$美光科技(MU.US)$閃迪(SNDK.US)明年緊缺可能更嚴重啊，加上今年下半年開始 NAND 在 Ai 中大量消耗

HBM 消耗的晶圓產能大約是通用 DRAM 的三倍。隨着行業在今年向 HBM4 轉型，這一差距可能會擴大到近四倍，而在明年的 HBM4E 中甚至會更大。因此，HBM 的增量增長將不成比例地分流通用 DRAM 的晶圓產能，從而加劇了內存供應結構性緊張的局面～