<h2>關鍵點</h2>
<ul>
<li>ICF 的擁有成本較低，但收益率低於 RWX。</li>
<li>RWX 在過去一年中表現更好，而 ICF 在過去五年中表現優異。</li>
<li>ICF 專注於大型美國房地產投資信託，而 RWX 在國際房地產方面廣泛多元化。</li>
<li>我們更喜歡的 10 只股票，優於 iShares Trust - iShares Select U.S. REIT ETF ›</li>
</ul>
<p><strong>State Street SPDR 道瓊斯國際房地產 ETF</strong>(NYSEMKT:RWX) 和 <strong>iShares Select U.S. REIT ETF</strong>(NYSEMKT:ICF) 在地區、成本、收益和投資組合集中度上存在差異，使得每種產品可能對不同類型的房地產投資者具有吸引力。</p>
<p>RWX 旨在捕捉全球非美國房地產市場的廣泛份額，而 ICF 則專注於大型美國上市的房地產投資信託。這種比較可能幫助投資者決定國際多元化還是集中於美國 REIT 的策略更符合他們的目標。</p>
<h2>快照（成本與規模）</h2>
<table>
<thead>
<tr>
<th>指標</th>
<th>RWX</th>
<th>ICF</th>
</tr>
</thead>
<tbody>
<tr>
<td>發行人</td>
<td>SPDR</td>
<td>iShares</td>
</tr>
<tr>
<td>費用比率</td>
<td>0.59%</td>
<td>0.32%</td>
</tr>
<tr>
<td>1 年回報（截至 2026-03-16）</td>
<td>18.6%</td>
<td>7.36%</td>
</tr>
<tr>
<td>股息收益率</td>
<td>3.6%</td>
<td>2.7%</td>
</tr>
<tr>
<td>貝塔值</td>
<td>0.90</td>
<td>0.43</td>
</tr>
<tr>
<td>管理資產</td>
<td>3.105 億美元</td>
<td>21 億美元</td>
</tr>
</tbody>
</table>
<p><em>貝塔值衡量相對於 S&amp;P 500 的價格波動性；貝塔值是根據五年的月度回報計算的。1 年回報代表過去 12 個月的總回報。</em></p>
<p>ICF 的費用比率較低，擁有成本看起來更具吸引力，儘管 RWX 的股息收益率更高，這可能吸引尋求國際房地產投資的收入型投資者。</p>
<h2>績效與風險比較</h2>
<table>
<thead>
<tr>
<th>指標</th>
<th>RWX</th>
<th>ICF</th>
</tr>
</thead>
<tbody>
<tr>
<td>最大回撤（5 年）</td>
<td>-35.92%</td>
<td>-34.75%</td>
</tr>
<tr>
<td>5 年內 $1,000 的增長</td>
<td>$797</td>
<td>$1,117</td>
</tr>
</tbody>
</table>
<h2>內部構成</h2>
<p>ICF 持有約 30 只美國 REIT，重心傾向於行業巨頭，如 <strong>Equinix</strong>(NASDAQ:EQIX)、<strong>Welltower</strong>(NYSE:WELL) 和 <strong>American Tower</strong>(NYSE:AMT)。該基金的投資組合 100% 為房地產，運營超過 25 年，提供了對美國上市房地產市場的集中投資。其前十大持倉佔據了資產的顯著部分，反映出對大型、成熟 REIT 的偏好。</p>
