亚太市场全线跳水；腾讯上线 Agent 付费技能商业化平台 SkillPay｜今日重要消息回顾

0717 ｜海豚君重点关注：

Daily News Recap｜Dolphin Research

🐬 宏观/行业

1、今日亚太股市午盘集体走弱，创下数月最差表现，AI、半导体板块集中抛售引发资金退潮。日台市场跌幅居前，台积电财报不及市场超高预期，拖累整条芯片产业链下行。A 股三连跌，科创 50 或创历史最差单周，芯片股因前期估值过高提前回调；港股同步走弱，智谱 AI 受竞品 Kimi K3 上线冲击大跌。澳、新股市跟随科技股回调，仅印度市场依靠 IT、银行板块逆势抗跌，全市场避险情绪浓厚。

2、昨晚月之暗面正式推出旗舰大模型 Kimi K3，总参数 2.8 万亿，原生多模态、100 万 Token 上下文，为全球首个开源 3 万亿级大模型，API 同步开放，完整权重 7 月 27 日前对外释放。Kimi K3 补齐国产超大规模开源模型短板，代码、长文本推理能力对标国际头部闭源模型，利好国内开发者生态。

🐬 个股

1、$腾讯控股(00700.HK)

腾讯 SkillHub 上线 SkillPay 付费体系，打通 Agent 技能上架、调用、支付全链路，商家可自主定价封装 AI 服务，依托微信支付完成用户授权与结算，零售、金融、AIGC 企业首批入驻。SkillPay 落地搭建 Agent 商业化闭环，解决 AI 技能变现痛点，完善腾讯端到端智能体商业路径，打开 AI 服务付费变现空间。

2、$理想汽车-W(02015.HK)

理想汽车发布新一代理想 L6 全能四驱 SUV，全系单一配置定价 24.98 万元，升级 51kWh 电池、双阀可变阻尼悬架与自研高算力智驾芯片，8 月 31 日前下定享限时权益。 新车以 25 万价位标配四驱、高阶智驾，下沉主流家用市场，完善中低端增程产品矩阵，对冲行业价格内卷，提振交付预期。

3、$百度(BIDU.US)

7 月 16 日百度发布公告，授权管理层将港股第二上市转换为港美双重主要上市，年内完成；转换后具备纳入港股通资格，市场预计流程顺利则 9 月指数调整窗口落地。 双重主要上市打通南向资金通道，显著改善港股流动性，内地资金有望持续增配，利好百度 AI、自动驾驶业务估值修复。

4、$SpaceX(SPCX.US)

SpaceX 星舰第 13 次试飞倒计时阶段因多台发动机点火故障触发安全程序，本次发射临时中止，马斯克称更换发动机后数日内重新尝试。 IPO 后首次星舰试飞失败，短期压制市场信心，公司股价盘后下跌；但仅为单次技术故障，长期星链、载人航天发展逻辑未发生变化。

5、$优步(UBER.US)

Uber 宣布全现金要约收购 Delivery Hero，标的整体股权估值 148 亿美元，扣除 Uber 已持股份后实际收购成本 137 亿美元，交易预计 2027 年下半年完成。 并购后覆盖全球 99 国配送市场，形成全球出行外卖龙头，但收购溢价偏高、整合与多国监管存在不确定性，资本市场反应偏平淡。

6、海豚君关注财报及电话会

奈飞：《奈飞：互联网小甜甜彻底沦为牛夫人？》、《奈飞（纪要）：直播内容致人均时长下降，但直播变现价值更突出》

台积电：《没等来 “吊炸天”！“还凑合” 台积电扛不起 AI 大叙事了？》《台积电（纪要）：全年增速预期 40% 以上，上调资本开支也是谨慎的》

🐬 领涨板块

沪深：综合油气公司、电力公用事业、多元化银行；

港股：办公服务及用品、投资服务和控股公司、消费电子；

美股：公路 - 货运、轮胎和橡胶、烟草。

🐬 下周一关注

1、中国至 7 月 20 日一年期贷款市场报价利率

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