突发：迈克尔·伯里刚刚逆转了一笔交易，并加倍了另一笔交易
他：• 买回了 25% 的半导体 ETF $SMH 看跌期权• 增持了 Build-A-Bear $Build A Bear(BBW.US)• 将纳斯达克 100 指数 $QQQ 看跌期权的仓位翻倍，到期日为 2027 年初据其 Substack 文章，伯里表示 “我买回了我之前卖出的$SMH 看跌期权”
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突发：迈克尔·贝瑞表示，黄仁勋的丑闻正在分散你的注意力
他声称 “真正的故事是，AI 泡沫今年开始真正破裂”，并提及黄仁勋私下谈论其继任者的情况以下是《华尔街日报》披露的内容：1. 英伟达曾洽谈为那些买不起其芯片的公司提供数十亿美元的担保2. 部分交易由黄仁勋的女婿主导，他为新兴云公司提供了融资，以将其转化为客户3. 黄仁勋称，主要云服务商正逃离英伟达，并计划使用竞争对手的芯片4. 他表示，英伟达承诺的芯片和内存订单如 “雪崩” 般向他袭来5. 在那次同一会议上，他形容其首席财务官 “像被车灯照住的鹿一样惊慌失措”，并表示她无法帮他做决定而现在，这位同样的首席财务官科莱特·克雷斯（Colette Kress）已成为英伟达的临时首席执行官，与此同时 $英伟达(NVDA.US) 今年已下跌 15%M![图片 1，共 2 张]()
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突发：Josh Kushner 的 Thrive Capital 刚刚提交了其 2026 年第三季度 13F 文件
他们将 SpaceX $SpaceX(SPCX.US) 的持仓增加了一倍多，现在占其整个公开投资组合的 92%以下是关于其最新 13F 的所有你需要了解的信息主要持仓：1. SpaceX $SpaceX(SPCX.US)：70.7 亿美元2. Amazon $亚马逊(AMZN.US)：2.25 亿美元3. Shopify $Shopify (SHOP.US)：1.33 亿美元4. Oscar Health $Oscar Health(OSCR.US) 票据：1.32 亿美元5. Figma $Figma(FIG.US)：9200 万美元6. Securitize $Securitize(SECZ.US)：2500 万美元新增持仓：• Oscar Health $Oscar Health(OSCR.US) 可转换票据：1.32 亿美元• Securitize $Securitize(SECZ.US)：2500 万美元最大增持：• SpaceX $SpaceX(SPCX.US)：股份增加 148%完全退出：• Oscar Health $Oscar Health(OSCR.US) 普通股：此前为 1.81 亿美元总结：Thrive 全力押注 SpaceX，将其 Oscar Health 股票置换为可转换票据，并建立了 Securitize 的新仓位M![图片 1，共 2 张]()
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突发：文艺复兴科技刚刚提交了其 2026 年第三季度 13F 文件
在黄仁勋丑闻爆发前几周，他们卖出了 99.7% 的英伟达 $英伟达(NVDA.US) 持仓以下是关于其最新 13F 报告的所有关键信息十大重仓股：1. 美光 $美光科技(MU.US)：16.2 亿美元2. 超威半导体 $AMD(AMD.US)：12.1 亿美元3. 联合治疗 $联合治疗(UTHR.US)：9.08 亿美元4. 英特尔 $英特尔(INTC.US)：8.35 亿美元5. 谷歌母公司 Alphabet $谷歌-A(GOOGL.US)：8.28 亿美元6. 联合健康 $联合健康(UNH.US)：8.17 亿美元7. Exelixis $伊克力西斯(EXEL.US)：7.47 亿美元8. VeriSign $威瑞信(VRSN.US)：6.49 亿美元9. SpaceX $SpaceX(SPCX.US)：6.21 亿美元10. Corcept Therapeutics $Corcept医疗(CORT.US)：5.59 亿美元新增仓位：• SpaceX $SpaceX(SPCX.US)：6.21 亿美元• 美国银行 $美国银行(BAC.US)：3.51 亿美元• 高盛 $高盛(GS.US)：2.45 亿美元• VanEck 半导体 ETF $SMH：1.86 亿美元• Booking Holdings $Booking(BKNG.US)：1.83 亿美元最大增持：• SanDisk $闪迪(SNDK.US)：股份增加 5,451%• 美光 $美光科技(MU.US)：股份增加 619%• 联合健康 $联合健康(UNH.US)：股份增加 507%• 超威半导体 $AMD(AMD.US)：股份增加 140%最大减持：• 英伟达 $英伟达(NVDA.US)：股份减少 99.7%，原持仓 14.2 亿美元• Meta $Meta(META.US)：股份减少 99.9%，原持仓 11.4 亿美元• 苹果 $苹果(AAPL.US)：股份减少 99.8%，原持仓 4.59 亿美元• 亚马逊 $亚马逊(AMZN.US)：股份减少 99.5%，原持仓 5.46 亿美元• Palantir $Palantir Tech(PLTR.US)：股份减少 71%，原持仓 8.83 亿美元完全清仓：• Blackstone $黑石集团(BX.US)：原持仓 1.85 亿美元• S&P 500 ETF $SPY：原持仓 1.64 亿美元• Marvell $迈威尔科技(MRVL.US)：原持仓 1.51 亿美元• Danaher $丹纳赫(DHR.US)：原持仓 1.45 亿美元总结：文艺复兴几乎清仓了所有英伟达、Meta、苹果和亚马逊股票，并将资金转移至存储芯片、AMD 和 SpaceXM![图片 1，共 1 张]()