<p>相比之下，RWX 提供更廣泛的多元化，投資於全球非美國房地產市場的 144 家公司。其最大持倉包括三井不動產、瑞士優質地產和 Scentre Group。RWX 的行業配置還包括顯著的現金和其他證券配置，這可能減少純房地產的投資暴露，但增加了穩定性。兩個基金都沒有內置的特殊條款或槓桿重置，使投資者的投資變得簡單明瞭。</p>
<p>有關 ETF 投資的更多指導，請查看 此鏈接。</p>
<h2>這對投資者意味着什麼</h2>
<p>房地產投資信託（REIT）是擁有產生收入的物業的公司，法律要求它們將至少 90% 的應税收入分配給股東作為股息。這使得它們非常適合尋求收入的投資者，並且由於房地產的走勢通常與股票和債券獨立，REIT 可以作為投資組合的多元化工具。</p>
<p>問題在於 REIT 對利率敏感，這就是為什麼該行業在 2023 年和 2024 年的表現不佳。隨着預計在 2026 年利率進一步放鬆，許多分析師認為 REIT 的定位比多年來更好。ICF 和 RWX 都提供 REIT 的投資機會，但方向相反。ICF 大約持有 30 只最大的美國 REIT，其前十大持倉佔據了基金近 60% 的份額。RWX 則追蹤歐洲、亞太和加拿大的國際房地產，完全不包括美國物業。</p>
<p>對於已經持有國內房地產投資並希望實現地理多元化的投資者，RWX 填補了特定的空白，儘管貨幣波動增加了複雜性。ICF 是希望參與美國 REIT 反彈的投資者更直接的選擇。</p>
<h2>現在應該購買 iShares Trust - iShares Select U.S. REIT ETF 的股票嗎？</h2>
<p>在購買 iShares Trust - iShares Select U.S. REIT ETF 的股票之前，請考慮以下事項：</p>
<p><em>Motley Fool Stock Advisor</em> 分析師團隊剛剛確定了他們認為的 <strong>10 只最佳股票</strong> 供投資者現在購買……而 iShares Trust - iShares Select U.S. REIT ETF 並不在其中。入選的 10 只股票在未來幾年可能會產生巨大的回報。</p>
<p>考慮一下 <strong>Netflix</strong> 在 2004 年 12 月 17 日上榜時……如果你在我們推薦時投資了 $1,000，<strong>你將擁有 $508,877</strong>！* 或者 <strong>Nvidia</strong> 在 2005 年 4 月 15 日上榜時……如果你在我們推薦時投資了 $1,000，<strong>你將擁有 $1,115,328</strong>！*</p>
<p>現在值得注意的是，<em>Stock Advisor</em> 的總平均回報率為 936%——相比之下，標準普爾 500 指數的回報率為 189%，表現出色。<strong>不要錯過最新的前 10 名股票列表，加入由個人投資者為個人投資者建立的投資社區，盡在 <em>Stock Advisor</em>。</strong></p>
<p>查看 10 只股票 »</p>
<p><em>*Stock Advisor 的回報截至 2026 年 3 月 18 日。</em></p>
<p><em>Sara Appino 在提到的任何股票中均沒有持倉。Motley Fool 在 American Tower 和 Equinix 中持有頭寸並推薦這些股票。Motley Fool 有一項 披露政策。</em></p>
<p>此處表達的觀點和意見僅代表作者的觀點和意見，並不一定反映納斯達克公司的觀點。</p>

