沙特阿美計劃最早於週日啓動籌資超過 100 億美元的二次股票發行，吸引了中東和歐洲投資者的興趣。沙特政府將在下週四之前進行詢價程序。沙特阿美股價已下跌約 11%，股票發行是該公司自五年前首次公開募股以來規模最大的一次。沙特阿美市值為 1.88 萬億美元，為全球最有價值石油公司之一。

籌資規模或超百億美元！ 沙特阿美二次股票發行最早週日啓動

美國科羅拉多州禁止蘋果公司的 “零件配對” 做法，將 “維修權” 立法納入該州法律，以保護消費者利益。此前，俄勒岡州也出台了類似的禁令，該禁令將於 2025 年 1 月起生效。科羅拉多州成為美國維修權利最廣泛的州之一，該法律將減少用户維修費用並降低電子產品浪費。蘋果公司一直反對 “維修權” 立法，但俄勒岡州和科羅拉多州等其他州可能會效仿這一做法，迫使蘋果等公司放棄 “零件配對”。

利好消費者：美國兩州禁止蘋果 “零件配對” 做法

首例中國消費者訴蘋果反壟斷案一審宣判：法院駁回訴請，認定蘋果未濫用市場支配地位。原告對 30% 的 “蘋果税” 不滿，要求停止收取高價行為和強制使用蘋果支付系統。雖然全球各界不滿該税，但目前僅有歐盟要求蘋果開放第三方應用安裝路徑。

首例中國消費者訴蘋果反壟斷案一審宣判：駁回訴請 蘋果未濫用市場支配地位

自媒體博主"折騰的老貓"公開向小米道歉，承認之前發佈的針對小米的不實言論給公司造成了嚴重的負面影響。小米公關負責人王化表示希望今年能夠有更多成果。

自媒體污衊小米公開道歉：王化點贊法務團隊 希望今年有更多成果

美股財報季結果還不錯，只是 “還沒有好到讓你想一直買看漲期權的程度”。投資者幾乎不願意為短期合約買單，儘管一旦股市走高，短期合約就會帶來回報。

美股本輪漲勢最好時光即將結束？

小鵬汽車在 520 AI DAY 上推出了 “AI 代駕” 功能，通過 AI 自主學習能力，可以生成定製的智駕路線。AI 代駕可以學習用户的駕駛習慣和風格，提供個性化的智駕體驗。AI 代駕與 XNGP 相輔相成，XNGP 是所有用户共同訓練的 AI 司機，而 AI 代駕是每個用户單獨訓練的 AI 司機。AI 代駕和 XNGP 目前的覆蓋範圍有所不同。

小鵬汽車：AI 代駕支持 10 條路線，XNGP 三季度全國通行

蘋果將於 6 月 20 日上市售價 699 元的 Beats Solo Buds 真無線耳機。這款耳機採用了最小巧的外形設計，具有舒適的人體工學設計和優質音頻性能。耳塞套尺寸可以根據不同耳形進行調整，提供舒適度和降噪效果。每隻耳塞都配有定製的麥克風和高保真音效。耳機電池續航時間長達 18 小時，支持快速充電技術。此外，耳機還具有可自定義功能和廣泛覆蓋範圍的藍牙技術。售價 699 元，有四款顏色可選。

蘋果 Beats Solo Buds 真無線耳機將於 6 月 20 日上市，售價 699 元

英偉達股價週二大漲，可能與馬斯克 xAI 超級計算機計劃有關。據報道，xAI 計劃打造一台最多有 10 萬塊英偉達 H100 的超級計算機，以支持他們研發下一版本的 Grok 人工智能聊天機器人。xAI 融資 60 億美元，有大量資金可用於購買英偉達 H100。

英偉達股價週二大漲 或與馬斯克 xAI 超級計算機計劃有關

小米上線了兩款交換機新品，包括一台千兆和一台萬兆交換機。萬兆交換機配備有雙 10G SFP+ 網口，支持 10G 傳輸速率，能夠組建萬兆工作站。小米展示的 “萬兆 NAS” 僅為設計圖，用以説明萬兆交換機的使用場景，並沒有推出 NAS 產品的規劃。

