Rocket Lab 小跌，距离前段时间的高点已经回撤了三成。商业航天这波调整不是它一家的事，发射节奏没断、订单也在，但市场给成长故事的耐心在收缩，Neutron 大火箭的进度就成了绕不开的悬念。博通小涨，又贴回前期高点附近晃。AI 定制芯片的订单故事撑着它今年的强势，大票里它算是把确定性写在脸上的。但市值奔着两万亿美元去，每往上一步都要新订单来买单。