全球房地產投資信託 ETF - iShares

全球房地產股指數 ETF - SPDR

美國房地產 ETF - SPDR

<p>State Street SPDR 道瓊斯國際房地產 ETF (RWX) 與 iShares 選擇美國房地產投資信託 ETF (ICF) 的比較突顯了它們在成本、收益和投資組合重點上的差異。RWX 提供更高的股息收益率和更廣泛的國際曝光，而 ICF 的持有成本更低，專注於大型美國房地產投資信託。兩個基金滿足不同投資者的需求，RWX 吸引尋求全球多樣化的投資者，而 ICF 則適合希望集中投資於美國市場的投資者。分析師建議，隨着利率的降低，房地產投資信託的表現可能會更好，使這兩個 ETF 對投資者都具有相關性</p>

<h2>Key Points</h2>
<div class="lb-trans"><h2>關鍵點</h2>
</div><ul>
<li>ICF is less expensive to own but pays a lower yield than RWX.</li>
<li>RWX delivered a higher 1-year return, while ICF outperformed over the last five years.</li>
<li>ICF concentrates on large U.S. REITs, whereas RWX is broadly diversified across international real estate.</li>
<li>10 stocks we like better than iShares Trust - iShares Select U.s. REIT ETF ›</li>
</ul>
<div class="lb-trans"><ul>
<li>ICF 的擁有成本較低，但收益率低於 RWX。</li>
<li>RWX 在過去一年中表現更好，而 ICF 在過去五年中表現優異。</li>
<li>ICF 專注於大型美國房地產投資信託，而 RWX 在國際房地產方面廣泛多元化。</li>
<li>我們更喜歡的 10 只股票，優於 iShares Trust - iShares Select U.S. REIT ETF ›</li>
</ul>
</div><p>The <strong>State Street SPDR Dow Jones International Real Estate ETF</strong>(NYSEMKT:RWX) and the <strong>iShares Select U.S. REIT ETF</strong>(NYSEMKT:ICF) differ on region, cost, yield, and portfolio concentration, making each potentially appealing for different types of real estate exposure.</p>
<div class="lb-trans"><p><strong>State Street SPDR 道瓊斯國際房地產 ETF</strong>(NYSEMKT:RWX) 和 <strong>iShares Select U.S. REIT ETF</strong>(NYSEMKT:ICF) 在地區、成本、收益和投資組合集中度上存在差異，使得每種產品可能對不同類型的房地產投資者具有吸引力。</p>
</div><p>RWX aims to capture a wide slice of the global ex-U.S. real estate market, whereas ICF focuses exclusively on large U.S.-listed real estate investment trusts. This comparison may help investors decide whether international diversification or a concentrated U.S. REIT approach better fits their goals.</p>
<div class="lb-trans"><p>RWX 旨在捕捉全球非美國房地產市場的廣泛份額，而 ICF 則專注於大型美國上市的房地產投資信託。這種比較可能幫助投資者決定國際多元化還是集中於美國 REIT 的策略更符合他們的目標。</p>
</div><h2>Snapshot (cost &amp; size)</h2>
<div class="lb-trans"><h2>快照（成本與規模）</h2>
</div><table>
<thead>
<tr>
<th>Metric</th>
<th>RWX</th>
<th>ICF</th>
</tr>
</thead>
<tbody>
<tr>
<td>Issuer</td>
<td>SPDR</td>
<td>iShares</td>
</tr>
<tr>
<td>Expense ratio</td>
<td>0.59%</td>
<td>0.32%</td>
</tr>
<tr>
<td>1-yr return (as of 2026-03-16)</td>
<td>18.6%</td>
<td>7.36%</td>
</tr>
<tr>
<td>Dividend yield</td>
<td>3.6%</td>
<td>2.7%</td>
</tr>
<tr>
<td>Beta</td>
<td>0.90</td>
<td>0.43</td>
</tr>
<tr>
<td>AUM</td>
<td>$310.5 million</td>
<td>$2.1 billion</td>
</tr>
</tbody>
</table>
<div class="lb-trans"><table>
<thead>
<tr>
<th>指標</th>
<th>RWX</th>
<th>ICF</th>
</tr>
</thead>
<tbody>
<tr>
<td>發行人</td>
<td>SPDR</td>
<td>iShares</td>
</tr>
<tr>
<td>費用比率</td>
<td>0.59%</td>
<td>0.32%</td>
</tr>
<tr>
<td>1 年回報（截至 2026-03-16）</td>
<td>18.6%</td>
<td>7.36%</td>
</tr>
<tr>
<td>股息收益率</td>
<td>3.6%</td>
<td>2.7%</td>
</tr>
<tr>
<td>貝塔值</td>
<td>0.90</td>
<td>0.43</td>
</tr>
<tr>
<td>管理資產</td>
<td>3.105 億美元</td>
<td>21 億美元</td>
</tr>
</tbody>
</table>
</div><p><em>Beta measures price volatility relative to the S&amp;P 500; beta is calculated from five-year monthly returns. The 1-yr return represents total return over the trailing 12 months.</em></p>
<div class="lb-trans"><p><em>貝塔值衡量相對於 S&amp;P 500 的價格波動性；貝塔值是根據五年的月度回報計算的。1 年回報代表過去 12 個月的總回報。</em></p>
</div><p>ICF looks more affordable to own with its lower expense ratio, though RWX pays a higher dividend yield, which may appeal to income-focused investors seeking international real estate exposure.</p>
<div class="lb-trans"><p>ICF 的費用比率較低，擁有成本看起來更具吸引力，儘管 RWX 的股息收益率更高，這可能吸引尋求國際房地產投資的收入型投資者。</p>