突发：英伟达与中国局势早在数月前已暴露
Culper Research 31 岁创始人向《纽约时报》表示：“所有人都嘲笑我们”早在 5 月，Culper 就披露做空 $英伟达 (NVDA.US)，并指控英伟达存在 “严重的中国问题”该报告指出：1. 美国出口管制据称扼杀了英伟达的中国业务2. 随后英伟达的新加坡收入从占销售额的 8.5% 激增至 20.1%3. Culper 表示 Megaspeed（英伟达在东南亚最大的芯片买家）背后秘密由阿里巴巴关联的空壳公司支持4. Culper 还指出了黄仁勋与 Megaspeed 高管黄爱丽丝之间 “令人不安的密切关系”目前黄仁勋已辞去英伟达 CEO 职务，自 Culper 发布报告以来，$英伟达 (NVDA.US) 股价已下跌 27%M![图片 1，共 1 张]()
有趣……
FICO 信用评分的 CEO 打算隐藏成本三年来，FICO 公开宣布其价格，并每次都在涨价：• 2023 年：每份评分 3.50 美元• 2025 年：4.95 美元• 2026 年：10.00 美元今年房贷申请量下降，但 FICO 的房贷收入却激增 72%在创下历史最佳业绩后，CEO 表示 “我们不会透露具体价格” $Fair Isaac(FICO.US)M![图片 1，共 2 张]()
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突发：迈克尔·巴里谈买入英伟达
他表示，像这样的抛售通常会被 “稍微提振”，但他仍不打算长期持有 $英伟达 (NVDA.US)巴里的理由：• 英伟达的优势可能在 5 年内缩小• CEO 丑闻可能带来更严格的审查• 中国 GPU 销售可能成为更大的问题• 司法部反垄断压力可能加剧巴里认为市场可能会很快认为 $英伟达 (NVDA.US) 是一笔 “不错的交易”，但目前他仍然持有半导体 ETF $SMH 的看跌期权M![图片 1，共 1 张]()
突发：$英伟达 (NVDA.US) CEO 黄仁勋就有关与中国间谍的婚外情报道发送电子邮件
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AI 股可能已触底
Michael Burry 卖出了其芯片看跌期权的 25%：• 英伟达 $英伟达(NVDA.US): +4%• AMD $AMD(AMD.US): +9%• 美光 $美光科技(MU.US): +4%• SanDisk $闪迪(SNDK.US): +3%• 台积电 $台积电(TSM.US): +5%• ASML $阿斯麦(ASML.US): +5%• 英特尔 $英特尔(INTC.US): +5%• 高通 $高通(QCOM.US): +4%• Arm $Arm(ARM.US): +3%• 拉姆研究 $泛林集团(LRCX.US): +9%• KLA $科磊(KLAC.US): +6%• 应用材料 $应用材料(AMAT.US): +5%• 超微半导体 $超微电脑(SMCI.US): +6%• 高意 $Coherent Corp.(COHR.US): +9%M![图片 1，共 1 张]()
可能是多年来最好的买入机会之一
VIX 单日最大涨幅达 70%，自 1991 年以来，如此大幅度的波动仅出现过 8 次在此前 8 次出现后，S&P 的平均表现如下：• 1 个月后：+3.0%（8 次中有 7 次为正）• 3 个月后：+7.1%（8 次中有 6 次为正）• 6 个月后：+10.4%（8 次中全部为正）• 1 年后：+14.7%（8 次中有 7 次为正）自 1991 年以来，直到今天为止，这种极端行情仅发生过 8 次。收藏本帖M![图片 1，共 2 张]()
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突发：迈克尔·巴里在 Anthropic 上市时回避其股票
他表示该公司的财务状况对不上号。该公司实际的支出承诺总计约为 1.07 万亿美元，远高于 Anthropic 披露的 8954 亿美元他的论点：1. Anthropic 需要到 2027 年保持 11.6% 的月度收入增长才能跟上节奏2. Anthropic 遗漏了与 SpaceX 签订的 1205 亿美元的算力购买合同3. 支出超过 1008 亿美元，而非报告的 698 亿美元Anthropic 这样做的好处很简单：在需要投资者入场之前，纸面上的较小数字会让公司看起来更安全M
Michael Burry 关于 AI 泡沫的判断是正确的：
