路透 1 月 31 日電-* 迪士尼已達成初步協議，將出售其印度媒體業務 60% 的股份，該交易對海外業務的估值為 39 億美元 -《華爾街日報》

迪士尼達成初步協議出售印度媒體業務 60% 海外業務估值 39 億美元--WSJ

範華於 2024 年 2 月 1 日上任貝萊德基金董事長，接替張弛。範華在金融機構擁有豐富經驗，曾在高盛公司和中國投資有限責任公司等擔任要職。此次任命是貝萊德的重要商業事件。

範華上任貝萊德基金董事長

微軟和谷歌現在仍處於 “先買再説” 的階段：即先行購入 AI 基礎設施，再看其是否有效。瘋狂 “砸錢” 真的有回報嗎？

市場緊盯微軟、谷歌財報：AI 收益 “遲遲未見”，資本開支 “居高不下”

報道稱，去年 “谷歌殺手” Perplexity 管理層就合併問題與至少 4 家公司進行了討論，Writer 近幾個月來至少接洽了 3 家公司，Neeva 已被數據庫軟件提供商 Snowflake 收購……

AI 成本太高，包括 Perplexity 在內，多家明星創業公司尋求出售

花旗降小鵬汽車目標價至 28.3 港元，維持沽售評級。花旗發表報告指，小鵬汽車首財季銷量低於預期，訂單不活躍，採用不可持續的推量策略。該行下調了小鵬汽車今年和明年的銷售預測和平均售價預測，將毛利率下調至 6.5% 及 9.2%，上調淨虧損預測。H 股目標價下調至 28.3 港元。

花旗降小鵬汽車目標價至 28.3 港元 維持沽售評級

1 月份加密公司融資總額約 6.8 億美元，同比下降 27%。香港對 WorldCoin 涉嫌違規收集客户虹膜資料展開調查。FTX 律師表示 FTX 放棄重啓加密交易所，但將全額償還債權人。貝萊德計劃將比特幣現貨 ETF 的廣告投放到建築物外牆。加密行業已為 2024 年美國大選籌集超過 8500 萬美元資金。灰度 GBTC 1 月 31 日比特幣持倉減少 5086 枚。Celsius 退出破產流程，向債權人分配超 30 億美元加密貨幣和法幣。貝萊德的比特幣現貨 ETF 單日淨流入近 3 億美元，佔當日總淨流入的 64%。北京產權交易所聲明從未開展過任何形式的加密貨幣、虛擬貨幣等交易業務。美國所有比特幣現貨 ETF 第 13 個交易日資金淨流入達 2.47 億美元。

每日數字貨幣動態匯總

1 月份標普成份公司舉行的所有電話會議中，有高達 38% 的業績會議談及 “人工智能” 一詞，比一季度佔比還高！然而，這些公司給出的 AI 產品創收預期已經令投資者感到些許失望。

AI 仍是美股財報季最熱話題！ 但是……

“如果股票多頭原本預期 3 月份會降息的話，那麼鮑威爾似乎已經關上了這扇門。” 而且，美國區域銀行危機恐慌重燃的影響力，似乎並不比美聯儲決議弱。

近 1 年來美股最慘議息日！美聯儲究竟釋放了什麼信號？

美國基金公司新推 ETF，目標是從美股 “七巨頭” 未來增長中獲利。新推出的基金將投資於蘋果、微軟、Alphabet、Meta Platforms、特斯拉、亞馬遜和 Nvidia 等七支股票各自的 YieldMax 單股 ETF，採用備兑看漲期權策略。去年，由七巨頭主導的納斯達克綜合指數漲幅超過 110%。這是首支以七巨頭為標的的 ETF，引起了投資者的關注。目前，這支基金的管理資產已經達到了 7,300 萬美元。

美國基金公司熱衷於新推 ETF，期待分享 “七巨頭” 漲勢收益

恒生科技指數漲 3%，嗶哩嗶哩漲超 6% 領漲成分股，恒指漲幅擴大至 1.27%。

Meta 將在週四盤後發佈其第四季度財報，市場正試圖評估 Temu 和 Shein 的廣告投放對 Meta 的總體營收有多大貢獻，並且正在考慮這種增長在未來是否可持續。

