写在前面，我认为英伟达还是 2026 年比较确定的标的，理由：云大厂还是非常疯狂地砸算力（四巨头资本开支合计，约 6350 亿美元，+55%）Agent 时代的来临，算力需求爆炸了，有点像 ChatGPT 时刻去年和今年，英伟达还没怎么涨，这是重点，哈哈哈另外，网络安全股，也很可能值得关注，Agent 会催生大量安全的需求，我接触的到一些公司，担心安全问题，禁止本地部署。。。也就是说，实用...

昨晚大跌，市场不买黄仁勋的帐了？昨晚市场却不给面子，英伟达股价依旧大跌。更不给面子的是，英伟达隔夜的大跌还是在黄仁勋开始主旨演讲之后。我觉得主要是因为，一是大盘不给力，毕竟纳指跌了近 2%，二是英伟达之前反弹了十几个点，GTC 的利好已经提前出尽，三是市场比较短期思维，没有认识到这场 Show 应该着眼于长期的 AI 发展...

巨头财报资本开支梳理去年，高盛在 5 月份、10 月有个预测，对几大巨头微软、谷歌、Meta、亚马逊资本开始有个测算（都是英伟达的主要客户）两次预测，2025 年预计分别增长 14%、15%。在 10 月底和 11 月初，几大巨头公布了财报，资本开支是有上调的。那真实的情况如何呢？最近，微软、谷歌、亚马逊、Meta 都公布了财报。Alphabet 在周二宣布今年资本支出计划为 750 亿美元...

关于英伟达罕见被下调目标价汇丰：将目标价从 195 美元/股下调至 185 美元/股（基于 32 倍的 PE 估值），汇丰还将英伟达 2026 财年的每股收益预期下调了 6%。理由：预计英伟达 GB200 供应链问题将延续到 2026 财年上半年（即 2025 年 2 月到 2025 年 7 月），导致英伟达上半年的 “超预期” 增长空间有限...

非投资建议，各位看客，看看就行。炒股我觉得最重要的是炒预期，而预期中，最重要的就是对业绩增长的预期。高盛在 10 月有个预测，对几大巨头微软、谷歌、Meta、亚马逊资本开始有个测算（都是英伟达的主要客户）2024 年增长 64%（2190 亿美元）2025 年增长 15%（2520 亿美元）在 10 月底和 11 月初，几大巨头公布了财报，资本开支是有略微上调的。如 Meta，小扎说...

蹭个热点，并不建议财报前赌期权，除非你把握很大，现金流又充足（亏了不要紧）。至于这次财报，看不太懂，详见：英伟达明早财报，看多 or 看空？来聊聊期权的事情。玩了几年衍生品，从 2014 年第一次玩 A 股配资、2018 年第一次买牛熊证，后面买卖美股期权。经验都比较多，好的坏的都有。分享一下，新人不妨看看。我觉得玩期权想赚钱，且是大赚，有且只有一种办法：那就是，买长期的、低价的期权...

先说结论：这次看不懂，没有明确多空观点。如果非要说多空观点，那就是 55% 看空，45% 看多。上两次都是明确看多的，主要因为当时市值低（分别为 1.66 万亿、2.33 万亿），牛市氛围好，业绩增长也很快。看不懂的主要理由：1、现在的点位，有点尴尬，市值 3.15 万亿，这波反弹已经从 90 干到 130。这次和前两次财报不一样，现在市值并不低。2、这个 Q 业绩...

昨天早上，看到英伟达夜盘又大涨了，感到有点疯狂，（另外，今晚是四巫日，几万亿的衍生品到期，波动应该会比较大）这几天，我有点担心这波 AI 狂潮，阶段性见顶（当然我不知道具体什么时候见顶）。刚好昨天中午微软股主也提到了，提示短线逐步减仓：我是比较认同的：3.3 万亿，已经超过我当时定的激进目标 3 万亿（2024 年），后面走势我自己也把握不准了，毕竟是认知外的了，人人都有恐高证。但我知道...

主要理由是 1、业绩大好；2、GPU 需求强劲，主要客户资本开支继续高涨；3、指数创新高了，大师兄回来了。1、业绩大好。下面这个图我从 4 月 8 日开始发了好几遍（每股收益增长 4 倍），主要是增长预期很明显。分析师预计，英伟达第一财季总营收为 246.9 亿美元，同比增长 243.3%。增长还在加速，上个季度是增长 205%...

先说核心观点：继续看多；那如果财报没有达到已经拉满的预期呢，那肯定下跌 ---- 下跌就是机会呀！不构成投资建议。我个人观点很强烈，多就是多，空就是空，看不懂就是看不懂，打脸也很常见，都是概率问题。继续看多理由如下 1、业绩分析具体数据我也懒得分析了，除了大涨就是大涨，具体看他们弄的这篇内容：一文速览 | 英伟达财报前瞻合集来了！关注的重点是：2，产品线 H100 的需求情况（肯定是爆满的啦）...