小米將推萬兆 NAS？官方回應：沒有規劃

蘋果公司 iPhone 16 系列屏幕已開始大規模量產。LG Display 與三星 Display 將為 iPhone 16 Pro 提供 OLED 面板，其中三星將為全部四款機型供貨，LG Display 則只供應兩款 Pro 機型。蘋果批准了 LG Display 的供貨，縮小了與三星的差距。目前，iPhone 16 和 iPhone 16 Pro 的屏幕已經開始量產，而 iPhone 16 Plus 和 iPhone 16 Pro Max 的屏幕量產尚需等待批准。新款 iPhone 16 系列屏幕尺寸增大，邊框縮減 31%。

邊框縮減 31% 蘋果 iPhone 16 系列屏幕開始量產

蘋果公司有可能在 2024 年發佈全新的 AirPods Max 2 頭戴式耳機，增加了更多新配色和可替換材料的選擇。新一代耳機將升級為 USB-C 接口，內部芯片也將升級，以提供更好的運算效能和連接穩定性。此外，AirPods Max 2 可能會與蘋果 Vision Pro 進行產品聯動，提供沉浸虛擬世界的體驗和更好的聲音效果。

蘋果旗下存在感最低的產品年末或迎來更新

蘋果降價收穫頗豐 4 月份國內出貨量暴增 52%

兩年期美債收益率逼近 5% 至四周新高。週四的首申失業金人數和週五的美聯儲 “最愛” 通脹指標—核心 PCE 指數，會為美聯儲 “維持高利率” 提供更多佐證嗎？

美股又跌了，發生了什麼？緊盯今明這兩個數據

法拉第未來（FF）發佈財報後股價暴跌，全年營收不足 80 萬美元，僅出售 4 輛 FF91，面臨退市風險，現金狀況不佳。公司決定撤回 2024 年生產目標。儘管面臨困境，CEO 仍樂觀表示對未來充滿信心。公司計劃進入中東市場以緩解經營壓力。股票遭投資者拋售，股價大幅下跌。

資金緊張、銷量慘淡，股價暴跌，法拉第未來還能走多遠？

兩倍做多英偉達的基金，過去一年漲幅達到 450%。與此同時，兩倍做空的基金今年已下跌 86%。

英偉達掀起槓桿 ETF 熱潮，NVDL 一年飆升 450%

美股集體收跌，黃仁勳身家突破 1000 億美元，位列全球富豪榜第 15。法拉第未來跌 62.57%。蘋果計劃為機密計算開發定製芯片，使員工在開發中無法訪問這些數據。雲計算服務巨頭 Salesforce 十八年來收入首遜預期，盤後崩跌 17%。滴滴一季度營收增至 491 億元。歐盟宣佈成立人工智能辦公室。市場猜測現貨以太坊 ETF 很快獲批。

早餐 | 英偉達連續 4 日創歷史新高，媒體稱馬斯克可能當特朗普顧問

公司還下調 2025 財年的主力業務 “訂閲與支持” 收入同比增幅，若盤後暴跌延續至明日開盤，將完全抹去該股的年內漲幅，並創 2008 年金融危機以來最差表現。有網友評價稱，Salesforce 的財報表明軟件行業正陷入困境，微軟和甲骨文也難逃負面影響。

十八年來收入首遜預期，指引不佳，雲計算服務巨頭 Salesforce 盤後崩跌 17% | 財報見聞

5 月 29 日美股成交額前 20 中，英偉達股價連續四日累漲 21%，再創歷史新高，成交額達到 623.85 億美元，市值達到 2.82 萬億美元。蘋果公司正在招募高級安卓工程師，以開發電視和體育應用程序，旨在在視頻流媒體領域獲得市場份額。特斯拉員工 FSD Beta 版計劃已註冊，但尚無法啓用任何 FSD 功能。韓國證券業界分析認為，三星電子將與 AMD 合作製造 3 納米 GAA 架構製程芯片。微軟成交額為 65.91 億美元。以上是 5 月 29 日美股成交額前 20 的相關信息。