財報前瞻 | Temu 和 Shein 將撼動 Meta 營收格局？

中鋁國際盤初一度漲超 14%，截至發稿，漲 8.42%，報 2.06 港元，成交額 4310.44 萬港元。消息面上，國務院國資委此前表示將全面推開中央企業控股上市公司市值考核。廣發證券認為，短期來看，主要路徑有運用增持、回購等手段穩定市場預期；中長期來看，分紅、股權激勵、員工持股計劃等手段能夠形成市值的長期激勵。央企中長期重估的驅動力主要來自提高央企上市公司質量和投資引導。建議關注低估值、股息率穩定高、現金流穩定、槓桿不高的央企。中鋁國際近期發佈 2023 年主要經營數據公告，得益於公司優化產業結構，中高端裝備業務快速增長，全年裝備製造板塊新籤合同 823 個，新籤合同額 35.82 億元，同比增長 62%。此外，公司披露 2023 年業績，預計其 2023 年度實現歸母淨虧損 25 億-28 億元，同比轉盈為虧。主要由於合同資產減值準備和其他減值準備影響，以及受到處置非主責主業子企業及低效無效資產影響。

港股異動 | 中鋁國際盤初一度漲超 14% 政策利好疊加 公司裝備製造板塊快速增長

嗶哩嗶哩-W 股票反彈超過 4%，機構預計公司第四季度營收將同比增加至 63 億元人民幣。公司與手辦模型展 Wonder Festival (WF) 主辦方達成合作，獲得中國區獨家主辦權。富瑞預計全年淨營業額將達到 225 億-235 億元人民幣，目標價為 172 港元。預計嗶哩嗶哩第四季度營收將同比增加 3%，網絡遊戲收入預計增加約 10% 至 11 億元人民幣，VAS 同比增加 18%，線上廣告收入升 25%。

理解市場 | 嗶哩嗶哩-W 為何反彈超 4%？

1 月財新中國製造業 PMI 錄得 50.8，與上月持平，連續三個月高於榮枯線。

中國 1 月財新制造業 PMI 50.8，連續三個月擴張

2024 年 1 月，中國 TOP100 房地產企業拿地總額為 856 億元，同比增長 44.8%。這主要是因為 2023 年 1 月供應量回落，企業拿地基數較小，以及 2023 年 10 月以來 22 個城市陸續取消土地限價，帶動土地熱度回升，房企拿地意願恢復。

機構：1 月 TOP100 房企拿地總額同比大幅增長超 44%

* 大摩相信藥明合聯股價 30 日內將升

中國 1 月財新制造業 PMI 50.8，前值 50.8。

港股科網股走強，嗶哩嗶哩漲超 5%，快手漲近 3%，美團、百度等跟漲。

港股汽車股回彈造好，理想汽車漲近 4%，小鵬汽車漲超 2%，零跑汽車、吉利汽車等跟漲。

亞洲股市下跌，美國國債持穩，美聯儲淡化 3 月降息預期。紐約社區銀行暴跌引發對美國地區性銀行的擔憂。隔夜美股創下逾四個月最大跌幅，科技股領跌。澳大利亞和日本股市下跌，美股期指小幅走高。10 年期美國國債收益率下跌 12 個基點，對地區銀行的新擔憂加劇了對經濟的憂慮。

亞市早盤：亞洲股市下跌 美聯儲淡化 3 月降息預期

高盛將美聯儲首次降息時間的預期從 3 月份推遲到 5 月份，但仍然預計 2024 年有 5 次降息。

高盛：將美聯儲首次降息時間的預期推後至 5 月份

種種跡象均暗示流動性風險可能會在接下來集中爆發，鮑威爾表示將於 3 月開始深入討論資產負債表問題。

硅谷銀行一週年還沒到，美國又有小銀行崩了，美聯儲 “三月大戲” 預演？

1 月份，銀行股表現強勁，中證銀行指數大漲 6.33%，中信銀行更是領跑銀行股漲幅達到 18%。市場人士認為，去年末市場悲觀情緒過度，影響了銀行股表現，但隨着新年的到來以及提振經濟的舉措出台，銀行股走強符合預期。股份制銀行的漲勢與市場低風險偏好有關，投資者更傾向於低估值、高股息的銀行。

