奈飞一倍做空 ETF

印尼再次给丰益国际带来头痛问题。5 月，他们被政府指控低报发票金额高达 50%。随后，加里曼丹面临降雨量减少，导致棕榈油产量下降。加里曼丹拥有丰益国际 80% 的棕榈油种植园。这一缺口将使印尼棕榈油的竞争对手如马来西亚受益。然而，2026 年上半年收入仍表现良好，达 386 亿美元，税前利润同比增长 13%，达到 10.6 亿美元。$丰益国际(F34.SG)$英伟达(NVDA.US)$奈飞(NFLX.US)

过去的一周季报行情 如火如荼 同样的业绩表现和 7 月份的表现 判诺两人

本周最关注周四 FOMC 会议 注意到十年美债利率在高位震荡 随时可能向上突破

这是一个危险因素

Sea 在 8 月 11 日因超棒的第二季度营收（77.9 亿美元）而暴涨 15%，超出分析师预期。这是从 3 月份令人失望的 2025 财年第四季度表现后的精彩反弹，当时该股曾下跌 23%。但展望未来，Sea 需要克服来自 PDD Holdings（运营 Temu 和拼多多电商平台）的激烈竞争。他们正积极直接从制造商处销售商品，并提供免费国际运输，即使对于价值很低的商品也是如此。但 PDD 的股价也面临压力，年初至今下跌了 17%。消费者会在他们争斗时欢呼，但其股票将遭受损失。$英伟达(NVDA.US)$奈飞(NFLX.US)

$奈飞(NFLX.US) 在比尔·阿克曼透露他重新买入该股后，Netflix 股价上涨约 3%。阿克曼在 2022 年残酷的抛售潮期间买入 Netflix，随后几个月在亏损的情况下清仓了该头寸。现在，在 Netflix 从 2025 年 6 月的高点暴跌约 50% 后，他再次尝试操作。区别在于？如今的 Netflix 是一家比四年前阿克曼离开的公司更强劲的现金机器。Netflix 拥有超过 3.25 亿订阅用户，几乎是 Disney+ 和 HBO Max 总和的两倍。但订阅用户数量已不再是数字中最有趣的部分。利润率才是。Netflix 的营业利润率已从 2021 年的 21% 攀升至约 31.5%，而年度内容现金支出仅增加了约 2%。这是严重的经营杠杆效应。广告收入今年也接近 30 亿美元，在订阅业务之上开启了另一个变现引擎。Netflix 不再需要爆炸性的用户增长。它需要从它已经拥有的受众身上提取更多的美元。@Captain's Treasure

霍尔木兹海峡紧张局势持续升温，航运流量处于三个月低位，且双方就结束冲突发出矛盾信号，油价仍下跌 2.1% 至 87.07 美元。

黄金略有上行，美元货币持续低迷。

形势不容乐观，守住部分现金以及持有避险贵金属以防不时之需。

通胀数据出炉，CPI 和 PPI 均表现有利。市场对此反应积极，随之走高。

市场整体正从容应对通胀数据，且对此表示满意。价格走势偏向看涨，而空头依然在场并大声喧哗，这更增添了看涨的色彩。

Reddit 终于加入标准普尔 500 指数，此前它在潜在名单上待了几个月。随着投资者对这一消息持积极态度，该股涨幅达到两位数。在其他新闻方面，超级投资者比尔·阿克曼重新建立了他在 Netflix 的仓位，表示 Netflix“已经赢得了流媒体战争”，并且在几年前退出该公司后，目前被低估。

CPI 和 PPI 数据公布后，市场焦点将回到剩余公司的财报上。有趣的是，是否会从历史高点回落，还是继续走高。

市场反应反映了指相关需求与宏观情绪改善的结合。Reddit 被纳入 S&P 500 指数可能支持近期的机构买入，尽管估值和用户增长风险依然存在。PPI 低于预期减少了对美联储再次收紧政策的担忧，并支撑了股市创下历史新高，尽管潜在通胀仍高于目标水平。与此同时，阿克曼对 Netflix 的投资提供了积极的情绪催化剂，并在其此前退出后，显示出对其长期盈利潜力的信心重燃。

我依然看好扬子江船业（SGX: BS6）的基本面，但在今天约 4.66 新元的价位，我不会大举追高。在 1H26 业绩表现优异后，股价上涨得非常迅速。截至今天上午 10:51，该股价格约为 4.66 新元，已接近近期高点。

$奈飞(NFLX.US) 表现不错，每日坚持全仓操作，随着收盘临近。跳空高开且支撑良好。78.44 是我关注的下一个关口。如果/当触及该价位时，可能会小幅上调几个止损位。

