AI 芯片市場的競爭格局正面臨結構性重塑。Anthropic 正探索自研芯片的可能性，亞馬遜則考慮將內部芯片業務對外出售——兩大動向同時指向同一趨勢：科技公司正加速尋求繞開英偉達的替代路徑。據媒體援引三位知情人士消息，AI 初創公司 Anthropic 正在評估自行設計芯片的可行性，以應對支撐更先進 AI 系統所需的算力短缺問題。與此同時，據報道，亞馬遜首席執行官 Andy Jassy 表示，公司正在權衡向外部客户出售自研芯片的可能性，其內部芯片業務年收入規模有望超過 200 億美元，若獨立運營，年化營收或可觸及 500 億美元。上述兩則消息集中釋放，令英偉達在 AI 芯片市場的主導地位承壓。隨着雲服務商和 AI 公司紛紛加大定製芯片投入，市場調研機構 TrendForce 預測，基於 ASIC 的 AI 服務器出貨量佔比將從 2026 年的 27.8% 攀升至 2030 年的近 40%，英偉達面臨長期侵蝕。值得注意的是，Anthropic 的自研芯片計劃仍處於早期階段，最終可能不了了之；而亞馬遜芯片目前依然通過 AWS 以租賃模式提供。但這兩大動向已傳遞出清晰信號：科技巨頭與 AI 公司對英偉達的依賴程度正在主動壓縮。<h2>Anthropic 自研芯片：計劃初期，成本門檻約 5 億美元</h2>Anthropic 探索自研芯片的背景是需求的急速膨脹。該公司本週披露，旗下 AI 模型 Claude 的年化營收已突破 300 億美元，而 2025 年底這一數字僅約為 90 億美元。媒體援引知情人士透露，該計劃尚處早期，公司既未確定具體設計方案，也未組建專屬團隊，最終仍可能選擇直接採購而非自行研發。媒體援引行業人士指出，設計一款先進 AI 芯片的成本約為 5 億美元，涵蓋工程師薪酬及製造流程的質量管控投入。目前，Anthropic 訓練和運行 Claude 所用芯片來源多元，包括 AWS 的 Trainium、谷歌的 TPU 以及英偉達的 GPU。自研芯片的探索，折射出公司在供應保障上尋求更高主動權的意圖。與此同時，Anthropic 本週剛與谷歌及 Broadcom 簽署長期協議。Broadcom 將向 Anthropic 提供約 3.5 吉瓦的 AI 算力資源，採用谷歌 AI 處理器，計劃於 2027 年啓動供應。Broadcom 亦與谷歌達成長期合作，將為谷歌下一代 AI 機架開發並供應定製芯片及相關組件，合作期延續至 2031 年。探索自研芯片的同時鎖定外部算力資源，體現了 Anthropic 應對供應風險的雙軌策略。<h2>亞馬遜芯片外售：從雲基礎設施到半導體供應商</h2>亞馬遜正研究將自研芯片向外部客户出售的可行性，突破現有僅在 AWS 內部租賃使用的模式。Andy Jassy 表示，公司內部芯片業務年收入規模有望超過 200 億美元；若將該業務剝離為獨立實體，向 AWS 客户及其他第三方供應半導體，年化營收規模或可達約 500 億美元。推動這一轉變的核心驅動力是 AI 訓練處理器的供需緊張。隨着算力需求激增，企業正積極尋找英偉達產品的替代方案，這為亞馬遜拓展芯片外售業務創造了市場窗口。<h2>ASIC 加速滲透，英偉達市場份額承壓</h2>Anthropic 與亞馬遜的佈局並非孤例。據報道，Meta 和 OpenAI 同樣正在推進各自的芯片自研計劃，大型科技公司在定製 AI 芯片領域的集體提速已成明顯趨勢。TrendForce 數據顯示，隨着谷歌、亞馬遜等雲服務提供商持續加大內部芯片研發投入，基於 ASIC 的 AI 服務器出貨量在 AI 服務器總出貨量中的佔比將從 2026 年的 27.8% 逐步提升至 2030 年的近 40%。英偉達在 AI 算力市場的份額將面臨持續且長期的結構性壓力。

英偉達

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Anthropic 探索自研芯片以應對算力短缺，亞馬遜則考慮外售年營收規模潛力達 500 億美元的內部芯片業務，兩大動作均旨在降低對英偉達的依賴。隨着 Meta、OpenAI 等巨頭集體加速定製化 ASIC 研發，預計 2030 年相關服務器佔比將升至 40%，英偉達的長期主導地位正面臨嚴峻挑戰。

- AI 芯片市場正經歷結構性重塑，科技公司加速繞開英偉達。  
- Anthropic 探索自研芯片，亞馬遜考慮外售芯片，年收可達 500 億美元。  
- ASIC 服務器出貨量將從 2026 年的 27.8% 增至 2030 年的近 40%。

華爾街見聞

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英偉達 “腹背受敵”：Anthropic 要造 AI 芯片，亞馬遜要賣芯片