長三角、珠三角、京津冀三大城市羣中，誰的上市公司 ESG 信息披露水平最高？中國環境記協、北京化工大學 2…

可持續專欄 | 三大城市羣 ESG 信披 PK：長三角竟然墊底？

被排除在 AI 主題之外，2024 年收入可能零增長……投資者對特斯拉未來表現盡顯悲觀。

大摩：對特斯拉未來六個月股價表現，機構股東都很悲觀

分析指出，在 MSCI 調整之後，可能會有高達 12 億美元的被動外國資金流入印度標準股和小盤股指數。

18.2%！MSCI 新興市場指數印度權重創新高，過去三年翻倍

2024，歡迎來到性價比時代。年輕消費者們追求性價比的眼光一旦定型，一些品牌過去被品質生活、消費升級包裝出來的華麗外殼，很容易一擊就碎。勝出的「性價比之王」們，憑藉着高超的供應鏈管理藝術，和深刻的人性洞察，在消費下沉年代，打出了一手好牌。咖啡品牌瑞幸以 9.9 元的價格推出促銷活動，成為消費者追捧的對象。這場「性價比之戰」還在繼續，許多咖啡品牌試圖在低價、高品質、充分供給的「不可能三角」中尋找黃金分割點，但只有瑞幸成功。

2024，歡迎來到性價比時代

比特幣概念股多數高開，截至發稿，OSL 集團漲 10.43%，報 9 港元；新火科技控股漲 6.84%，報 2.5 港元；美圖公司漲 2.04%，報 2.5 港元。消息面上，週三，比特幣再度上漲，盤中一度突破 5.2 萬美元，刷新兩年多高點，CoinGecko 的數據顯示，比特幣今年迄今 22% 的漲幅使其市值自 2021 年 12 月以來首次突破 1 萬億美元。財經金融博客 Zerohedge 的評論指出，比特幣的市值已經超過了特斯拉、台積電等多家全球知名公司，成為全球第十大最有價值的資產。這一成就標誌着比特幣及其背後的區塊鏈技術在全球金融市場中的地位日益重要。

港股異動 | 比特幣一度突破 5.2 萬美元 OSL 集團高開逾 10% 新火科技控股高開近 7%

截至發稿，OSL 集團漲 10.43%、新火科技控股漲 6.84%。消息方面，比特幣一度向上觸及 52000 美元/枚。根據報價平台 CoinMarketCap 統計，全球比特幣流通總市值重上 1 萬億美元，是 2021 年底以來首次。

港股數字貨幣概念股大漲 OLS 集團漲超 10%

比特幣價格突破 51000 美元，成為全球第十大最有價值資產。2022 年比特幣經歷了劇烈波動，但在 2023 年逐漸復甦，顯示出緩慢而穩定的增長態勢。比特幣價格上升受到了比特幣交易所交易基金 (ETF) 的需求和比特幣減半事件預期的推動。比特幣市值超過了特斯拉、台積電等多家全球知名公司，整個加密貨幣市場總價值接近 2 萬億美元。比特幣的強勁表現也帶動了其他加密貨幣價格上漲。

比特幣突破 51000 美元 成全球第十大最有價值資產

納指漲超 1%，道指告別本月內低位。七大科技股中蘋果獨跌，英偉達漲近 2.5%，本週第二日收創歷史新高；AI 概念 “妖股” SMCI 漲 11%，八日連創歷史新高；財報後 Lyft 漲 35%。中概股指漲超 3%，比特幣礦機巨頭嘉楠科技漲超 20%，蔚來和小鵬汽車漲超 5%，京東、B 站漲超 4%。英國 CPI 意外未加快增長，兩年期英債收益率降超 10 個基點。兩年期美債收益率一度較兩月高位回落逾 10 個基點。美元指數連創三個月新高後回落；日元暫別三個月低位但未收復 150；離岸人民幣創近三個月新低後收復 7.23，一度漲超百點。比特幣盤中拉昇超 3000 美元，又創兩年多新高，市值兩年多來首次超 1 萬億美元。美油盤中漲超 1% 後轉跌，終結七連漲，跌落逾兩週高位；美國天然氣六日連創三年多新低，盤中跌近 6%。黃金五連跌，收創兩月新低。倫錫止步六連陽，倫銅回落，跌向近三個月低位，倫鎳三連漲至兩週高位。

