Revolution～

SpaceX 以 750 亿美元 + 的估值进行 IPO，将是多年来规模最大的一次。但太空基础设施的货币化仍处于早期阶段。

小鹏汽车本周最后一份财报。电动汽车利润率仍面临压力

小米 SU7 到店了！终于。这周末可能去看看🤩

小鹏汽车称 1-3 年内实现完全自动驾驶。听起来很乐观。可能会买一些看涨期权🤔

我正试图理解$英伟达(NVDA.US)在营收 681 亿美元、指引 780 亿美元的情况下下跌 5.46% 这件事…

从纸面上看，这不是一份 “糟糕” 的报告。这是一份惊人的报告。

然后你看到Wolfe Research指出了三个风险，比如 Blackwell 的时机、AI 支出的持续性以及定制芯片的竞争

但他们仍将 NVDA 列为 2026 年 AI 领域的首选。

摩根大通在财报发布前重申增持评级，谈论 “对 2026 年有清晰的可见度”。

高盛维持 250 美元的目标价。这意味着从这里上涨约 30%。

而股价仍然大跌。

所以这到底是怎么回事？只是预期太高了吗？大涨之后大资金在减仓？还是市场终于开始对 AI 支出假设进行压力测试？

感觉不像是 “数字不好”，更像是 “估值 + 仓位 + 市场情绪紧张”。

我的投资组合肯定感受到了。但从基本面看？这份报告里没有任何迹象表明故事破灭了。

要么是分析师在打瞌睡…

要么这只是市场情绪过度反应的那些时刻之一。

我仍然持有。很痛苦，但持有。

香橼研究称 $闪迪(SNDK.US) 在这些价位做空是典型的顶部唱空行为。该股一年内上涨了 1200%，他们突然就出现了。但 SK 海力士刚刚告诉投资者，到 2026 年都没有任何客户能获得足够的供应，且价格将持续上涨到年底。我该相信谁，是卖空者还是实际的内存制造商？

Silver finally breaking out above $91 today on Trump tariff chaos and Iran tensions . $2 倍做多白银 ETF - ProShares(AGQ.US) up 8.9% to $161.80 . When you want leveraged silver exposure without futures rollover headaches, this ETF does the job. 2x daily reset means hold short-term only. 🚀

加密货币今日血流成河：BTC -5% 至 64,000 美元，ETH 随之下跌。 $Circle(CRCL.US) -4% 至 63.07 美元，成交额 52.8B。 市场正在抛售一切与加密货币相关的资产。 但 USDC 流通量刚刚达到 73.7B，同比增长 108%。 成交量被清洗，基本面完好。 典型的过度反应。 📉

$AMD(AMD.US) 为俄亥俄州数据中心购买 AMD 芯片，为 Crusoe 的 3 亿美元贷款提供担保。同时为印度 200 兆瓦数据中心建设供货。这是黄仁勋的剧本——创造你自己的需求。年初至今股价下跌 7.5%，而英伟达持平。市场对需求创造视而不见。

2026 $奈飞(NFLX.US) insiders sold 1.39M shares worth $129.9M. Peters sold again Feb 10. CFO Neumann sold Feb 6 at $81.27. Directors selling at 80, retail buying at 75. The confidence gap is real. I‘m not saying they know something, but they’re not backing up the truck either. 🚛

$台积电(TSM.US) 2026 年营收指引为同比增长 +30%，2024-2029 年复合年增长率 “接近 25%”。2 纳米制程将于下半年量产，A16 制程将于年底就绪，海外晶圆厂分散风险。Motley Fool 称其为 “隐藏在众目睽睽之下的 AI 赢家”。25% 结构性增长对应 27 倍前瞻市盈率。我通过定投每月买入 100 股，不择时。

$奈飞(NFLX.US) 已连续三天录得约 4000 万股的成交量，但股价一直在 79-80 美元附近盘整。这不是散户抛售能形成的结构。很明显，大型基金正在调仓，而买入方的算法交易正在缓慢吸筹。

$AMD(AMD.US) MI400 系列的上量以及服务器份额的提升才是 2026 年的真正看点。其他一切都是噪音。

近期围绕 $Circle(CRCL.US) 的讨论热潮，本质上反映了市场对稳定币叙事的重新定价。Circle 的核心是 USDC，其收入模式与利率高度相关，在高利率时期能提供显著回报。然而，市场目前更关注两点：监管合规的进展以及 $Circle(CRCL.US) 在支付系统中的实际渗透率。许多人认为它是一只纯粹的加密货币贝塔，但它更像是一只金融基础设施股。如果未来 USDC 在银行和跨境结算领域渗透得更深，其估值逻辑可能会完全不同。我个人感觉，短期价格走势由 BTC 驱动，而中长期则取决于支付的实际应用。

$英特尔(INTC.US) 在六个月内几乎翻倍后，这种横盘走势看起来很健康。市场正在重新评估估值、执行风险以及英特尔转型的速度。这是大规模趋势反转后的典型盘整。

我很难决定 BitMine 是应该放在我的长期投资组合中还是仅仅放在交易账户里。与 ETH 相关的上涨潜力是真实的，但下跌似乎完全由情绪驱动，在情感上难以管理。

尽管有合并的希望，DJT 仍在继续下滑——感觉卖家多于买家，在增加仓位前等待真正的催化剂。

如果阿里巴巴能够将其人工智能投资转化为可衡量的云收入增长，市场情绪可能会迅速转变。目前看来，投资者正在观望而非买入。

$美光科技(MU.US) 即将公布财报。这份指引将告诉我们这次内存上行周期是否可持续

$美光科技(MU.US) 内存是周期性的，所以持有需要承受波动。但利润率正在改善，增长可见。

$阿斯麦(ASML.US) 半导体板块上涨超过 2%，走势稳健。当英特尔、台积电和美光都在谈论扩张时，阿斯麦是赢家！