<p>如果你不確定在尋找下一個潛力股時從哪裏開始，有幾個關鍵趨勢你應該關注。首先，我們希望識別出資本使用回報率（ROCE）的增長，並且與之相伴的是不斷增加的資本使用基礎。基本上，這意味着一家公司有盈利的項目可以繼續再投資，這是複合增長機器的特徵。然而，經過簡要查看數據，我們認為 <strong>MasterCraft Boat Holdings</strong>（NASDAQ:MCFT）未來並不具備成為潛力股的條件，但讓我們看看原因。</p>
<p>我們發現 21 只美國股票預計明年將支付超過 6% 的股息收益率。查看完整列表，免費獲取。</p>
<h2>什麼是資本使用回報率（ROCE）？</h2>
<p>為了澄清，如果你不確定，ROCE 是評估公司在其業務中投資資本所賺取的税前收入（以百分比形式）的指標。計算 MasterCraft Boat Holdings 的 ROCE，這裏是公式：</p>
<p><strong>資本使用回報率 = 息税前利潤（EBIT）÷（總資產 - 流動負債）</strong></p>
<p>0.058 = 1100 萬美元 ÷（2.6 億美元 - 650 萬美元）<em>(基於截至 2025 年 6 月的過去十二個月數據)</em>。</p>
<p>因此，<strong>MasterCraft Boat Holdings 的 ROCE 為 5.8%。</strong> 最終，這個回報率較低，低於休閒行業平均水平的 8.7%。</p>
<p>查看我們對 MasterCraft Boat Holdings 的最新分析</p>
<p><img src="https://imageproxy.pbkrs.com/https://images.simplywall.st/asset/chart/214080574-roce-1-dark-2/1762000819942?x-oss-process=image/auto-orient,1/interlace,1/resize,w_1440,h_1440/quality,q_95/format,jpg" alt="" original-src="https://imageproxy.pbkrs.com/https://images.simplywall.st/asset/chart/214080574-roce-1-dark-2/1762000819942"/></p>
<p>NasdaqGM:MCFT 資本使用回報率 2025 年 11 月 1 日</p>
<p>在上面你可以看到 MasterCraft Boat Holdings 當前的 ROCE 與其過去的資本回報率的比較，但從過去的數據中你能瞭解的有限。如果你願意，可以查看覆蓋 MasterCraft Boat Holdings 的分析師的預測，<strong>免費</strong> 獲取。</p>
<h2>ROCE 的趨勢</h2>
<p>就 MasterCraft Boat Holdings 的歷史 ROCE 變動而言，趨勢並不理想。在過去五年中，資本回報率從五年前的 20% 下降至 5.8%。鑑於該公司正在使用更多的資本，而收入卻有所下降，這有點令人擔憂。如果這種情況持續下去，你可能會看到一家試圖再投資以實現增長但實際上正在失去市場份額的公司，因為銷售沒有增加。</p>
<h2>結論</h2>
<p>總之，我們對 MasterCraft Boat Holdings 在增加資本的情況下回報率下降感到有些擔憂。過去五年持有該股票的長期股東經歷了 12% 的投資貶值，因此市場似乎也不喜歡這些趨勢。鑑於這種情況，除非基本趨勢迴歸到更積極的軌道，否則我們會考慮尋找其他投資機會。</p>
<p>還有一點需要注意，我們已識別出 <strong>1 個警示信號</strong> 與 MasterCraft Boat Holdings 相關，理解這一點應該是你投資過程的一部分。</p>
<p>雖然 MasterCraft Boat Holdings 目前可能沒有獲得最高的回報，但我們已編制了一份當前獲得超過 25% 股本回報率的公司的名單。點擊這裏查看這份 <strong>免費</strong> 名單。</p>

MCBC控股

<p>MasterCraft Boat Holdings（納斯達克代碼：MCFT）面臨資本回報率（ROCE）方面的挑戰，目前為 5.8%，低於行業平均水平 8.7%。在過去五年中，ROCE 從 20% 下降，顯示出再投資和市場份額方面的潛在問題。長期股東的投資貶值了 12%，引發了對公司未來表現的擔憂。分析師建議，除非趨勢改善，否則投資者可能需要考慮其他選擇</p>

