$Lumentum控股(LITE.US) CEO Michael Hurlston 在 RAISE 峯會上警告，AI 數據中心的 InP 激光器供應缺口：

正面臨比內存更嚴重的供應鏈危機。

鑑於 Lumentum 擁有 5 座 InP 晶圓廠，其出貨量將比客户需求低 30% 以上。

這一現象在今天 EML（電吸收調製激光器）身上尤為明顯，但正在迅速擴展至 CW（連續波），尤其是隨着 CPO（共封裝光學）的推進。

我一直看好$LAAOI、$SIVE、$Lumentum控股(LITE.US) 和$Coherent Corp.(COHR.US) 這幾家激光瓶頸 + 瓶頸環節的公司。很高興看到這一論點開始得到驗證。