次貸 “大空頭” 二季度股票持倉意外砍半，增持阿里巴巴至頭號重倉股

次貸危機時賺錢的 “大空頭” Michael Burry 在今年二季度有大動作，當季進一步增持了阿里巴巴和百度股票，截至 6 月 30 日，阿里巴巴超越京東成為其最大持股。在加碼中國互聯網巨頭的同時，“大空頭” 將其整體股票投資組合猛砍至僅一半。

Burry 成名於 2007 年的次貸危機，他憑藉做空在國際資本圈聲名鵲起，他的故事更改編為電影《大空頭》。

根據 Scion 公司週三提交給美國 SEC 的最新 13F 文件，Burry 旗下的投資公司 Scion 資產管理公司報告稱，該公司在二季度增持了 3 萬股阿里巴巴股票，持倉價值從第一季度的 900 萬美元增至 1120 萬美元，為其第一大持倉。

Scion 公司在二季度還增持了 3 萬多股百度股票，價值 200 萬美元。文件顯示，截至 6 月 30 日，其持有百度 7.5 萬股股票，價值 650 萬美元。

上個季度，Scion 減少了對京東的持股。二季度的減持量為 11 萬股，價值略高於 300 萬美元，不過京東仍是 Scion 公司投資組合中前幾大股票。

在今年一季度，Scion 公司就大舉加碼投資中國互聯網巨頭，包括增持京東和阿里巴巴，以及建倉百度。截至今年一季度末，京東和阿里巴巴成為其第一大、第二大重倉股，增倉環比幅度為 80% 和 66.67%。

事實上，自 2022 年四季度起，阿里巴巴和京東就進入了 Scion 公司的持倉組合中，但決定性的買入在今年一季度發生。

支付技術供應商 Shift4 Payments 是 Scion 公司的第二大持股，持股總淨值約為 730 萬美元。二季度，Scion 在 Shift4 上建立了新頭寸，當季購買了 10 萬股。

二季度，Scion 在包括金融服務、醫療保健和商業房地產等多個行業都建立了新進頭寸。除了上面提到的 Shift4 Payments，Molina 醫療保健和房地產投資信託公司 Hudson Pacific Properties 也均為新進持倉，單個股票的持倉價值均超過 550 萬美元。

Scion 在報告期還增持了美容公司 Olaplex 和生物技術公司 BioAtla 的股份。

二季度，Scion 減少了對奢侈品轉售商 RealReal 的持股。

Scion 在當季退出了多個標的的持倉，包括 HCA 醫療保健、花旗集團、支付服務提供商 Block、醫療保健公司 Cigna 信諾集團和汽車部件零售商 Advance Auto Parts。

截至二季度末，Scion 公司總共持有 10 只股票，總價值超過 5200 萬美元，這一規模比上一季度減少了驚人的近 50%。

Michael Burry 的名字曾讓華爾街聞風喪膽，其一邊做多，一邊做空的操作，着實吸引市場注意。猛增中概股的同時，減倉其餘美股倉位，也並非他今年第一次這麼做了。截至今年一季度末的 13F 顯示，在做多中概股的同時，Burry 清倉了 “美股最牛七姐妹” 中的谷歌和亞馬遜兩家公司。

“大空頭” 對於美國市場的空頭情緒，自 2019 年開始就不斷 “激化”，不斷通過社交平台提示美股的高位風險。他更曾於 2022 年發貼稱：“那股似曾相識的愚蠢還沒消失。”

今年以來 “大空頭” 的操作頗具指向性，他這一次嗅到了什麼？