5 月 29 日美股成交額前 20：英偉達再創新高，連續四日累漲 21%

週三熱門中概股多數下跌，納斯達克中國金龍指數（HXC）收跌 0.86%。上漲股當中，拼多多漲 1.04%，新東方漲 3.76%，蔚來漲 0.61%，億航漲 4.42%。下跌股當中，台積電跌 3.18%，阿里巴巴跌 1.89%，網易跌 1.79%，京東跌 1.91%，百度跌 1.29%，攜程跌 1.68%，中華電信跌 1.93%，騰訊音樂跌 0.60%，日月光半導體跌 2.29%，聯電跌 3.27%，理想汽車跌 1.08%，貝殼跌 0.53%，中通跌 2.47%，百濟神州跌 1.20%，華住酒店集團跌 1.70%，富途控股跌 0.72%，滿幫跌 0.67%，BOSS 直聘跌 3.63%，唯品會跌 0.06%，小鵬汽車跌 2.73%，名創優品跌 0.43%，極氪跌 4.51%，嗶哩嗶哩跌 2.01%，WSP 控股跌 2.59%。

週三熱門中概股多數下跌 新東方漲 3.8%，台積電跌 3.2%，阿里跌 1.9%

美股週三尾盤繼續下跌，道指下跌 400 點，美債收益率攀升對股指造成壓力。英偉達股價再創新高，但其他科技股表現平平。投資者關注美股財報和美聯儲降息時機。美股市場進入 5 月份最後交易時段，三大股指錄得漲幅。道指和納指首次突破 40000 點和 17000 點關口。英偉達股價持續上漲，市值超過 2.8 萬億美元。除科技股外，美股財報仍受關注，美國航空和西南航空公佈財報。美國國債收益率連續上漲，分析師認為對股票投資者具有擔憂。

尾盤：道指下跌 400 點 英偉達再創新高

英美資源一個月來三次拒絕必和必拓報價，必和必拓在英美資源拒絕再次延長收購要約有效期後表示放棄。若達成這一最大規模礦業交易，將能誕生全球頭號銅礦企業，供應量將佔全球總供應的 10%。

礦業 “世紀交易” 黃了！必和必拓放棄 500 億美元收購英美資源努力

6 月 10 日蘋果年度全球開發者大會或揭秘這一計劃，將允許蘋果把更多 AI 功能集成到硬件產品中，並將端側 AI 負荷卸載到雲服務器上，改善硬件產品的 AI 功能、處理能力、內存和電池壽命。為此，蘋果自研的雲服務器芯片將通過引入機密計算技術和安全區域來打造數據安全屏障。

媒體：蘋果雲端處理數據也保護隱私，虛擬黑盒、機密計算、自研高端芯片都上場

全球最大的比特幣基金 Grayscale 旗下的 GBTC，週二遭遇了兩週以來資金流出量最大的一天，共有 1.052 億美元資金撤出。而與此同時，貝萊德的比特幣 ETF IBIT 則流入了 1.019 億美元，目前已經超過 GBTC，成為全球最大的比特幣 ETF。

只要是 ETF，哪怕是比特幣，就是貝萊德的天下！

美航的盈利能力和運營效率下滑，財務壓力比預期要大，疊加首席商務官離職，導致公司股價週三隔夜早盤曾暴跌近 16%，帶動美股航空概念股普遍下跌。

盈利預警，高管離職，美國航空暴跌 16%，創疫情期間最大跌幅

英偉達 H20 芯片降價引起市場波動，多隻 A 股算力概念股遭受重創。降價原因是市場需求低迷和競爭壓力。華為等本土 AI 芯片供應商崛起加劇了國產算力卡與外資品牌的競爭。英偉達在中國市場銷售額大幅下降，管理層預計中國市場將面臨激烈競爭。此前，英偉達在中國銷售收入佔據數據中心業務總收入的比例已降至 14%。

英偉達 H20“退燒” 國產 GPU 向前

美股週三早盤繼續走低，道指跌逾 300 點，受美債收益率攀升的影響。市場關注英偉達等科技股財報以及美聯儲降息時機和幅度等因素。本月美股三大股指均錄得漲幅，但美股財報仍受到市場關注。英偉達股價上漲 20%，成為近期科技股中的亮點。美國航空和西南航空公佈了財報，財政部國債拍賣結果不佳，導致美國國債收益率上漲。10 年期美國國債收益率上漲至 4.5% 以上，令股票投資者擔憂。

早盤：美股繼續走低 道指跌逾 300 點

比亞迪在連續六天下跌後迎來大反彈，成為國內新能源汽車領域的最大贏家。雖然比亞迪在數據方面存在一些不足，但擁有產業鏈整合的成本優勢，加上插混性能推到極致和智能化宣傳的助力，讓其他車企面臨生存空間的挑戰。此外，恒指近期蒸發了 1000 多點，主要是因為投資者在科網股上獲利，騰訊則表示利率雖低，但回購或外部投資的回報更高。