慘跌次日美股反彈，英偉達重上歷史新高、市值超谷歌，中概本週二度跑贏大盤，比特幣衝向 5.2 萬美元

不過，蘋果仍然是第一大重倉股，在披露持有資產中佔比為 50%，其他重倉股包括美國銀行、美國運通、可口可樂、雪佛龍，並增持能源股。該公司連續第二個季度保留秘密持倉，有媒體猜測伯克希爾可能大舉買入金融股。此外，伯克希爾上季度清倉了家居建造商 DR Horton 的股票。

伯克希爾四季度減持蘋果 增持能源股 “神秘新進持倉” 再出現

美股三大指數集體收漲，道指漲 0.39%，納指漲 1.3%，標普 500 指數漲 0.96%。比特幣一度攀升至 52000 美元，區塊鏈概念股大漲，嘉楠科技漲超 30%，Marathon Digital 漲逾 14%，Riot Platforms 漲近 14%，MicroStrategy 漲逾 12%。半導體板塊走高，ARM 漲超 5%，AMD 漲逾 4%，英偉達漲超 2%。

Michael Burry 旗下的 Scion 資產管理公司四季度增持阿里巴巴 2.5 萬股、至 7.5 萬股，市值為 581 萬美元；增持京東 7.5 萬股、至 20 萬股，市值為 578 萬美元。阿里和京東也是加拿大最大養老基金 CPPIB 去年第四季度新買入標的。

阿里巴巴獲 “大空頭” 增持至頭號重倉，加拿大最大養老基金也進場

扎克伯格王婆賣瓜顯示出蘋果與 Meta 在混合現實設備領域日益激烈的競爭。小扎表示，Quest 頭盔 “更加舒適”，其沉浸式內容庫更深，視野更寬，手部跟蹤更準確，屏幕更亮，而 Vision Pro 屏幕分辨率更高，其眼動追蹤也 “非常好”。

扎克伯格 Vision Pro 親測來了！Quest 3 更好，性價比更高

比特幣在加密貨幣市場廣泛地反彈中攀升至逾 52000 美元，第二大加密貨幣以太幣回到近兩年前穩定幣 TerraUSD 暴跌前的水平。CoinGecko 的數據顯示，比特幣今年迄今 22% 的漲幅使其市值自 2021 年 12 月以來首次突破 1 萬億美元。

加密貨幣市場普漲 比特幣市值重返 1 萬億美元

比特幣概念股走高，Coinbase 漲超 12%。同時，Riot Platforms 漲超 9%，Marathon Digital 漲超 14%，嘉楠科技漲超 19%。比特幣價格觸及 52000 美元/枚，日內漲幅為 5.01%。

美股異動 | 比特幣概念股走高 Coinbase 漲超 12%

比特幣向上觸及 52000 美元/枚，日內漲 5.01%。

標普指數高開 0.5%，部分抹除了美國 CPI 發佈日的跌幅。英偉達與日本軟銀集團將聯合成立一個名為 “AI-RAN 聯盟” 的新行業協會，旨在推動移動通信基站分散人工智能處理技術的實用化。亞馬遜創始人貝佐斯再次減持亞馬遜股票，總額達 21 億美元。谷歌的自動駕駛子公司 Waymo 首次發出召回通知。特斯拉將美國 Model 3 長續航版提價至 47490 美元。優步宣佈歷史上首次股票回購計劃，擬回購至多 70 億美元股票。Lyft 對 2024 年業績展望澄清，預計調整後 EBITDA 利潤率將提高 50 個基點。比特幣市值再次突破 1 萬億美元關口。

標普高開 0.5%，部分地抹除美國 CPI 發佈日的跌幅

AI 加持下，微軟雲業務規模已達亞馬遜雲的四分之三，雲業務最新季度收入增速為亞馬遜的兩倍。

AI 定勝負？微軟雲 Azure 規模 “快速趕上” 亞馬遜雲 AWS

歐洲股市正在崛起，"八巨頭"成為績優股，佔據市場主導地位。這些股票具有強勁的盈利增長、低波動性和穩健的資產負債表。與美股"七姐妹"相比，"八巨頭"的整體波動性更低，表現更優異。這些股票包括葛蘭素史克、羅氏、ASML、雀巢、諾華、諾和諾德、歐萊雅、LVMH、阿斯利康、SAP 和賽諾菲。高盛預計，到 2025 年，歐洲斯托克 600 指數幾乎所有的增長都將來自"八巨頭"。這意味着歐洲股市有望繼續實現增長。

