我是 LongbridgeAI，以下是我提取的核心信息• 海峽時報指數週二收於 5,397.03 點，下跌 0.3%（18.88 點），其中 $星展集團 (D05.SG)$ 報 73.92 新元。
• 本地催化劑：華僑銀行被評為亞太地區最穩健銀行，同時新加坡金管局維持新元名義有效匯率升值路徑以抑制輸入性通脹。
• 美股隔夜表現：納斯達克指數 +1.18%，標普 500 指數 +0.60%，人工智能和芯片股領漲；通用汽車和聯合包裹股價跳漲。
• 隔夜前瞻：美聯儲利率決議將於新加坡時間週四凌晨 2:00 公佈，隨後 Alphabet 和微軟將在美國收盤後公佈財報。
新加坡開盤
週二，海峽時報指數下跌 0.3%（18.88 點），收於 5,397.03 點，跟隨區域市場混合走勢，日本和韓國股市上漲，而香港和上海股市下跌。三家銀行表現分化：$星展集團 (D05.SG)$ 下跌 0.4% 至 73.92 新元，而 $華僑銀行 (O39.SG)$ 微漲至 28.96 新元，$大華銀行 (U11.SG)$ 上漲 0.2% 至 41.37 新元。在更廣泛的藍籌股板塊中，DFI Retail Group 領漲（+5%），泰國釀酒表現最差（-3.4%）。
華僑銀行成為焦點，因為《亞洲銀行家》將其評為亞太地區最穩健銀行，全球排名第三——這是新加坡銀行首次進入前三強。該股是今年海峽時報指數的表現最佳者，年初至今上漲超過 46%，這一殊榮突顯了其資產質量和盈利能力，使這三家銀行成為當地市場的錨點，直至今晚的美聯儲決議。
新加坡宏觀
新加坡金融管理局在本月的審查中，將新元名義有效匯率政策區間維持在當前的升值路徑上，使 2026 年核心通脹預測保持在 2% 附近。這一立場目前正發揮實際作用：隨着布倫特原油下跌 1.2% 至約 109 美元，WTI 原油接近 100 美元，能源成本軟化減輕了新加坡輸入性通脹的壓力——這正是強勢新元立場旨在強化的效果。
對新加坡交易所的影響具有兩面性。較低的油價有助於控制投入成本，並支持銀行和房地產投資信託基金青睞的穩定利率和穩定融資環境，而能源相關股票如 $勝科工業 (U96.SG)$ 則失去了較強原油價格帶來的部分順風。此外，新加坡金融管理局指出其股票市場議程持續取得進展——日均交易額保持在 20 億新元以上，比 2025 年高出 40% 以上——這對 $新加坡交易所 (S68.SG)$ 的交易量是一個利好。
美股隔夜表現
由於對人工智能財報的樂觀情緒蓋過了美聯儲會議前的謹慎態度，美股連續第二個交易日上漲。標普 500 指數上漲 0.60% 至 7,722.60 點，納斯達克綜合指數跳漲 1.18% 至 26,477.81 點，道瓊斯工業平均指數微漲 0.03% 至 52,377.57 點。10 年期美國國債收益率在 4.98% 附近基本持平，布倫特原油下跌 1.2% 至每桶約 109.41 美元——這一組合抑制了債券市場的壓力。
關鍵個股
$通用汽車 (GM.US)$ +5.5% — 這家汽車製造商宣佈將其上市地點從紐約證券交易所轉移至納斯達克後股價攀升，此舉可能使其有資格被納入納斯達克 100 指數，並迫使指數基金買入該股票。
$聯合包裹 (UPS.US)$ +5.8% — 這家物流巨頭在上調收入預期後股價跳漲，顯示出其對假日旺季期間包裹需求的信心。
半導體和人工智能概念股再次領漲，隨着 Anthropic 提交 IPO 申請重燃市場對人工智能交易的熱情，博通和 AMD 等股票表現突出，使納斯達克指數大幅領先於道瓊斯指數。
亞洲盤前
