Ai 到底是在毁掉软禁行业还是在重塑软件行业？下面让我们一起来看看我的一些分析。

1. 现在市场对 AI 有两种极端看法，第一种观点认为：AI 越来越强，很多工作会被自动化，企业不需要那么多员工，软件订阅需求会下降，这样就有人会担心 AI 会让传统 SaaS 软件失去价值。

2. AI 确实会淘汰一部分传统软件，过去很多软件做的是信息整理，流程管理，简单自动化，但 AI 出现以后很多原本需要多个软件完成的工作，可能一个 AI Agent 就能解决。因此没有护城河的软件公司未来会很难受。

3. 真正受益的是 AI 原生软件公司，未来不是软件消失。而是软件正在从工具时代进入 Agent 时代。过去人操作软件，未来 AI 帮人操作软件，所以能够率先把 AI 深度整合进去的公司，反而可能迎来新的增长周期。

4. 软件股集体上涨不是偶然，我认为最近软件股多点开花，企业软件，云服务，AI 应用一起上涨，其实代表市场开始意识到 AI 的受益者已经不只是 NVDA 和芯片公司。资金正在从算力层，芯片层，向应用层，软件层扩散。这和去年资金只炒半导体已经不一样了。

5. AI Agent 可能是下一阶段核心逻辑，从 Prompt Engineering 提示词时代，正在逐步进 Context Engineering 上下文工程，AI Agent 智能代理时代。简单一点来说以前 AI 只是回答问题。未来 AI 会执行任务，调用工具，自动完成工作流程这会彻底改变软件行业的商业模式。我个人比较看好这些方面，企业级 AI 软件，AI Agent 平台，云计算，数据管理，企业自动化，而不是单纯依赖传统订阅模式的软件公司。

Ai 不会杀死软件行业，而是在逐渐淘汰旧软件，催生新软件。市场最近软件股集体走强，说明资金已经开始从芯片转向软件，下一轮爆发的不一定是 Nvda 而是率先把 Ai Agent 落地到企业场景的软禁公司，所以接下来大家可以提前布局。$微软(MSFT.US)$英伟达(NVDA.US)$美光科技(MU.US)