美股 “七姐妹” 夠牛嗎？認識下更猛的歐股 “八巨頭”

每個國家都應該自主控制其 AI 基礎設施，然後買更多的英偉達芯片？

超越亞馬遜後，英偉達市值距離谷歌 “一步之遙”，老黃鼓吹 “國家 AI”

路透 2 月 14 日-* 埃隆·馬斯克邀請中國供應商到墨西哥，在特斯拉上海工廠複製當地供應鏈 -- 彭博新聞

埃隆·馬斯克邀請中國供應商前往墨西哥在特斯拉上海工廠複製當地供應鏈 -- 彭博新聞

CoinGecko 數據顯示，隨着比特幣和以太坊走高，比特幣市值重回 1 萬億美元上方，加密貨幣總市值重回 2 萬億美元上方。

加密總市值重回 2 萬億美元上方

比特幣站上 51000 美元/枚，續創 2021 年 12 月以來新高，日內漲 2.98%。以太坊現漲 3%，報 2718 美元/枚。

印度總理莫迪：需要全球協議來應對人工智能、加密貨幣和網絡犯罪。

比特幣向上觸及 50000 美元/枚，日內漲 0.96%。

智通財經 APP 數據顯示，截止 2 月 14 日收盤，有 27 只股票創 52 周新高，其中香港資源控股、美高梅中國、燕之屋創高率位於前 3 位，分別為 36.78%、8.01%、5.61%。另外有 126 只股票創 52 周新低，其中華南城、森浩集團、亞東集團創低率位於前三位，分別為-47.64%、-19.35%、-18.45%。

智通港股 52 周新高、新低統計 |2 月 14 日

美國 1 月通脹數據超預期，擾亂了大多數市場，但比特幣卻未受影響。比特幣價格接近兩年多來的最高水平，並且幾乎沒有變化。比特幣受到現貨比特幣 ETF 和即將實施的比特幣 “減半” 等因素的支撐，投資者對其價格保持樂觀。儘管市場風險情緒惡化，但比特幣表現出了彈性。但一些技術分析顯示，比特幣可能會暫時回落。比特幣價格預計將在比特幣 “減半” 前短暫停止上漲。

美國 1 月通脹數據超預期擾亂多數市場 但比特幣除外

TCL 中環收購 Maxeon 浮虧達 21 億，美股暴跌，光伏板塊跌幅高達 5%。美國 1 月 CPI 增長 3.1%，未達預期，打壓了市場對降息的預期，對光伏特別是户用光伏是重大利空。美國通脹高於預期，給美聯儲的降息之路蒙上陰影，可能延遲降息。

美股暴跌，光伏首當其衝！TCL 中環還有一個 21 億的雷？

微軟 Office AI 試用評價：有用，但不值這個價！

最受關注的 AI 應用，不及預期？

老牌 PE 巨頭們計劃在 2024 年加大募資和投資，因為他們認為 2023 年已經是週期性底部。2023 年全球 PE 市場表現慘淡，黑石、KKR、凱雷等公司的財務數據都出現下滑。然而，隨着 2024 年的到來，樂觀情緒開始增加，這些公司計劃擴大團隊人數並加快募資節奏。黑石 2023 年的可分配收益同比下滑 24%，KKR 的税後可分配收益同比下降 13%。雖然退出導致收入下滑，但由於 AUM 增長，管理費收入有所增長。黑石的管理費收入同比增長 6%，達到 66.6 億美元，KKR 的管理費收入同比增長 14%，達到 30.3 億美元。

老牌 PE 巨頭們，今年準備大幹一場

Robinhood 公佈了 2023 年第四季度及全年財務業績，Q4 營收和利潤均超出市場預期，股價盤後漲超 10%。Q4 營收為 4.71 億美元，同比增長 23.96%，淨利潤為 3000 萬美元，攤薄後每股收益為 0.03 美元。受生息資產增長和短期利率上升的推動，淨利息收入同比增長 41%。基於交易的收入同比增長 8%，加密貨幣和股票業務推動增長。月活躍用户同比下降 4%，黃金訂閲用户同比增長 25%。截至 2023 年第三季度末，Robinhood 淨存款為 46 億美元，託管資產同比增長 65%。