</div><h2>Performance &amp; risk comparison</h2>
<div class="lb-trans"><h2>績效與風險比較</h2>
</div><table>
<thead>
<tr>
<th>Metric</th>
<th>RWX</th>
<th>ICF</th>
</tr>
</thead>
<tbody>
<tr>
<td>Max drawdown (5 y)</td>
<td>-35.92%</td>
<td>-34.75%</td>
</tr>
<tr>
<td>Growth of $1,000 over 5 years</td>
<td>$797</td>
<td>$1,117</td>
</tr>
</tbody>
</table>
<div class="lb-trans"><table>
<thead>
<tr>
<th>指標</th>
<th>RWX</th>
<th>ICF</th>
</tr>
</thead>
<tbody>
<tr>
<td>最大回撤（5 年）</td>
<td>-35.92%</td>
<td>-34.75%</td>
</tr>
<tr>
<td>5 年內 $1,000 的增長</td>
<td>$797</td>
<td>$1,117</td>
</tr>
</tbody>
</table>
</div><h2>What's inside</h2>
<div class="lb-trans"><h2>內部構成</h2>
</div><p>ICF holds around 30 U.S. REITs, with a heavy tilt toward industry giants such as <strong>Equinix</strong>(NASDAQ:EQIX), <strong>Welltower</strong>(NYSE:WELL), and <strong>American Tower</strong>(NYSE:AMT). The fund is 100% real estate by sector and has been operating for more than 25 years, offering a focused approach to the U.S. listed property market. Its top positions make up a significant portion of assets, reflecting a preference for large, established REITs.</p>
<div class="lb-trans"><p>ICF 持有約 30 只美國 REIT，重心傾向於行業巨頭，如 <strong>Equinix</strong>(NASDAQ:EQIX)、<strong>Welltower</strong>(NYSE:WELL) 和 <strong>American Tower</strong>(NYSE:AMT)。該基金的投資組合 100% 為房地產，運營超過 25 年，提供了對美國上市房地產市場的集中投資。其前十大持倉佔據了資產的顯著部分，反映出對大型、成熟 REIT 的偏好。</p>
</div><p>By contrast, RWX delivers broader diversification, investing in 144 companies across the global ex-U.S. real estate landscape. Its largest holdings include Mitsui Fudosan, Swiss Prime Site, and Scentre Group. RWX’s sector allocation also includes a notable allocation to cash and other securities, which may reduce pure real estate exposure but adds stability. Neither fund has built-in quirks or leverage resets, keeping things straightforward for investors.</p>
<div class="lb-trans"><p>相比之下，RWX 提供更廣泛的多元化，投資於全球非美國房地產市場的 144 家公司。其最大持倉包括三井不動產、瑞士優質地產和 Scentre Group。RWX 的行業配置還包括顯著的現金和其他證券配置，這可能減少純房地產的投資暴露，但增加了穩定性。兩個基金都沒有內置的特殊條款或槓桿重置，使投資者的投資變得簡單明瞭。</p>
</div><p>For more guidance on ETF investing, check out the full guide at this link.</p>
<div class="lb-trans"><p>有關 ETF 投資的更多指導，請查看 此鏈接。</p>
</div><h2>What this means for investors</h2>
<div class="lb-trans"><h2>這對投資者意味着什麼</h2>
</div><p>Real estate investment trusts (REITs) are companies that own income-producing properties and are required by law to distribute at least 90% of their taxable income to shareholders as dividends. That makes them a natural fit for income-seeking investors, and because real estate tends to move independently of stocks and bonds, REITs can serve as a portfolio diversifier.</p>
<div class="lb-trans"><p>房地產投資信託（REIT）是擁有產生收入的物業的公司，法律要求它們將至少 90% 的應税收入分配給股東作為股息。這使得它們非常適合尋求收入的投資者，並且由於房地產的走勢通常與股票和債券獨立，REIT 可以作為投資組合的多元化工具。</p>
</div><p>The catch is that REITs are sensitive to interest rates, which is why the sector struggled through much of 2023 and 2024. With rates expected to ease further in 2026, many analysts see REITs as better positioned than they've been in years. ICF and RWX both offer REIT exposure but point in opposite directions. ICF holds roughly 30 of the largest U.S. REITs, with its top holdings commanding nearly 60% of the fund. RWX tracks international real estate across Europe, Asia-Pacific, and Canada, excluding U.S. properties entirely.</p>
<div class="lb-trans"><p>問題在於 REIT 對利率敏感，這就是為什麼該行業在 2023 年和 2024 年的表現不佳。隨着預計在 2026 年利率進一步放鬆，許多分析師認為 REIT 的定位比多年來更好。ICF 和 RWX 都提供 REIT 的投資機會，但方向相反。ICF 大約持有 30 只最大的美國 REIT，其前十大持倉佔據了基金近 60% 的份額。RWX 則追蹤歐洲、亞太和加拿大的國際房地產，完全不包括美國物業。</p>