港股覆盤：比亞迪大反彈

心動公司股價在 2024 年出現反彈，短短四個月漲幅接近兩倍，成為今年市場回報靠前的股票。此次反彈與 TapTap 無關，主要受益於新手遊的出色表現和預期。心動公司曾一度成為備受追捧的大牛股，股價漲幅達 10 倍。然而，股價從歷史高點跌至低點，跌幅達 93.4%。此次股價反轉是因為公司自研冒險放置手遊《出發吧麥芬》在香港、澳門和台灣發行，成為股價的拐點。

反彈 2 倍，心動公司又心動了？

美股週三低開，美國國債收益率攀升令股指承壓。市場關注英偉達等科技股的表現及美股財報。美股進入 5 月份的最後交易時段，三大股指均錄得漲幅。英偉達股價連續上漲約 20%，市值超過 2.8 萬億美元。美股財報仍受到市場關注，航空公司公佈業績。美國國債收益率升至 4.5% 以上，引發股票投資者擔憂。

開盤：美股週三低開 美債收益率令股指承壓

比亞迪發佈了第五代 DM 技術，搭載該技術的新車型秦 L DM-i 和海豹 06 DM-i 上市。新能源車的續航能力超過傳統燃油車，消除了消費者的續航焦慮。比亞迪在混動市場中擁有絕對的話語權。比亞迪的混動技術經歷了五次迭代，新能源市場逐漸成為主角。

比亞迪向前走了一大步

復宏漢霖正加速出海，去年 12 月漢斯狀成功登陸印尼，成為首個發貨海外的國產抗 PD-1 單抗；近期復宏漢霖生產的曲妥珠單抗生物類似藥（漢曲優）在美國獲批上市。

報道：復星醫藥考慮私有化港股控股子公司復宏漢霖

英偉達股價暴漲 2045%，市值達 2.8 萬億美元，接近蘋果。對沖基金對美國科技巨頭的風險敞口創歷史新高。特斯拉 CEO 計劃打造 AI 版的 “超級算力工廠”，增強了投資者對 AI 芯片支出的信心。但人工智能的信心失控可能會重蹈加密貨幣炒作泡沫的覆轍。英偉達為首的美股科技 “七巨頭” 約佔對沖基金對美國單一股票淨敞口總額的 20.7%。英偉達股價再度刷新歷史新高，總市值高達 2.8 萬億美元，逼近蘋果。

太突然！英偉達看漲期權一度暴漲 2045%！

近日，英偉達發佈了 2024 年第一季度財報，淨利潤同比增長 628%。其股價連續上漲，市值達到 2.81 萬億美元。此次引爆 A 股市場的是電磁屏蔽概念。中郵證券認為，英偉達 GB200 需求超預期，AI 服務器對電磁屏蔽材料的需求將帶來巨大增量。電磁干擾對 AI 服務器的影響將會縮短使用壽命、增加額外成本並耽誤研發進度。電磁屏蔽材料成為核心預期差。

英偉達帶來新概念，電磁屏蔽受追捧，相關 A 股股價穩步上漲

豐田汽車、馬自達汽車和斯巴魯汽車聯合宣佈正在開發一款更小、更高效的 “超級發動機”，可以使用多種燃料實現碳中和，減少碳排放。該發動機將適配油電混合動力和插電混合動力技術，體積和高度將減少 10%—20%，熱效率提升 30%，燃油效率提高 12%。這一發動機的出現將顛覆傳統汽車的開發邏輯。豐田牽頭，聯合馬自達和斯巴魯推出 “碳中和發動機”，以提供多樣化的選擇來實現 “碳中和”。

豐田用 “花招”！搞脱碳發動機，曲線加電，還拉倆盟友入夥

騰訊遊戲的新希望

美股 “七姐妹” 目前佔對沖基金對美國單一股票總淨敞口的 20% 以上。

伴隨英偉達股價飆升，對沖基金對美股 “七姐妹” 敞口升至紀錄高位

<p>類似的願景，但不同的命運</p>

Shopify: 有讚的外殼、支付寶的核，何以恣意成長？

中國或將投入約 60 億元用於全固態電池研發，涉及寧德時代、比亞迪等六家企業。該項目由政府相關部委牽頭實施，鼓勵有條件的企業對全固態電池相關技術開展研發。全固態電池被認為是下一代新能源動力電池的發展大勢，具備高安全性、高能量密度、體積小等優勢。此舉將促進企業和產業鏈加碼投入全固態電池研發，為全球綠色轉型和可持續發展注入新動力。