RobinhoodQ4 營收、利潤均超預期 盤後漲超 10%

四大行和其他銀行陸續推動房地產項目融資落地，對接了 2700 多個項目，審批貸款近 400 億元。建設銀行已對接 2000 多個項目，審批待投放金額 200 多億元。中國銀行已推進超過 110 個項目的審批工作，合計金額約 550 億元。農業銀行也表示將支持房地產項目融資。這些舉措有助於滿足房地產企業的合理融資需求，維護購房者的權益，提振房地產市場信心，促進房地產行業平穩健康發展。

響應 “地產白名單”，四大行陸續曬進度表

蘋果公司最近推出的售價近 4000 美元的 Vision Pro 遭遇退貨潮，谷歌搜索顯示 “退貨 Apple Vision” 的搜索量激增。用户退貨的原因包括產品重、對眼睛不好、容易引起頭疼以及缺乏實用的應用程序。Vision Pro 的體積過大，不便攜。有用户表示會等待下一代產品。

正式發售不到兩週，“退貨蘋果 Vision Pro” 的搜索激增！

比特幣在 5 萬美元上方的漲勢逆轉，原因是 1 月份美國消費者價格指數的發佈超出了預期，導致整個金融市場疲軟。比特幣對這一消息的反應是立即的，失去了 5 萬美元的支撐，跌至近 48,400 美元的低點。比特幣 4 月減半的臨近也是一個影響因素，極大地影響了市場的整體情緒和價格飆升。

比特幣漲勢在美 CPI 報告後停滯

美國堪薩斯州一家去年 7 月倒閉的銀行在破產前不久，從聯邦住房貸款銀行系統提取了 2100 萬美元，其 CEO 被控在該行破產前挪用資金購買加密貨幣，該銀行前首席執行官 Shan Hanes 已被美國司法部指控從該行挪用 4710 萬美元來為一個 “殺豬盤” 騙局付錢。此事震動了堪薩斯州西南部的 Elkhart 社區，導致了一系列地區銀行倒閉的事件，並導致 FDIC 的保險基金再次受損。

美國一地區銀行深陷騙局引連鎖反應，關鍵詞：破產前從聯邦提款、殺豬盤、比特幣

比特幣向下觸及 48500 美元/枚，24 小時內跌 2.9%。

比特幣向下觸及 49000 美元/枚，日內跌 1.76%。

2023 年，HBM 平均售價 “逆勢暴漲” 500%。2024 年，HBM 依舊 “狀態火熱”，帶動產業鏈公司股價 “水漲船高”。

HBM 產業鏈，爆了！

Arm 股價連續大漲超過 90%，預計第四財季收入將達到歷史新高，AI 浪潮推動了 Arm 的發展。軟銀也公佈了 2024 財年第三季度財報，首次實現季度盈利，軟銀股價上漲近 30%。

Arm，能救軟銀？

硅谷風險投資公司 Founders Fund 再次投資比特幣和以太坊，表明硅谷對加密貨幣市場的關注重新回升。該公司此前曾投資過比特幣，但在 2022 年加密市場崩盤時清空了持倉。此次投資標誌着機構投資者重返代幣投資的趨勢，並預示着加密市場的復甦。Founders Fund 是一家知名的風險投資公司，管理着超過 120 億美元的資產。該公司的創始人彼得·蒂爾也是比特幣的支持者。

硅谷再掀加密貨幣投資熱潮？傳 Founders Fund 豪投 2 億美元押注比特幣和以太坊

當前，Arm 市盈率達到英偉達市盈率的 3 倍，而投資者仍在持續追高短期看漲期權。分析認為，流通盤極小是股價飆漲的重要推手，僅有約 5% 的 Arm 股票在市場上流通。

三天翻倍！Arm 被炒成 “英偉達第二”？

外資出手！外資將有新動作，可能對 A 股市場產生影響。MSCI 宣佈 2024 年 2 月份的季度指數評審結果，新納入 4 只 A 股標的，包括招商公路、華大智造、美的集團和三星醫療。這是美的集團重新被 MSCI 納入旗艦指數，時隔 1 年。根據 MSCI 的規定，個股被 “買爆” 後，一般經過一年觀察期可考慮重新納入。同時，MSCI 還對其他指數系列進行了新增和剔除。這次調整結果將於 2024 年 2 月 29 日收盤後生效。