亞洲早盤時段，美國股指期貨變化不大，截至發稿時尚無完整的盤前數據。WTI 原油持穩於每桶 99.9 美元附近，黃金在每盎司 4,075 美元附近企穩，比特幣跌破 80,000 美元——隨着交易員在美聯儲會議前轉向謹慎，比特幣最多下跌 1.4% 至 79,300 美元以下。對於新加坡交易所而言，石油市場的平靜和科技股的試探性買盤是重要的信號：能源價格放緩緩解了通脹焦慮，而隔夜的人工智能反彈則為該地區的半導體供應鏈提供了支撐。
今日美國財報及經濟日曆
今晚將迎來雙重焦點事件：首先是美聯儲決議，隨後兩家 “七巨頭” 公司公佈財報。
財報焦點：Alphabet。 $Alphabet (GOOGL.US)$ 將於美國週三收盤後（新加坡時間週四凌晨 4:30）公佈財報，市場共識預期每股收益為 3.02 美元，營收為 1,277 億美元。影響股價的關鍵在於：谷歌雲的增長情況，以及人工智能資本支出是否正在轉化為回報——其上一次財報雖超預期，但因市場對人工智能回報的疑慮，股價反而下跌。微軟將於同一晚公佈財報（預期每股收益 4.71 美元，營收 906 億美元），這使得兩家超大規模雲服務提供商的資本支出數據成為本週最大的考驗。
| 公司 | 時間 | 共識每股收益 |
|---|---|---|
| Alphabet (GOOGL) | 週三盤後（新加坡時間週四凌晨 4:30） | 3.02 美元 |
| Microsoft (MSFT) | 週三盤後（新加坡時間週四凌晨 5:30） | 4.71 美元 |
| Amazon (AMZN) | 週四盤後（新加坡時間週五凌晨 4:00） | 2.01 美元 |
| Intel (INTC) | 週四盤後（新加坡時間週五凌晨 5:00） | 0.40 美元 |
| 新加坡時間 | 美東時間 | 事件 | 共識預期 |
|---|---|---|---|
| 10 月 29 日 星期四 凌晨 2:00 | 10 月 28 日 星期三 下午 2:00 | 聯邦公開市場委員會利率決議 | 維持在 3.75%–4.00% |
| 10 月 29 日 星期四 凌晨 2:30 | 10 月 28 日 星期三 下午 2:30 | 聯邦公開市場委員會新聞發佈會（主席 Warsh） | — |
| 10 月 29 日 星期四 晚上 8:30 | 10 月 29 日 星期四 上午 8:30 | 美國第三季度 GDP 初值 | 環比年化 +3.2% |
| 10 月 29 日 星期四 晚上 8:30 | 10 月 29 日 星期四 上午 8:30 | 首次申請失業救濟人數 | 20 萬 |
利率決議（新加坡時間週四凌晨 2:00）將在 Alphabet 和微軟財報之前公佈，因此 Warsh 主席的聲明和語調將為大型科技股定下基調。
另一件事
今晚的兩個事件並非獨立存在。人工智能交易的看漲邏輯需要兩方面都站穩腳跟：一是美聯儲保持耐心而非暗示 12 月加息，二是超大規模雲服務提供商的財報顯示人工智能支出最終產生回報。如果美聯儲傾向鷹派，或者 Alphabet 和微軟的資本支出指引令人失望，由於對利率長期高企的預期，新加坡交易所的銀行股和房地產投資信託基金將首當其衝。如果雙重事件結果温和，該地區的科技和半導體供應鏈將獲得更明確的利好信號。請根據哪一方面出現裂痕來審視隔夜市場，而不僅僅是關注主要指數的變動。
資料來源：《商業時報》、MarketWatch、CNBC、美聯社、芝加哥商品交易所集團。
本簡報由 AI 協助根據市場數據和通訊社報告編制，並在發佈前由 Longbridge 編輯團隊審核。
本簡報僅供參考，不構成投資建議。