规模养猪企业的扩张逻辑

让我们探讨一下中国养猪产业的扩张逻辑。要分析这个问题，我们首先必须建立一个数学等式模型。在这个模型中，全国总猪出栏数等于自繁自养、公司加农户、专业育肥和专业育种的总和。但是，为了更好地研究上市公司和非上市养殖户的扩张逻辑，我们将等式进行了一下调整。等式现在变成了全国总出栏数等于自繁自育上市公司、公司加农户上市企业和其他未上市养殖户的总和。有一个假设，我们假设出栏数一直保持在 7 亿头。现在来分析一下各个上市公司如何实现扩张以及它们的扩张对整个养殖户结构带来的变化。

首先，让我们来看一下自上市以来出栏数从 200 多万头增长到现在 7000 万头的牧原。因为完全依靠资本的投入来增加产能，所以增长的产能都是新增的。因此，在等式中牧原增加了 7000 万头的出栏数，为了保持等式成立，公司加农户上市企业和其他未上市养殖户的出栏数要减少 7000 万头。接下来，让我们看一下公司加农户上市企业。这些企业虽然也在扩张，但是从上市企业这几年的出栏情况分析，出栏数呈现此消彼长的态势。这说明，公司加农户的扩张实际上是社会总产能的转移。最后，让我们来看一下其他未上市养殖户。由于牧原的出栏数逐年增加到了 7000 万头，其他未上市养殖户就必须逐年减少 7000 万头，假设公司加农户上市企业不变。只有这样，等式才能保持平衡。

这样，我们就可以看到两者的扩张逻辑是完全不同的。牧原的扩张是一种外向的新增产能的扩张，而温氏等则是一种行业内部存量产能的转移。牧原的扩张基础是成本、土地、资金，更多取决于企业经营的理念、自身的管理能力和外部政策的把握能力。温氏等企业的扩张基础是代养农户、资金和成本把控。由于当前大规模集团企业都采用公司加农户的模式，所以，农户资源争夺成为企业扩张的基础。这必然会带来成本的上升。这几年，企业的盛衰已经明显地显示出这种商业竞争格局。牧原的扩张又倒逼着养殖户数量的减少，为争夺优质农户资源使得公司加农户模式和牧原之间的养殖成本又进一步拉大。对于同质化商品，成本是核心竞争力，所以养殖户退出的核心就是盈亏点。只有当猪价高于成本时，才没有养殖户退出。当猪价低于成本时，规模化养殖农户会加入公司加农户的集团企业，为规避和转嫁亏损风险。这部分产能从统计上分类为退出，但其实并没有真正退出。因此，这两年公司加农户企业个个大亏，但代养农户却赚取了代养费、猪舍出租费避免了亏损。屠宰行业也有类似的商业竞争格局。

最后，强者思维总是看客观事实，而弱者思维则只谈论观点。在养猪产业中，弱者思维总是混淆事实和观点。这是因为观点更多的来自于主观意识的判断。因此，在面对猪市波动时，我们应该采取强者思维，看到客观事实并作出合适的决策，而不是简单地谈论观点。