收高達 70 億美元，高於上年同期的約 57 億美元;其中，大幅推動該業務部門營收增速的投資銀行業務營收則飆升約 51% 至 16.2 億美元，超出預期大約 2.2 億美元，主要因固定收益承銷活動以及與 AI 相關的公司 IPO 規模大幅增加。

其他在本週首次在美國上市的公司包括由投資巨頭 KKR & Co.投資的軟件公司 OneStream Inc.，其首次公開募股在週二籌集約 4.9 億美元，上市首日暴漲超 34%，市值目前高達 42 億美元。

IPO 備案文件顯示，截至 3 月 31 日，首席執行官格雷格·萊姆庫爾 (Greg Lehmkuhl) 領導的 Lineage 在 19 個國家擁有總計 482 個大型倉庫，容量約為 30 億立方英尺。其中 Bay Grove 在首次公開募股後將繼續擁有多數投票權。

根據文件，該公司 2023 年的營收規模高達 53 億美元，歷史淨虧損為 9620 萬美元，而在此一年前營收約為 49 億美元，淨虧損約為 7600 萬美元。

Lineage 本次大型 IPO 的聯合主承銷商包括摩根士丹利、高盛集團、美國銀行、摩根大通和富國銀行。 KKR 是其首席財務顧問。Lineage 預計將於週四在納斯達克全球精選市場 (Nasdaq Global Select Market) 開始股票交易，交易代碼定為 “LINE”。