全固態電池重大消息！我國或將投入 60 億元，涉及寧德時代、比亞迪等六家企業

交易商協會決定對長春城投、光大證券、青白江國投、中金公司等六家機構啓動自律調查。

交易商協會對六家機構啓動自律調查

法拉第未來 FFIE 盤前一度大跌 58%，現跌超 40%；CRKN 跌超 5%，GME 跌 5%，AMC 跌超 2%。阿里、京東、小鵬跌超 2%，拼多多跌近 2%，蔚來、網易、百度跌超 1%，理想、嗶哩嗶哩跌近 1%。

美股盤前 | Meme 股、中概股、科技股全線下跌！

大摩認為，全球有 590 萬噸氧化鋁供應受阻，相等於扣除中國後全球供應約一成，而氧化鋁需求可能有所上升，同時氧化鋁庫存緩衝有限，因此任何供給衝擊都將導致價格急劇波動。

大摩 “湊熱鬧”：當前氧化鋁緊平衡，任何供給衝擊都將導致價格急劇波動

保時捷中國銷量下滑，經銷商要求賠償並給予新車補貼。保時捷全球營收下降，汽車毛利率下挫，成為其 IPO 以來最差的財季。保時捷近期推出促銷活動，降價幅度較大。

保時捷在中國真賣不動了

港股 18A 板塊再次發生單日暴跌，康寧傑瑞製藥股價暴跌 44.75%。股價暴跌原因是該公司公告顯示其研發的 PD-L1/CTLA-4 雙特異性抗體 KN046 的臨牀試驗在胰腺癌適應症上失敗。這已不是 KN046 首次折戟的適應症，此前在一線聯合治療鱗狀非小細胞肺癌中也未能成功揭盲。

單日暴跌 44%，港股 18A 再現 “創新藥慘案”

由於處理器和 DRAM 的升級，大摩預測每台 AI PC 的半導體價值將增長 20%-30%，PC 平均售價也將提高 7%。

價值飆升 30%，AI PC 拉動半導體出貨潮丨 AI 脱水

瑞銀予騰訊控股 “買入” 評級，目標價 480 港元，認為集團對股份回購的堅定承諾、重視股東回報和內部報酬率等，均會為估值提供支持。野村將網易 H 股目標價由 215 港元輕微降至 210 港元，維持 “買入” 評級。

評級速睇 | 快手、奈飛目標價獲上調！騰訊被看好，網易遭 “砍價”

隔夜最火合約：5 月 31 日到期、執行價 192.5 美元的蘋果 call，成交超 10 萬張！執行價 180 美元的特斯拉 call 成交 9.5 萬張。執行價 1200 美元的英偉達 call 成交近 9 萬張。

美股期權 | 英偉達、GME、AMC 成交大漲！特斯拉、拼多多成交回落

法拉第未來表示，由於各種原因，包括需求不足、競爭加劇和宏觀經濟環境挑戰等，可能永遠無法實現或維持盈利。此外，公司可能會產生不可預見的費用，或者在交付車輛時遇到困難和延遲，因此可能永遠無法產生足夠的收入來維持運營。

法拉第未來盤前大跌超 40%，警告可能永遠無法實現或維持盈利

京東集團回應了關於旗下家庭醫生事業部的架構調整，稱該調整旨在整合醫療健康服務業務，提高服務效率，增加服務價值。調整將 C 端業務及職能合併至京東健康互聯網醫療事業部，將 B 端業務及職能合併至京東健康企業業務事業部。此次調整不涉及業務和人員裁撤，公司相信通過資源整合將打造更全面的線上線下一體化醫療健康服務。

京東回應健康家庭醫生事業部架構調整：確有調整，但不涉及業務及人員裁撤

大摩表示，資本支出是 AI 優勢的決定性因素，預計馬斯克旗下多個企業可能會在 AI 基礎設施上累計投資數百億美元。

史上最大 B 輪融資！馬斯克的 xAI 創了 VC 新紀錄

這將是一場 “硝煙四起的” 大會，將決定馬斯克的 560 億美元薪酬方案是否通過，以及公司註冊地是否從特拉華州遷至德克薩斯州。