1 月，銀行股發生了什麼？

美聯儲暗示不會很快行動，鮑威爾稱 3 月不太會降息。特斯拉計劃在內華達州新開電池工廠。網易首款鴻蒙原生遊戲《倩女幽魂》手游完成開發。華為與江淮合作首車為百萬元級轎車。沃爾瑪門店戰略大轉彎，計劃 5 年內猛增門店數量。新東方及俞敏洪承諾以市價購買合計 7 億港元東方甄選股份。藥明合聯預期 2023 年銷售收入翻番。

早餐 | 美聯儲重創 3 月降息預期，美股三大指數創年內最大單日跌幅

彭博彙編數據顯示，安踏旗下亞瑪芬體育通過美國 IPO 募資 13 億美元，創 2023 年 9 月份德國製鞋公司 Birkenstock Holdings Plc.美國 IPO 以來最大規模的 IPO——當時募資 14.8 億美元。

亞瑪芬體育通過美國 IPO 融資 13 億美元，創 9 月以來最大規模 IPO

美國地區銀行指數收跌 6%，創去年 3 月硅谷銀行倒閉以來最大跌幅。紐約社區銀行（NYCB）收跌近 38%，創上市以來最大跌幅，主因四季度意外報虧，且宣佈股息猛砍超三分之二。

理解市場 | 盤中暴跌超 40%！硅谷銀行危機捲土重來？

美聯儲如期繼續按兵不動，本次聲明刪除了暗示未來進一步加息的措辭，稱聯儲預計，在對通脹降至目標更有信心以前，不適合降息。聲明還刪除評價銀行系統健全、稱金融環境收緊可能影響經濟的言論，新增表述就業和通脹目標的風險更趨平衡。本次將經濟的評價由較三季度放緩改稱穩健擴張，重申縮表繼續按計劃進行。 “新美聯儲通訊社” 稱，聯儲刪除了半年來一直保留加息可能性的指引，新指引有靈活性，同時暗示，改變指引不意味着降息近在咫尺。

給近期降息潑冷水！美聯儲敞開降息大門，但暗示不會很快行動

明星科技股盤前大跌，AMD 跌 7%，谷歌跌超 5%，英偉達、特斯拉、Meta、亞馬遜跌超 2%，微軟跌超 1%，蘋果跌不足 1%；中概股小鵬跌近 4%，京東、蔚來、嗶哩嗶哩跌超 2%，阿里、拼多多、理想、網易、百度跌超 1%。

美股盤前 | AMD、谷歌領跌科技股！市場聚焦今夜美聯儲利率決議

傳奇期權交易大師 Tony Saliba，他是一位期權交易領域的 “怪傑”，利用 “一手” 期權小單成就千萬財富！

人物 | 連續 70 個月賺超 10 萬美元，期權大師 Saliba 的絕招

伯恩斯坦將阿里巴巴目標價從 93 美元下調至 85 美元。中銀國際將騰訊目標價由 418 港元下調至 407 港元。美銀將特斯拉目標價由 290 美元降至 280 美元。華泰證券將美團目標價下調 24.35% 至 125.2 港元。

評級速睇 | 阿里、騰訊、特斯拉、京東、美團、快手目標價均被下調！

世界黃金協會稱，降息預期、場外交易熱潮以及央行購金潮，有望抵消黃金 ETF 的疲軟，為金價提供強勁的上漲空間，每盎司金價有望達到 2200 美元或更高。

世界黃金協會：在央行購買支撐下，2024 年黃金有望續創歷史新高

科技股盤前紛紛下跌，AMD 跌超 7%，谷歌跌超 5%。

WSB 熱議股｜AMD、谷歌帶崩科技股

隔夜交易最火爆的前七張合約都是特斯拉：2 月 2 日到期、執行價 200 美元和 195 美元的特斯拉 call 分別成交超 17 萬張和 15 萬張，執行價 190 美元的特斯拉 put 成交 10 萬張！

美股期權 | AMD、英偉達成交暴漲！特斯拉七張合約爆火

華爾街認為，美聯儲可能不會在本次利率決議上發出明確的降息信號。此外，美聯儲是否會討論何時縮減 QT，以及 FOMC 票委 “大換血” 均備受市場關注。

前瞻 | 今夜，美聯儲 “按兵不動” 幾成定局！

最高法、最高檢聯合發佈《關於執行〈中華人民共和國刑法〉確定罪名的補充規定》。從最高檢瞭解到，《補充規定》根據刑法修正案，修改調整 1 個罪名，即將 “徇私舞弊低價折股、出售國有資產罪” 調整為 “徇私舞弊低價折股、出售公司、企業資產罪”。