• $英伟达(NVDA.US) -6%• $特斯拉(TSLA.US) -9%• $Palantir Tech(PLTR.US) -8%• $甲骨文(ORCL.US) -4%• $博通(AVGO.US) -6%• $台积电(TSM.US) -7%• $阿斯麦(ASML.US) -6%• $AMD(AMD.US) -12%• $美光科技(MU.US) -10%• $闪迪(SNDK.US) -14%• $戴尔科技-C(DELL.US) -10%• $Coreweave(CRWV.US) -9%• $Nebius(NBIS.US) -13%• $Bloom Energy(BE.US) -15%• $超微电脑(SMCI.US) -8%• $Arista Networks(ANET.US) -7%• $迈威尔科技(MRVL.US) -10%• $IREN(IREN.US) -12%• $Core Scientific, Inc.(CORZ.US) -9%• $Applied Digital(APLD.US) -13%• $Coherent Corp.(COHR.US) -10%• $应用光电公司(AAOI.US) -14%• $Lumentum控股(LITE.US) -11%M![图片 1，共 2 张]()
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突发：迈克尔·伯里表示 Anthropic 的商业模式正在迅速放缓
以下是他的推理依据：1. 收入增长率从上季度的 144% 降至本季度的 47%2. 营业利润从 9.74 亿美元的盈利转为 5.67 亿美元的亏损3. Anthropic 到 2045 年需支付 8954 亿美元的算力支出，约为其年收入 12 倍伯里提到了 “tokenmaxxing”（Token 最大化），因为 Token 使用量并未放缓，反而处于历史最高水平。问题在于 Anthropic 目前的利润率无法跟上成本增长M![图片 1，共 2 张]()
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突发：微软联合创始人、比尔·盖茨童年好友保罗·艾伦的家族办公室刚刚披露了其投资组合
以下是您需要了解的全部内容：主要持仓：• Palantir $Palantir Tech(PLTR.US)：1,125,000 股• Bending Spoons $Bending Spoons Spa(BSP.US)：5,695,200 股• Acuity $Acuity(AYI.US)：344,100 股• Aurora Innovation $Aurora(AUR.US)：10,385,096 股• Affirm $Affirm(AFRM.US)：721,382 股新增持仓：• Bending Spoons $Bending Spoons Spa(BSP.US)增持：• Figma $Figma(FIG.US)：+55,832 股• SpaceX $SpaceX(SPCX.US)：+262 股完全清仓：• BlackSky Technology $BlackSky Tech(BKSY.US) 总结：最大动作是 Bending Spoons。保罗·艾伦的家族办公室建立了约 1.9 亿美元的仓位，使$Bending Spoons Spa(BSP.US) 几乎占整个 13F 报告总仓位的 20%M![图片 1，共 2 张]()
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突发：迈克尔·巴里在 AI 泡沫中获利
他的空头头寸表现如下：• 英伟达 $英伟达(NVDA.US)：-2.3%• 帕兰蒂尔 $Palantir Tech(PLTR.US)：-13.9%• 甲骨文 $甲骨文(ORCL.US)：-17.6%• 美光 $美光科技(MU.US)：-20.8%之前大家都看衰他，但现在谁还在笑呢？M![图片 1，共 1 张]()
明天可能触发股市最大反弹
特朗普总统可能成为历史上第 8 位同时失去众议院和参议院的总统此后标普指数的平均表现：• 1 个月后：+2.1%（7 次中有 6 次上涨）• 3 个月后：+10.7%（7 次中全部上涨）• 6 个月后：+17.5%（7 次中全部上涨）• 1 年后：+15.5%（7 次中全部上涨）自 1954 年以来仅发生过 7 次，预测市场认为发生这一情况的概率为 71%M![图片 1，共 2 张]()
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突发：迈克尔·巴里（Michael Burry）认为其持仓之一有 140% 的上涨空间
他认为 $Fiserv, Inc.(FISV.US) 的被收购价为每股 100-120 美元1. 私募股权公司正以 7 倍利润收购 $环汇(GPN.US)，按同样的逻辑计算，Fiserv 的价值为每股 100 至 120 美元2. Fiserv 因旧管理层的糟糕目标和隐藏的阿根廷会计问题而陷入 “惩罚区”3. Fiserv 目前股价为 50 美元，这是一个买家可以获得 15% 或更高年回报的价格巴里将继续持有 $Fiserv, Inc.(FISV.US)，并表示内部人士一直在以这些低价买入M![图片 1，共 1 张]()
突发：房地产市场刚刚变得更加诡异
美国的房屋卖家多于买家，差距为 10 多年来最大• 房价首次下跌，距上次已 3 年• 仅有 276,000 笔房屋交易正在进行，创历史新低• 所有主要城市连续三周销量下滑• 平均月供刚刚创下第二高纪录迈克尔·巴里的建议：“只买你负担得起的房子的一半”