<p>If you're not sure where to start when looking for the next multi-bagger, there are a few key trends you should keep an eye out for. Firstly, we'd want to identify a growing <em>return</em> on capital employed (ROCE) and then alongside that, an ever-increasing <em>base</em> of capital employed. Basically this means that a company has profitable initiatives that it can continue to reinvest in, which is a trait of a compounding machine. However, after briefly looking over the numbers, we don't think <strong>MasterCraft Boat Holdings</strong> (NASDAQ:MCFT) has the makings of a multi-bagger going forward, but let's have a look at why that may be.</p>
<div class="lb-trans"><p>如果你不確定在尋找下一個潛力股時從哪裏開始，有幾個關鍵趨勢你應該關注。首先，我們希望識別出資本使用回報率（ROCE）的增長，並且與之相伴的是不斷增加的資本使用基礎。基本上，這意味着一家公司有盈利的項目可以繼續再投資，這是複合增長機器的特徵。然而，經過簡要查看數據，我們認為 <strong>MasterCraft Boat Holdings</strong>（NASDAQ:MCFT）未來並不具備成為潛力股的條件，但讓我們看看原因。</p>
</div><p>We've found 21 US stocks that are forecast to pay a dividend yield of over 6% next year. See the full list for free.</p>
<div class="lb-trans"><p>我們發現 21 只美國股票預計明年將支付超過 6% 的股息收益率。查看完整列表，免費獲取。</p>
</div><h2>What Is Return On Capital Employed (ROCE)?</h2>
<div class="lb-trans"><h2>什麼是資本使用回報率（ROCE）？</h2>
</div><p>Just to clarify if you're unsure, ROCE is a metric for evaluating how much pre-tax income (in percentage terms) a company earns on the capital invested in its business. To calculate this metric for MasterCraft Boat Holdings, this is the formula:</p>
<div class="lb-trans"><p>為了澄清，如果你不確定，ROCE 是評估公司在其業務中投資資本所賺取的税前收入（以百分比形式）的指標。計算 MasterCraft Boat Holdings 的 ROCE，這裏是公式：</p>
</div><p><strong>Return on Capital Employed = Earnings Before Interest and Tax (EBIT) ÷ (Total Assets - Current Liabilities)</strong></p>
<div class="lb-trans"><p><strong>資本使用回報率 = 息税前利潤（EBIT）÷（總資產 - 流動負債）</strong></p>
</div><p>0.058 = US$11m ÷ (US$260m - US$65m) <em>(Based on the trailing twelve months to June 2025)</em>.</p>
<div class="lb-trans"><p>0.058 = 1100 萬美元 ÷（2.6 億美元 - 650 萬美元）<em>(基於截至 2025 年 6 月的過去十二個月數據)</em>。</p>
</div><p>Thus, <strong>MasterCraft Boat Holdings has an ROCE of 5.8%.</strong> Ultimately, that's a low return and it under-performs the Leisure industry average of 8.7%.</p>
<div class="lb-trans"><p>因此，<strong>MasterCraft Boat Holdings 的 ROCE 為 5.8%。</strong> 最終，這個回報率較低，低於休閒行業平均水平的 8.7%。</p>
</div><p>View our latest analysis for MasterCraft Boat Holdings</p>
<div class="lb-trans"><p>查看我們對 MasterCraft Boat Holdings 的最新分析</p>
</div><p><img src="https://imageproxy.pbkrs.com/https://images.simplywall.st/asset/chart/214080574-roce-1-dark-2/1762000819942" alt="" original-src="https://images.simplywall.st/asset/chart/214080574-roce-1-dark-2/1762000819942"/></p>
<p>NasdaqGM:MCFT Return on Capital Employed November 1st 2025</p>
<div class="lb-trans"><p>NasdaqGM:MCFT 資本使用回報率 2025 年 11 月 1 日</p>
</div><p>Above you can see how the current ROCE for MasterCraft Boat Holdings compares to its prior returns on capital, but there's only so much you can tell from the past. If you'd like, you can check out the forecasts from the analysts covering MasterCraft Boat Holdings for <strong>free.</strong></p>
<div class="lb-trans"><p>在上面你可以看到 MasterCraft Boat Holdings 當前的 ROCE 與其過去的資本回報率的比較，但從過去的數據中你能瞭解的有限。如果你願意，可以查看覆蓋 MasterCraft Boat Holdings 的分析師的預測，<strong>免費</strong> 獲取。</p>
</div><h2>The Trend Of ROCE</h2>
<div class="lb-trans"><h2>ROCE 的趨勢</h2>
</div><p>In terms of MasterCraft Boat Holdings' historical ROCE movements, the trend isn't fantastic. Over the last five years, returns on capital have decreased to 5.8% from 20% five years ago. Given the business is employing more capital while revenue has slipped, this is a bit concerning. If this were to continue, you might be looking at a company that is trying to reinvest for growth but is actually losing market share since sales haven't increased.</p>
<div class="lb-trans"><p>就 MasterCraft Boat Holdings 的歷史 ROCE 變動而言，趨勢並不理想。在過去五年中，資本回報率從五年前的 20% 下降至 5.8%。鑑於該公司正在使用更多的資本，而收入卻有所下降，這有點令人擔憂。如果這種情況持續下去，你可能會看到一家試圖再投資以實現增長但實際上正在失去市場份額的公司，因為銷售沒有增加。</p>
</div><h2>The Bottom Line</h2>
<div class="lb-trans"><h2>結論</h2>
</div><p>In summary, we're somewhat concerned by MasterCraft Boat Holdings' diminishing returns on increasing amounts of capital. Long term shareholders who've owned the stock over the last five years have experienced a 12% depreciation in their investment, so it appears the market might not like these trends either. That being the case, unless the underlying trends revert to a more positive trajectory, we'd consider looking elsewhere.</p>
<div class="lb-trans"><p>總之，我們對 MasterCraft Boat Holdings 在增加資本的情況下回報率下降感到有些擔憂。過去五年持有該股票的長期股東經歷了 12% 的投資貶值，因此市場似乎也不喜歡這些趨勢。鑑於這種情況，除非基本趨勢迴歸到更積極的軌道，否則我們會考慮尋找其他投資機會。</p>
</div><p>One more thing to note, we've identified <strong>1 warning sign</strong> with MasterCraft Boat Holdings and understanding it should be part of your investment process.</p>
<div class="lb-trans"><p>還有一點需要注意，我們已識別出 <strong>1 個警示信號</strong> 與 MasterCraft Boat Holdings 相關，理解這一點應該是你投資過程的一部分。</p>
</div><p>While MasterCraft Boat Holdings may not currently earn the highest returns, we've compiled a list of companies that currently earn more than 25% return on equity. Check out this <strong>free</strong> list here.</p>
<div class="lb-trans"><p>雖然 MasterCraft Boat Holdings 目前可能沒有獲得最高的回報，但我們已編制了一份當前獲得超過 25% 股本回報率的公司的名單。點擊這裏查看這份 <strong>免費</strong> 名單。</p>
</div>

MCBC 控股（納斯達克股票代碼：MCFT）將希望改善其回報趨勢