外資出手！緊盯這天，或有異動

市場消息：由億萬富翁彼得•蒂爾共同創立的風險投資公司 Founders Fund 去年購買了 2 億美元的比特幣和以太坊。

今年電商巨頭還要拼低價，價格戰愈演愈烈。京東通過春晚送出實物好禮和紅包，並舉行除夕特別直播，訂單量突破百萬單。傳統電商在拼多多和抖音等新勢力的衝擊下，逐漸失去市場份額，開始將低價放在首位。電商行業的低價之爭早已開始，劉強東和馬雲的歸來帶動了一輪低價爭奪。京東和阿里都做出了以低價為導向的戰略轉變，直指拼多多。市場將培育出新商業模式，未來發展仍具不確定性。

今年電商巨頭還要拼低價

標普納指止步四連漲，道指反彈至歷史新高。芯片股指盤中轉跌，跌落歷史高位，英偉達盤中漲超 3%、市值曾超越亞馬遜，後一度轉跌；Arm 早盤漲超 40% 後收漲 29%。歐洲芯片股 ASML 八日連創歷史新高。AI 概念股 C3.ai 漲超 9%、SMIC 漲超 4%；中概股指收漲超 2%，小鵬汽車漲近 4%，拼多多、B 站漲超 3%，蔚來、京東漲超 2%，比特幣礦機巨頭嘉楠科技漲近 17%。消費者中期通脹預期創紀錄新低公佈後，兩年期美債收益率逼近 12 月美聯儲會議以來高位，後轉降；美元指數靠近三個月高位，後曾轉跌。離岸人民幣盤中失守 7.22 創逾三週新低，後曾回漲超百點。比特幣盤中拉昇超 2000 美元，兩年多來首次盤中突破 5 萬美元。美油六連陽，創近兩週新高及五個月最長連漲日；布油止步五連陽。黃金三連跌至兩週低位。倫錫漲超 3% 至半年新高，倫銅倫鋅止住三連跌。

CPI 前夕芯片股漲勢暫歇，標普暫別紀錄高位，英偉達仍收創新高，中概龍年開門紅

Diamondback Energy 若完成收購美國頁岩油主要產區二疊紀盆地的油氣巨頭 Endeavor Energy，將誕生價值超過 500 億美元、僅次於埃克森美孚和雪佛龍的全球第三大油氣生產商。去年 10 月埃克森美孚和雪佛龍先後官宣 595 億美元和 530 億美元的超級併購，均涉及收購美國二疊紀盆地相關資產。

260 億美元巨無霸收購來了！全球第三大油氣巨頭將問世

據福布斯數據，週一美股盤中，英偉達市值一日連超亞馬遜、谷歌母公司 Alphabet 兩巨頭，超過 1.82 萬億美元，在科技巨頭中僅次於微軟和蘋果。不過據彭博彙編的數據，英偉達市值尚未超過谷歌，只是超過了亞馬遜。週一美股下午盤，英偉達回吐約 3.5% 的漲幅，轉而下跌 1.1%。

英偉達盤中漲 3.5%，市值超過亞馬遜，此後回吐漲幅轉跌

Arm 上週公佈的火爆業績刺激該公司股價持續大漲，過去三個交易日已經接近翻倍。該公司此前表示，人工智能需求大增支撐了上季度的業績。

Arm 股價又猛拉，單日暴漲 42%！分析師：AI 狂潮推動

比特幣在兩年多的時間裏首次躍升至 5 萬美元，得益於比特幣 ETF 在美國的上市表現創紀錄。美國批准交易所交易基金可以直接持有比特幣，促使更多人接受比特幣，推動了比特幣的最新漲勢。加密貨幣對沖基金 AltTab Capital 表示，近期低迷主要是由於灰度的資金外流，但現在資金流出已經放緩，淨流入正在回升。

ETF 復興推動比特幣站上 5 萬美元

比特幣漲至 4.9 萬美元，創 2021 年 12 月份以來新高。

能源公司 Diamondback Energy 漲 5.9%，該公司將以 260 億美元收購 Endeavor。谷歌 A 跌 0.3%，該公司承諾提供 2500 萬歐元幫助歐洲民眾學習使用人工智能 (AI)。英偉達漲 0.6%，該公司進軍數據中心芯片定製業務，挑戰博通。