</div><p>For investors who already hold domestic real estate exposure and want geographic diversification, RWX fills a specific gap, though currency fluctuations add complexity. ICF is the more straightforward choice for investors looking to participate in a potential U.S. REIT rebound.</p>
<div class="lb-trans"><p>對於已經持有國內房地產投資並希望實現地理多元化的投資者，RWX 填補了特定的空白，儘管貨幣波動增加了複雜性。ICF 是希望參與美國 REIT 反彈的投資者更直接的選擇。</p>
</div><h2>Should you buy stock in iShares Trust - iShares Select U.s. REIT ETF right now?</h2>
<div class="lb-trans"><h2>現在應該購買 iShares Trust - iShares Select U.S. REIT ETF 的股票嗎？</h2>
</div><p>Before you buy stock in iShares Trust - iShares Select U.s. REIT ETF, consider this:</p>
<div class="lb-trans"><p>在購買 iShares Trust - iShares Select U.S. REIT ETF 的股票之前，請考慮以下事項：</p>
</div><p>The <em>Motley Fool Stock Advisor</em> analyst team just identified what they believe are the <strong>10 best stocks</strong> for investors to buy now… and iShares Trust - iShares Select U.s. REIT ETF wasn’t one of them. The 10 stocks that made the cut could produce monster returns in the coming years.</p>
<div class="lb-trans"><p><em>Motley Fool Stock Advisor</em> 分析師團隊剛剛確定了他們認為的 <strong>10 只最佳股票</strong> 供投資者現在購買……而 iShares Trust - iShares Select U.S. REIT ETF 並不在其中。入選的 10 只股票在未來幾年可能會產生巨大的回報。</p>
</div><p>Consider when <strong>Netflix</strong> made this list on December 17, 2004... if you invested $1,000 at the time of our recommendation, <strong>you’d have $508,877</strong>!* Or when <strong>Nvidia</strong> made this list on April 15, 2005... if you invested $1,000 at the time of our recommendation, <strong>you’d have $1,115,328</strong>!*</p>
<div class="lb-trans"><p>考慮一下 <strong>Netflix</strong> 在 2004 年 12 月 17 日上榜時……如果你在我們推薦時投資了 $1,000，<strong>你將擁有 $508,877</strong>！* 或者 <strong>Nvidia</strong> 在 2005 年 4 月 15 日上榜時……如果你在我們推薦時投資了 $1,000，<strong>你將擁有 $1,115,328</strong>！*</p>
</div><p>Now, it’s worth noting <em>Stock Advisor’s</em> total average return is 936% — a market-crushing outperformance compared to 189% for the S&amp;P 500. <strong>Don't miss the latest top 10 list, available with <em>Stock Advisor</em>, and join an investing community built by individual investors for individual investors.</strong></p>
<div class="lb-trans"><p>現在值得注意的是，<em>Stock Advisor</em> 的總平均回報率為 936%——相比之下，標準普爾 500 指數的回報率為 189%，表現出色。<strong>不要錯過最新的前 10 名股票列表，加入由個人投資者為個人投資者建立的投資社區，盡在 <em>Stock Advisor</em>。</strong></p>
</div><p>See the 10 stocks »</p>
<div class="lb-trans"><p>查看 10 只股票 »</p>
</div><p><em>*Stock Advisor returns as of March 18, 2026.</em></p>
<div class="lb-trans"><p><em>*Stock Advisor 的回報截至 2026 年 3 月 18 日。</em></p>
</div><p><em>Sara Appino has no position in any of the stocks mentioned. The Motley Fool has positions in and recommends American Tower and Equinix. The Motley Fool has a disclosure policy.</em></p>
<div class="lb-trans"><p><em>Sara Appino 在提到的任何股票中均沒有持倉。Motley Fool 在 American Tower 和 Equinix 中持有頭寸並推薦這些股票。Motley Fool 有一項 披露政策。</em></p>
</div><p>The views and opinions expressed herein are the views and opinions of the author and do not necessarily reflect those of Nasdaq, Inc.</p>
<div class="lb-trans"><p>此處表達的觀點和意見僅代表作者的觀點和意見，並不一定反映納斯達克公司的觀點。</p>
</div>

RWX vs. ICF: One REIT ETF Stays Home, the Other Takes Your Real Estate Portfolio Global

nasdaq

不動產指數 ETF - iShares

全球優質房地產 ETF - FlexShares

美國房地產投資信託 ETF - Charles Schwab

美國房地產 ETF - Vanguard

道瓊斯房地產投資信託 ETF - SPDR

WisdomTree New Economy Real Estate Fund

房地產指數 ETF - iShares 道瓊斯

住宅房地產股 ETF - iShares

全球非美房地產股指數 ETF - SPDR

RWX 與 ICF：一個房地產投資信託 ETF 專注於國內市場，另一個則將您的房地產投資組合擴展至全球