来源：Sunrise Trader

挪威主权财富基金刚刚因科技股驱动而增加了 1843 亿美元的财富。它持有英伟达 1.28% 的股份，价值 620 亿美元；持有苹果 1.24% 的股份，价值 520 亿美元；持有 Alphabet 1.17% 的股份，价值 500 亿美元；持有微软 1.27% 的股份，价值 350 亿美元；以及持有台湾台积电 1.7% 的股份，价值 340 亿美元。这是他们有史以来最大的收益。同样，新加坡的主权基金淡马仕在两只股票自七月以来经历痛苦抛售之后，刚刚投资了 SK 海力士和三星。然而，挪威主权财富基金也警告不要在其投资组合中拥有高达 20% 的科技股比例，认为任何经济波动都很容易抹去其所有收益。你的投资组合中科技股的敞口是否过大？我的肯定是的，现在是时候要么套现离场，要么分散投资了。

比尔·阿克曼重新做多 Netflix。

他早在 2022 年就以每股约 350 美元的价格首次投资$奈飞(NFLX.US)。投入 11 亿美元。

几个月后，他以 40% 的亏损卖出，损失了 4 亿美元。

他用这笔钱买入了谷歌，表现不错，但与此同时，Netflix 从低点上涨了 650%。

当时，他说从这次经历中吸取的教训是，他更相信自己的直觉并做出决策，无论结果如何。

该股现已下跌 50%，他又回来了，他的逻辑如下：

“展望未来，我们预计 Netflix 将以两位数的增长率复合增长收入，内容成本的增长将慢于收入，从而推动利润率持续扩张。结合强劲的回购计划，我们估计盈利应以接近每年 20% 的速度复合增长。我们认为该公司当前的估值倍数对于一家具有如此强劲增长前景和主导市场地位的企业来说，存在显著折价。”

来源：amit

$奈飞(NFLX.US) 今年上半年，Netflix 交出了两份不太匹配的数据：前两个季度的总收入约为 248.1 亿美元，同比增长 14.7%；同期会员观看时长超过 970 亿小时，但仅增长了 2%。粗略计算总营收除以总观看时长的结果显示，Netflix 的 “每小时营收” 增加了约 12.5%。用户今年的观看量并没有比去年多很多，但 Netflix 从每次观看中收取的费用明显增加了。2025 年，Netflix 营收增长 16%，营业利润率从 26.7% 上升至 29.5%，付费会员数突破 3.25 亿。对于 2026 年，公司预计营收将增长 13% 至 14%，营业利润率将升至 31.5%，全年营业利润增长将超过 20%。第二季度营收增长 13.4%，第三季度指引进一步放缓至 11.7%。这并非衰退。Netflix 只是正从快速用户扩张阶段步入成熟增长阶段：营收增速放缓，但利润仍在以更快的速度增长。这也是我不恐慌的原因。市场正在忽视 Netflix。是的，提供与 Netflix 相同服务的平台越来越多，但 Netflix 仍然是其行业的领导者，数据依然支持这一点。@Captain's Treasure

Nvidia 一直在大手笔支出，投资其客户，以下是其中一些值得注意的案例：

1. Intel：2025 年 9 月 18 日投入 50 亿美元

2. CoreWeave：2026 年 1 月投入 20 亿美元

3. Marvell Technology：2026 年 3 月 31 日投入 20 亿美元。

Nvidia 口袋里有巨额自由现金流，2025 年约为 432.1 亿美元，年初至今为 625.6 亿美元，他们确实有能力花费。表面上看，Nvidia 似乎正试图加强 AI 生态系统。但也有人认为，Nvidia 正在参与一种循环经济体经济，资金仅仅在他们内部流转，唯一在膨胀的是 AI 泡沫，而非实体经济。$英伟达(NVDA.US)$奈飞(NFLX.US)

几个月来第一个真正的生机迹象 $奈飞(NFLX.US) 👀

我不怪伊朗对特朗普持怀疑态度。2025 年 6 月 22 日，美国轰炸了伊朗的 3 个核设施；随后在 2026 年 2 月 28 日，伊朗又遭到以色列和美国的联合攻击。这两起事件发生时，美国正与伊朗进行谈判。美国和伊朗于 2026 年 6 月签署了一份停火谅解备忘录（MOU），但美国随即再次开火，并声称伊朗违反了停火协议。目前，伊朗更倾向于与阿曼谈判，因为阿曼让他们感到更值得信赖。自停火消息传出以来，油价持续下跌，从峰值约 126 美元/桶跌至 70 美元/桶。但随着伊朗表示正在与阿曼达成协议，且在美国 “表现良好” 之前不会开放霍尔木兹海峡，油价已回升至约 78 美元。不确定伊朗如何指望最不稳定的美国总统能做到这一点，这意味着油价将保持高位！$英伟达(NVDA.US)$奈飞(NFLX.US)