“兩高” 修改調整一項罪名：“賤賣” 公司、企業資產也將入罪

花旗集團正式宣佈任命陸烜為花旗中國總裁

摩根大通指出，美股大盤漲幅依託少數超級權重股，給 2024 年的股市帶來明顯的風險。

摩根大通：當下和 2000 年科網泡沫相似度比你想的高得多

2024 年，機器人領域迎來大爆發，受到全球關注。2023 年底，人形機器人公司優必選上市，引發了機器人領域的熱潮。斯坦福團隊的 Mobile ALOHA 機器人能夠自主炒菜、擦桌子、按電梯，成功率高達 90%。越來越多的機器人公司朝着通用型機器人的目標研發，利用大模型技術使機器人具備更深入的智能。2024 年將會是人形機器人真正走向市場的一年。

2024 年的機器人，下一個 ChatGPT

房屋局局長何永賢表示，留意有建議要求政府全面「撤辣」，但強調目前的「減辣」措施是經過政府審慎評估整體經濟及市場下作出最務實的安排。

立法會三讀通過樓市「減辣」措施

“木頭姐” 凱茜·伍德的方舟投資管理公司週二暫停購買自己的現貨比特幣 ETF，即 Ark 21Shares 比特幣 ETF。自 1 月 18 日以來，該基金一直在買入這隻 ETF。自 1 月 11 日首日交易以來， ARKB 已下跌約 6.74%。

“木頭姐” 暫停購買自家比特幣 ETF

諾和諾德放榜，全年淨利為 836.8 億丹麥克朗，同比增長 51%。

一針瘦 15 斤！減肥神藥公司諾德大賺 836 億

2023 全年三星營收、營業利潤基本符合預期，四季度營業利潤大跌 85% 至 08 年金融危機水平，預計今年芯片業務在一季度扭虧為盈。

終端需求低迷，三星芯片業務 Q4 淨利潤驟降 74%，但未來芯片需求看好

德銀推薦了兩隻高股息的美股，Omega Healthcare Investors 和 American Campus Communities。這兩隻股票在未來一年有較大上漲潛力，股息收益率至少達到 9%。Omega Healthcare Investors 是一家房地產投資信託基金，專注於醫療保健設施的租賃和管理。American Campus Communities 則是一家專注於大學生宿舍的房地產投資信託基金。這些股票的推薦來自德意志銀行的 Omotayo Okusanya。

股息投資者看過來！德銀：這兩隻高股息美股值得關注

曾準確預測 1987 年美股崩盤的波浪理論大師普雷切特認為，當前美股市場狀況與 1929 年華爾街股災前類似，如果出現 30% 的回調不會讓他感到意外。什麼跡象值得擔憂？

可能暴跌 30%！為什麼美股又危險了？

市場最耀眼明星可能換一批股票

董承非：房地產大概率 2024 年見底，小盤股未來可能最耀眼

據媒體報道，Meta 高管告訴 Reality Labs 部門的員工，公司將停止為未來的 AR 設備開發 “增強功能”。

有了 “新歡” AI，Meta 正在拋棄元宇宙

小米汽車首款車 SU7 將於 2 月中下旬正式進入 SOP 階段，啓動批量生產。SOP 後首月，即 3 月產量計劃在 2000 輛左右，並且有望在 2024 年中完成產能爬坡，7 月產量可達萬輛以上。

小米汽車計劃 2 月量產，預計 7 月可月產萬輛

小米汽車計劃 2 月量產，3 月產量計劃在 2000 輛左右，預計 7 月可月產萬輛！分析稱，2000 多輛的月產量，在 SOP 的初步階段屬於正常水準，有把握、不激進。

小米汽車最新消息來了！

交銀國際認為，2024 年新能源乘用車市場將會是更卷的一年。該行認為小鵬難以獨善其身，毛利轉正可能不及市場預期。

理解市場 | 小鵬汽車-W 為何跌近 6%？

舜宇光學科技港股跌幅進一步擴大至 15%，領跌恒指成分股，刷新 2017 年以來新低，成交額達 7.7 億港元。