蔚来旗舰 SUV ES9 上市；Meta 推出 AI 订阅｜今日重要消息回顾

0528 ｜海豚君重点关注

🐬 个股

1、$台积电(TSM.US)

供应链消息显示，台积电因 AI 算力芯片需求爆发、3 纳米产能满载，计划下半年上调 3 纳米代工价最高 15%，2027 年或续涨 5%-10%；当前 3 纳米月产能约 16-17.5 万片，仍供不应求。AI 驱动先进制程供需结构逆转，台积电定价权强化，直接推高苹果、英伟达等客户成本；利好台积电毛利率，同时倒逼产业链加速自研或转向 2 纳米，加剧全球 AI 芯片竞争。

2、$腾讯控股(00700.HK)

腾讯游戏年度发布会覆盖研发、发行、投资三大板块，发布 45 项更新，含《王者荣耀世界》等超 10 款新游、AI 游戏创作平台 “代号 Craft” 及跨平台光照方案 NDGI，全球化与 AI 应用成核心亮点。

3、$蔚来-SW(09866.HK)

蔚来旗舰 SUV ES9 上市，推行政豪华版、签名版、地平线特别版，整车售价 49.8 万 - 62.8 万元，BaaS 租电 39 万 - 52 万元，5 月 28 日起交付，全系标配 900V 高压平台与后轮转向。ES9 上市完善蔚来高端矩阵，BaaS 降低购车门槛，助力销量与毛利率提升；900V 技术强化产品力，对标理想、问界等竞品，加剧高端纯电 SUV 市场竞争。

4、$亚马逊(AMZN.US)

Snowflake 宣布五年内向 AWS 投入 60 亿美元，采购 Graviton CPU 与 AI GPU，盘后股价暴涨超 36%。合作凸显 AWS 自研芯片竞争力，Snowflake 绑定算力支撑 AI 数据业务扩张，AI 算力需求持续高景气。

5、$Meta(META.US)

Meta 上线 “Meta One” 订阅，含 Facebook/Instagram Plus（3.99 美元 / 月）、WhatsApp Plus（2.99 美元 / 月），AI 订阅分 7.99/19.99 美元两档，覆盖社交、AI、创作者服务。Meta 摆脱单一广告依赖，开辟订阅第二增长曲线，AI 订阅加速商业化，全球近 40 亿用户付费潜力大。

6、$阿里巴巴(BABA.US)

达摩院今日正式发布自研 “敏迭”（MindOpt）GPU 版求解器，号称 “工业软件之芯”，面向电力调度、高端制造、金融优化等场景。通过新算法缓解行业 “长尾效应”，在约 2000 个通用算例中，99% 以上问题可稳定收敛至高精度，大规模问题求解速度平均提升 2.67 倍，并可处理传统 CPU 求解器难以应对的亿级变量线性规划问题。GPU 化适配 AI 与超大规模算力需求，利好阿里云生态与政企客户降本增效，强化阿里在企业服务与算力市场的技术壁垒。

海豚君关注财报及电话会

拼多多：《拼多多： 又老又 “傲慢”，彻底人人嫌》、《拼多多（纪要）：十年新起点，“新拼姆” 再造拼多多》

Marvell：《迈威尔 Marvell：AI 推理时代，连接比算力更吃香？》、《Marvell（纪要）：2028 财年 165 亿美元的指引，有机会继续上行》

小鹏、理想公布财报。

🐬 领涨板块

沪深：贵金属和矿物、多种共用事业、通信设备；

港股：系统软件、通信设备、消费金融；

美股：摩托车制造商、林产品、建筑材料。

🐬 明日关注

1、戴尔、Costco 公布财报。

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