新報告稱$AMD(AMD.US) 正在緊急尋找連續波激光器（CW laser）供應。

並且正在就大規模採購連續波激光器進行談判，以確保其產能不受$英偉達 (NVDA.US) 的制約。（Trendforce）

明顯的連續波激光器受益者：

$SIVE（AMD 為 CPO 去找了 GFS，Sivers 的參考激光器水平）
$應用光電公司(AAOI.US)（Rosenblatt 分析師核實）

Lumentum/Coherent 的訂單也已經排到 2028 年了。

Lumentum 的連續波產能尤其受到現有 EML 合同的限制（所以他們很可能正在從住友/古河等公司購買）。

也許 Macom 和日本巨頭們還有閒置產能。（披露：持有 aaoi/sivers）

我去年就預測過這一點，並説過超大規模數據中心應該更往上游走，去確保產能... 在激光器層面、外延片層面，甚至磷化銦襯底層面。

以免被英偉達卡脖子。